Daftar Isi:
Komisi Sekuritas dan Bursa Efek (SEC) dapat mengambil tindakan untuk menerapkan peraturan yang lebih besar mengenai bagaimana 12b-1 biaya digunakan, atau mungkin memerlukan reksa dana untuk memberikan pengungkapan yang lebih luas mengenai penggunaan . Pada bulan April 2015, SEC mengumumkan bahwa mereka meninjau apakah reksa dana benar-benar menggunakan biaya 12b-1. Secara khusus, SEC mengatakan sedang menyelidiki untuk mengetahui apakah reksa dana telah mengadopsi 12b-1 rencana untuk mengizinkan penggunaan biaya distribusi ini.
Penggunaan Biaya 12b-1
Menurut peraturan SEC, biaya 12b-1 dapat digunakan untuk biaya distribusi atau untuk biaya layanan pemegang saham. Biaya layanan pemegang saham adalah biaya untuk menanggapi pertanyaan investor mengenai reksa dana, meminta investor untuk menginformasikan status investasinya dan layanan terkait lainnya. Reksadana tidak harus mengadopsi rencana untuk menggunakan biaya untuk tujuan ini. Tidak tampak bahwa SEC berkepentingan dengan biaya layanan pemegang saham saat ini.
Sebaliknya, SEC berkepentingan dengan biaya distribusi. Biaya distribusi sering digunakan untuk mengimbangi broker atau pihak lain yang menjual sahamnya kepada investor. Daripada investor yang membayar biaya beban front-end pada reksa dana, dana mungkin sering membayar komisi pialang melalui biaya 12b-1. Dana hanya dapat menggunakan biaya 12b-1 untuk biaya distribusi jika mereka telah mengadopsi rencana 12b-1. SEC tampaknya khawatir bahwa dana menggunakan biaya 12b-1 tanpa harus mengadopsi rencana tersebut dengan benar.
Selanjutnya, SEC tampaknya khawatir bahwa tidak ada cukup pengungkapan kepada investor tentang biaya yang harus dibayar. Investor mungkin berpikir bahwa mereka menghindari membayar biaya beban yang tinggi pada reksadana, namun mereka mungkin tidak menyadari bahwa mereka masih membayar komisi melalui biaya 12b-1.
Tindakan apa yang harus dilakukan perusahaan jika rasio bunga yang diinginkannya terlalu tinggi?
Cari tahu mengapa dan ketika rasio bunga yang diperoleh perusahaan dapat dianggap terlalu tinggi dan tindakan apa yang dapat diambil untuk memperbaiki masalah ini.
Apa yang dianggap sebagai biaya 12b-1 yang masuk akal?
Mempelajari apa yang umumnya dianggap sebagai biaya 12b-1 yang masuk akal, biaya apa yang dikenakan biaya dan bagaimana biaya ini diatur.
Apa yang melindungi kepentingan investor dalam kasus sabotase teroris, atau tindakan perang yang menghancurkan catatan elektronik tentang kepemilikan saham?
Saat ini, sebagian besar kepemilikan saham dilakukan secara elektronik melalui usaha gabungan dari perusahaan pialang dan agen transfer yang mewakili perusahaan yang menerbitkan saham. Ketika sertifikat kertas diterbitkan, surat berharga tersebut terdaftar atas nama investor oleh agen transfer / korporasi dan dipegang secara fisik oleh investor.