Pada akhir tahun 1990an, banyak investor menikmati hasil pengembalian dua digit positif dengan investasi ekuitas mereka. Kemudian, selama periode 1 Januari 2000, sampai 31 Desember 2002, S & P 500 kehilangan lebih dari 40% nilainya, begitu pula portofolio banyak investor. Kemudian, siklus yang sama berulang lagi, berakhir dengan jatuhnya pasar pada 2007-2008. Volatilitas semacam itu bisa mengganggu kinerja portofolio dan memicu ketakutan investor. Namun, sejarah telah menunjukkan bahwa pasar keuangan akan memberi penghargaan kepada investor atas modal yang mereka berikan dalam jangka panjang.

Jika Anda memahami semua jenis akun yang tersedia dan menerapkan strategi investasi yang disiplin, Anda akan meningkatkan peluang sukses Anda. Apakah Anda memiliki anggaran bulanan tertulis? Apa penghasilan discretionary anda Dengan rencana pensiun yang hilang dan Jaminan Sosial di bebatuan, kami akan menunjukkan kepada Anda apa yang perlu Anda lakukan untuk berhasil dalam mencapai tujuan keuangan Anda.

Pahami Investasi Anda Untuk meningkatkan hasil investasi Anda, penting bagi Anda untuk memahami dasar-dasar investasi ekuitas (saham) dan pendapatan tetap (obligasi). (Untuk mempelajari dasar-dasar investasi, lihat Investing 101: Tutorial untuk Investor Pemula .
Tiga Faktor Ekuitas

1. Ekuitas (saham) secara historis memiliki expected return yang lebih tinggi daripada investasi pendapatan tetap (obligasi).
2. Saham perusahaan kecil memiliki tingkat pengembalian yang lebih tinggi, namun volatilitas lebih tinggi, atau risiko, daripada saham dari perusahaan besar. (Untuk membaca tentang risiko portofolio, lihat Seberapa Berfisiknya Portofolio Anda? )
3. Nilai saham dengan harga lebih rendah memiliki tingkat pengembalian yang diharapkan lebih tinggi daripada saham dengan tingkat pertumbuhan yang lebih tinggi. Banyak ekonom percaya saham cap dan value outperform kecil karena pasar secara rasional mendiskontokan harga mereka untuk mencerminkan risiko yang mendasarinya. Harga yang lebih rendah memberi investor kenaikan yang lebih besar sebagai kompensasi untuk menanggung risiko ini. (Untuk mempelajari lebih lanjut tentang topik ini, baca Risk And The Risk Pyramid dan Bekerja Melalui Hipotesis Pasar Efisien .

Dua Faktor Penghasilan Tetap

1. Instrumen jangka panjang lebih berisiko daripada instrumen jangka pendek karena eksposur yang lebih lama terhadap risiko suku bunga.
2. Masalah kualitas kredit yang lebih rendah lebih berisiko daripada masalah kualitas kredit yang tinggi, namun menawarkan tingkat pengembalian yang lebih tinggi jika tidak ada default. Diversifikasi

Diversifikasi adalah strategi yang bisa disimpulkan dengan motto abadi, "Jangan memasukkan semua telurmu ke dalam satu keranjang." Strategi ini melibatkan penyebaran uang Anda di antara berbagai investasi dengan harapan bahwa jika satu investasi kehilangan uang, investasi lainnya akan menggantikan kerugian tersebut. Kunci untuk portofolio terdiversifikasi dengan baik adalah mengalokasikan aset Anda dengan pola pikir bahwa "aset berkorelasi negatif membantu mengurangi risiko".(Untuk membaca lebih lanjut tentang diversifikasi, lihat
Teori Portofolio Modern: Suatu Tinjauan , Pengantar Diversifikasi , Pentingnya Diversifikasi dan Panduan untuk Konstruksi Portofolio . Apa yang dimaksud dengan korelasi negatif dalam portofolio? Inilah proses mencari kelas aset yang tampil berbeda. Misalnya, komoditas cenderung tampil berbeda dari S & P 500, dan trust investasi real estat (REITs) cenderung tampil berbeda dari Dow. Dengan mencampur jenis kelas aset ini dalam portofolio Anda, Anda meningkatkan peluang menghasilkan uang saat pasar U. S. berkinerja buruk.

Pasar saham U. S. saat ini kurang dari setengah ukuran pasar saham dunia, jadi jika Anda tidak berinvestasi secara internasional, Anda mungkin kehilangan banyak peluang investasi yang bagus. Menentukan jumlah uang yang tepat untuk dialokasikan ke kelas aset yang berbeda adalah bagian yang sulit.

