Harus Reksa Dana Masih Berada di Rencana Pensiun Anda? | Reksa dana

Rencana Keuangan Dana Hari Tua - Aplikasi Finansialku (Maret 2024)

Rencana Keuangan Dana Hari Tua - Aplikasi Finansialku (Maret 2024)
Harus Reksa Dana Masih Berada di Rencana Pensiun Anda? | Reksa dana

Daftar Isi:

Anonim

Selama ada rencana Pensiun Perorangan (IRA) dan rencana 401 (k), reksadana menjadi andalan untuk rencana pensiun, dan untuk alasan yang baik. Mereka menawarkan manajemen profesional dan diversifikasi instan, yang lebih dari apa yang kebanyakan investor dapat lakukan secara efektif sendiri saat berinvestasi di saham dan obligasi. Namun, dengan munculnya dana indeks dan dana yang diperdagangkan di bursa (ETFs), investor harus mempertimbangkan lebih dalam menentukan apakah reksa dana pensiun masih menjadi pilihan investasi yang baik untuk portofolio mereka.

- Reksa Dana Reksa Dana

Reksadana selalu memainkan peran penting bagi investor yang mencari pendekatan investasi jangka panjang yang seimbang dan terdiversifikasi. Sebagian besar investor tidak memiliki modal yang cukup untuk membeli portofolio saham individual dan obligasi untuk diversifikasi yang memadai. Konsep inti dari reksadana adalah penyatuan uang dari ribuan investor, yang memungkinkan mereka menyebarkan risiko dengan berinvestasi dalam puluhan atau ratusan sekuritas. Investor yang kekurangan waktu, kecenderungan dan keahlian untuk meneliti saham dapat mengandalkan manajer portofolio profesional untuk mengidentifikasi, memilih dan memantau kepemilikan portofolio, membuat keputusan membeli dan menjual yang sulit di sepanjang jalan. Karena ada ribuan reksadana yang bisa dipilih, investor memiliki kemampuan untuk menggabungkan reksadana dengan berbagai portofolio dan tujuan investasi agar sesuai dengan strategi alokasi aset mereka.

Mutual Fund Cons

Kecuali kenyataan bahwa ada lebih banyak dari mereka ditawarkan dalam varietas yang lebih besar, reksa dana tidak banyak berubah selama beberapa dekade. Namun, yang berubah adalah pengenalan alternatif investasi, seperti dana indeks dan ETF, yang telah mengungkapkan kelemahan memiliki reksa dana yang dikelola secara aktif dalam rencana pensiun.

Underperformance: Selama periode 10 tahun antara tahun 2005 dan 2014, hanya satu kelompok reksadana ekuitas - U. S. dana Mid-Value - telah berhasil mengungguli indeks tolok ukurnya. Semua kelas dana ekuitas lainnya secara konsisten mengungguli indeks benchmark mereka. Rata-rata, dana pasif ekuitas mengungguli dana aktif dengan selisih 0,65.

Biaya Tinggi: Ketidakmampuan dana aktif untuk mengungguli indeks atau rekan pasif mereka menimbulkan pertanyaan mengenai apakah biaya yang lebih tinggi diperlukan. Rasio biaya rata-rata untuk dana aktif adalah 1. 43%, dibandingkan dengan 0,25% untuk dana pasif.

Reksa dana juga dapat mencakup biaya lain, seperti beban penjualan dan biaya tertanam untuk perdagangan dan penelitian. Semakin aktif mengelola dana itu, berdasarkan perputaran portofolio, semakin tinggi biaya ini bisa berkisar.Perputaran portofolio yang tinggi juga bisa menghasilkan kegiatan yang lebih mahal, yang bisa memakan kinerja keseluruhan dana. Semua biaya ini bisa mencapai 2 sampai 3% atau lebih setiap tahun, yang merupakan rintangan tinggi bagi sebagian besar manajer investasi untuk mengatasi dalam mencoba mengungguli indeks. Hanya perbedaan biaya dana sebesar 0,5% yang dapat berdampak negatif pada rencana pensiun sebesar puluhan ribu dolar dalam jangka panjang.

Alternatif yang Lebih Baik untuk Rencana Pensiun

Dana indeks yang dikelola secara pasif dan ETF melakukan pekerjaan yang jauh lebih baik dalam mencocokkan kinerja pasar, karena portofolio mereka mencerminkan pasar. Portofolio mereka dirancang untuk mereplikasi indeks tertentu. Ada sedikit kebutuhan untuk membuat keputusan jual-beli, kecuali untuk menjaga bobot portofolio yang tepat. Hal ini membuat biaya pengelolaan minimal dan lebih efisien, dan tidak ada biaya perdagangan atau penelitian. Reksadana aktif masih dapat berperan dalam portofolio pensiun bagi investor yang ingin menyuntikkan risiko tambahan atau memperoleh eksposur ke sektor tertentu, untuk menghasilkan tingkat pengembalian yang lebih tinggi. Namun, hal yang sama dapat dicapai dengan menggunakan aset atau ETF khusus sektor atau dana indeks di sebagian kecil dari biaya.