Perencana keuangan terus membunyikan alarm. Jika Anda seperti kebanyakan orang, Anda belum cukup menabung untuk masa pensiun. Sebenarnya, Anda mungkin berbahaya di belakang. Salah satu alasan besar mungkin hipotek Anda. Dengan kata lain, rumah Anda menghabiskan banyak biaya dan merampok masa pensiun Anda.

Tapi tunggu dulu Sebelum Anda berkata, "Ya, saya tahu, rumah saya terlalu mahal," itu mungkin bukan masalahnya. Sebaliknya, mungkin bagaimana Anda menyusun hipotek Anda.

Bagaimana Hipotek Mempengaruhi Tabungan

Saat orang membeli rumah, sebagian besar harus mencari hipotek. Banyak yang tidak akan berbelanja sama sekali - ide buruk - tapi bagi mereka yang melakukannya, sulit untuk memahami apa yang mereka lihat.

Pemberi pinjaman memberi Anda perkiraan keimanan yang terisi dengan angka di lautan kolom yang tak ada habisnya yang paling membingungkan. Sangat mudah untuk tertarik pada satu kolom yang Anda mengerti: pembayaran bulanan. Melihat perkiraan yang bersaing ini, wajarlah untuk memilih hipotek pemenang berdasarkan pembayaran bulanan terendah. Apa profesional hipotek akan memberitahu Anda adalah bahwa ini adalah cara yang buruk untuk mengevaluasi pinjaman.

Semakin rendah jumlah pembayaran bulanan Anda, semakin banyak Anda membayar untuk menggunakan uang pemberi pinjaman. Salah satu alasannya: Kemungkinan untuk mencapai pembayaran bulanan yang lebih rendah Anda meminjam uang untuk jangka waktu yang lebih lama - dan dengan demikian membayar lebih banyak bunga. Anda juga bisa membayar poin untuk membeli suku bunga Anda untuk menghemat uang dari waktu ke waktu.

Memahami Perbedaan

Apa kaitannya dengan masa pensiun Anda? Karena Anda mungkin membayar banyak uang untuk perusahaan hipotek Anda yang bisa pergi ke masa pensiun Anda. Begini cara matematika berhasil.

Misalkan Anda membeli rumah dengan pinjaman $ 250.000 dan uang muka Anda 10% untuk hipotek tetap 30 tahun dengan tingkat bunga 4%. Setelah 30 tahun, Anda akan membayar total pembayaran sebesar $ 429,674. Jika Anda melakukan hipotek dengan suku bunga tetap 20 tahun dengan jumlah yang sama, Anda akan membayar sedikit lebih dari $ 300 lebih banyak per bulan, namun biaya total Anda selama 20 tahun adalah $ 363, 588. Itu adalah $ 66, 086 yang Anda simpan untuk masa pensiun. . Jika Anda melakukan pinjaman 15 tahun, Anda akan memiliki sekitar $ 96, 814 ekstra di saku Anda.

Berapa banyak uang yang bisa di hargai nilainya dari waktu ke waktu tunduk pada banyak variabel. Tapi jika itu $ 66, 086 naik 5% setiap tahun selama 10 tahun, Anda akan memiliki lebih dari $ 107.000 tambahan untuk masa pensiun.

Dan jangan lupa bahwa Anda membangun ekuitas di rumah Anda lebih cepat dengan pinjaman jangka pendek. Dengan asumsi rumah Anda naik nilainya, Anda akan mendapatkan ekuitas kembali saat Anda menjual rumah Anda.

The Bottom Line

Tentu saja, contoh di atas terlalu disederhanakan - dan dengan uang muka 10%, Anda juga harus membayar asuransi hipotek pribadi (private mortgage insurance / PMI).Tapi sementara komponen hipotek Anda, strategi pensiun dan kondisi pasar masa depan adalah variabel yang tidak dapat digeneralisasikan, pesannya jelas: Jika Anda memiliki kemampuan untuk melunasi pembayaran hipotek yang lebih tinggi, maka akan memasukkan lebih banyak uang ke dalam saku Anda nanti. . Itu adalah uang yang bisa Anda investasikan ke akun pensiun IRA, 401 (k) atau akun taksiran pajak yang diuntungkan lainnya, 529 rencana atau akun pialang yang tidak diuntungkan pajak.

Pembayaran hipotek yang lebih rendah tidak menghemat uang Anda. Tidak seperti pembelian lainnya, membayar lebih sedikit tidak berarti Anda mendapat kesepakatan yang lebih baik. Dalam kebanyakan kasus, jika Anda membayar lebih sedikit per bulan itu berarti hipotek Anda memiliki jangka panjang dan Anda membayar lebih banyak pada akhirnya karena semua minat yang akan Anda timbulkan.

Biasanya tidak ada hukuman untuk melunasi hipotek Anda lebih awal (lihat Manfaat Pembayaran Mortgage ) dan jika Anda mengurangi pembayaran Anda, itu bukan bunga yang Anda bayar dari waktu ke waktu. Selain itu, setelah Anda mencapai ekuitas 20% di rumah Anda, Anda tidak lagi harus membayar PMI - kira-kira $ 60 per bulan menabung dalam contoh kami di atas (lihat Bagaimana Mencampakkan Asuransi Hipotek Pribadi ). Sumber lain mengatakan PMI bisa melebihi $ 90 / bulan untuk pinjaman sebesar ini.