Alokasi Aset

Alokasi aset melibatkan pembagian portofolio investasi di antara kategori aset yang berbeda, seperti saham, obligasi, investasi alternatif dan uang tunai. Alokasi aset yang paling sesuai untuk Anda pada titik tertentu dalam hidup Anda akan sangat tergantung pada cakrawala waktu Anda dan kemampuan Anda untuk menoleransi risiko. (Untuk mengetahui lebih lanjut tentang alokasi aset, lihat Lima Hal yang Harus Diketahui Tentang Alokasi Aset
, Raih Alokasi Aset Optimal dan Strategi Alokasi Aset .) A Brinson, Hood dan Beebower 1986 yang berjudul "Determinan Preferensi Portofolio" menganalisis data pengembalian kuartalan sebesar 91 dana pensiun besar selama periode 1974 sampai 1983. Kesimpulan utamanya adalah bahwa 94% variabilitas total pengembalian portofolio dijelaskan oleh alokasi aset strategis , dengan pemilihan keamanan dan waktu pasar memainkan peran kecil, walaupun banyak manajer saham aktif cenderung menantang penelitian ini. Semua investasi memiliki tingkat risiko tertentu. Dalam portofolio investor, risiko biasanya diukur dengan menggunakan angka yang disebut sebagai standar deviasi. Semakin banyak risiko yang ingin Anda serap dalam portofolio Anda, semakin besar potensi pengembalian yang lebih tinggi. Bila Anda menentukan tingkat risiko yang dapat diterima untuk situasi Anda, Anda kemudian dapat mengerjakan pengembangan alokasi aset Anda. Anda dapat menggunakan standar deviasi yang terkait dengan indeks kelas aset tertentu untuk merasakan besarnya risiko yang akan diasumsikan portofolio Anda. Bila alokasi aset Anda sudah ada, pertimbangkan penyeimbangan tahunan atau setengah tahunan. Rebalancing membawa portofolio Anda kembali ke campuran alokasi aset awal Anda. Hal ini diperlukan karena seiring berjalannya waktu, beberapa investasi Anda mungkin tidak sesuai dengan tujuan investasi Anda. (Untuk mengeksplorasi penyeimbangan kembali lebih jauh, lihat

Rebalance Portfolio Anda untuk Tetap Berjalan Melacak

dan Resolusi Tahun Baru Untuk Memperbaiki Keuangan Anda . Pikiran Akhir untuk Membantu Meningkatkan Kekayaan 1) Carilah Dividen

Volatilitas pasar menyebabkan harga saham naik dan turun, namun pendapatan umumnya positif.Jika Anda mencari investasi penghasil pendapatan seperti obligasi, dana pasar uang, saham dengan dividen tinggi dan kepercayaan pendapatan, Anda dapat melindungi portofolio Anda selama terjadi penurunan pasar. Karena perusahaan tidak suka memotong atau mengurangi dividen mereka kecuali jika dalam keadaan diremehkan, dividen dibayarkan kepada Anda apakah harga saham naik atau turun.
2) Melaksanakan Dollar-Cost Averaging
Kebanyakan investor yang sukses menginvestasikan uang secara reguler dengan menggunakan proses yang disebut cost-cost rata-rata dolar. Ini adalah praktik menginvestasikan jumlah dolar yang sama pada interval yang konsisten. Hal ini memungkinkan Anda untuk membeli saham di berbagai titik di pasar - baik saat pasang surut. (Pelajari lebih lanjut tentang rata-rata biaya dolar di

DCA: Ini Membawa Anda Di Bawah
dan Dollar-Cost Averaging Pays .) 3) Pertimbangkan Pajak Kena pajak bisa menghasilkan tagihan pajak yang tinggi jika tidak diinvestasikan dengan benar. Sementara investasi dengan dividen tinggi sangat bagus, mereka akan menghasilkan pendapatan kena pajak yang signifikan. Cobalah untuk membeli jenis investasi dividen tinggi ini di akun pensiun pribadi Anda (IRA) atau akun pajak tangguhan lainnya untuk menghindari kewajiban pajak. Manfaatkan reksa dana yang dikelola pajak untuk membantu mengurangi distribusi keuntungan modal kena pajak akhir tahun.

4) Maksimalkan "Uang Gratis"
Gunakan akun pensiun dan pendidikan secara efektif. Roth IRAs dan 529 Rencana adalah kendaraan investasi yang luar biasa jika Anda mengikuti peraturan - penghasilan Anda di kedua akun tidak akan dikenakan pajak! Dalam rencana pensiun yang disponsori majikan seperti 401 (k) s, 403 (b) dan SIMPLE IRAs, banyak pengusaha menawarkan kontribusi yang sesuai. Jika Anda tidak memanfaatkan "uang bebas" ini dari atasan Anda, Anda sebaiknya memikirkan kembali rencana investasi Anda. Manfaatkan rencana ini dan tangguhkan penghasilan ke dalamnya - ini juga akan membantu mengurangi tagihan pajak Anda.

Kesimpulan
Ada banyak "pornografi keuangan" di dunia yang akan berusaha mengarahkan Anda menjauh dari pendekatan disiplin jangka panjang, seperti investasi saham yang panas, dana lindung nilai yang tidak tepat, dan pada dasarnya, beberapa investasi yang tidak akan pernah Anda mengerti. Untuk mengurangi kebingungan, bekerja dengan perencana keuangan independen, sebaiknya Perencana Keuangan Bersertifikasi yang memiliki standar fidusia untuk bertindak demi kepentingan terbaik Anda. Pastikan bahwa dia memahami cakrawala waktu Anda dan jelaskan semua pilihan investasi dan risiko yang terkait dengannya. Lakukan pekerjaan rumah Anda dan periksa beberapa perencana yang berbeda sebelum Anda membuat keputusan akhir Anda. Hubungan klien dan penasihat yang paling sukses didasarkan pada kepercayaan, jadi jadikan itu prioritas utama. Pengalaman akan mengajarkan Anda bahwa jika Anda mempertahankan kebijakan investasi yang disiplin, berinvestasi secara reguler dan tetap fokus pada jangka panjang, Anda pasti akan menuai hasilnya.