Dengan berkembangnya broker online dan diskon, orang memperdagangkan pasar saham dengan jumlah yang terus meningkat. Namun, sebagai individu atau pemilik tunggal, pedagang tidak dapat memanfaatkan berbagai keuntungan pajak dan strategi perlindungan aset yang tersedia bagi perusahaan. Perdagangan pasar bisa menjadi cara yang menguntungkan untuk menghasilkan penghasilan tambahan, atau bahkan mungkin hidup penuh waktu. Seperti bisnis apa pun, pendapatan yang dihasilkan dari perdagangan itu kena pajak dan dapat menciptakan kewajiban pajak yang signifikan bagi trader yang sukses. (Untuk informasi lebih lanjut, bacalah Broker dan Tutorial Perdagangan Online .

Dalam menentukan struktur perdagangan apa, individu dapat melakukan perdagangan sebagai individu atau pemilik tunggal, memenuhi syarat untuk status pedagang, atau melakukan perdagangan melalui entitas bisnis. Bagi trader aktif, menciptakan bisnis perdagangan legal seringkali akan memberikan perlakuan pajak dan perlindungan aset terbaik.

Masalah Pajak
Menurut IRS, "trading" bukan aktivitas bisnis. Sebenarnya, semua pendapatan dari perdagangan dianggap tidak diterima, atau pasif, pendapatan. Anggapannya adalah bahwa individu adalah investor dan bahwa aktivitas perdagangan dilakukan untuk akumulasi modal jangka panjang dan bukan untuk membayar kewajiban lancar. Untuk alasan ini, kecuali jika seseorang dapat memenuhi syarat untuk status pedagang, dia akan diperlakukan sebagai individu pengarsipan pajak lainnya. (Untuk tujuh panduan untuk membantu Anda menyimpan lebih banyak uang Anda di kantong Anda, baca Kiat Pajak untuk Investor Perorangan. )

Penghasilan dari perdagangan tidak dapat dikurangi dengan memberikan kontribusi pada IRA atau pensiun. Satu-satunya keuntungan untuk dianggap sebagai pedagang pasif adalah bahwa pendapatan yang berasal dari perdagangan tidak dikenai pajak wirausaha tambahan. Setelah itu, deduksi sama dengan biasanya yang diberikan kepada penerima upah W-2, yang umumnya terbatas pada bunga hipotek, pajak properti dan pemotongan amal. Jumlah potongan terbanyak dibatasi pada persentase pendapatan kotor yang disesuaikan. Karena perdagangan tidak dianggap sebagai aktivitas bisnis, semua biaya yang diperlukan untuk diperdagangkan dikecualikan sebagai deduksi. Bagi kebanyakan trader aktif, biaya kebutuhan seperti pendidikan, platform trading, software, akses internet, komputer dan sejenisnya bisa sangat besar.

Bagi sebagian besar pedagang, masalah pajak terbesar yang mereka hadapi adalah bahwa deduksi untuk kerugian perdagangan terbatas pada keuntungan. Setelah itu, hanya $ 3.000 yang bisa dikurangkan dari pendapatan biasa. Dalam satu tahun di mana kerugian modal bersih melebihi $ 3.000, individu hanya dapat menanggung kerugian sebesar $ 3.000 per tahun terhadap pendapatan masa depan.

Pemulihan Pajak Untuk menghindari perlakuan pajak tersebut, beberapa pedagang aktif mencoba memenuhi syarat untuk status pedagang.Pedagang yang memenuhi syarat diperbolehkan mengajukan Jadwal C dan mengurangi biaya bisnis biasa dan perlu, yang mencakup pendidikan, hiburan, minat margin dan biaya terkait perdagangan lainnya. Pedagang yang memenuhi syarat juga dapat mengambil potongan 179 Bagian dan menghapus hingga $ 19.000 per tahun untuk peralatan yang digunakan dalam aktivitas perdagangan. Akhirnya, seorang pedagang yang memenuhi syarat dapat memilih pemilihan Bagian 475 (f) atau pemilihan mark to market (MTM)

Sejak akhir 1990an, akuntansi mark-to-market telah memungkinkan pedagang untuk mengubah keuntungan dan kerugian modal mereka menjadi pendapatan biasa dan kerugian. Pada hari terakhir tahun ini, semua posisi diasumsikan dijual pada nilai pasar dan keuntungan atau kerugian hipotetis dihitung. Untuk tahun berikutnya, dasar untuk masing-masing posisi ini dihitung dengan mengasumsikan bahwa mereka juga dibeli dengan nilai pasar. Keuntungan dan kerugian hipotetis pada akhir tahun ditambahkan ke keuntungan dan kerugian aktual untuk tujuan perpajakan. (Mark-to-market accounting bisa menjadi praktik yang berharga, tapi semua taruhan tidak aktif saat pasar berfluktuasi secara liar. Baca Mark-To-Market: Tool Or Trouble? Dan Mark-To-Market Mayhem. )

Karena keuntungan dan kerugian dianggap sebagai pendapatan biasa di bawah MTM, semua kerugian dikurangkan pada tahun terjadinya. Di bawah MTM, pedagang tidak terikat oleh pembatasan kehilangan modal bersih sebesar $ 3.000 dan dapat mengurangi semua kerugian pada tahun terjadinya, memberikan keringanan pajak maksimum pada tahun berjalan. Beberapa pedagang juga akan memilih MTM untuk menghindari aturan penjualan cuci 30 hari, yang mendiskualifikasi pengurangan kerugian atas sekuritas "secara substansial identik" yang dibeli dalam 30 hari sebelum atau sesudah penjualan. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat Menjual Efek Kehilangan Dengan Keuntungan Pajak .

Bagaimana IRS Mendefinisikan Pedagang Dalam IRS Publication 550 dan Prosedur Pendapatan 99-17, IRS telah menetapkan umum pedoman yang memberikan panduan mengenai kegiatan yang memenuhi syarat trading sebagai usaha. Untuk terlibat dalam bisnis sebagai pedagang sekuritas, seseorang harus melakukan perdagangan secara penuh-waktu, dan memperoleh sebagian besar pendapatannya melalui perdagangan hari. Menurut IRS, trader adalah seseorang yang melakukan perdagangan secara signifikan dan terus menerus untuk mendapatkan keuntungan dari fluktuasi harga keamanan jangka pendek. (Untuk informasi lebih lanjut tentang jenis karir ini, lihat Keluar dari Lapangan Kerja Anda untuk Membeli Saham? )

Pedagang adalah individu yang melakukan banyak perdagangan setiap hari untuk mendapatkan keuntungan dari ayunan pasar intraday dan melakukannya terus menerus sepanjang tahun. Mereka menghabiskan banyak waktu untuk mendokumentasikan dan meneliti perdagangan dan strategi dan mengeluarkan sejumlah besar biaya untuk melakukan aktivitas bisnis mereka. Meskipun tidak secara khusus diperlukan, pedagang yang paling berkualitas akan membuka dan menutup beberapa perdagangan setiap hari dan memegang posisi mereka kurang dari 30 hari.

Untuk pedagang aktif, keunggulan kualifikasi jelas, namun panduan ini terbuka untuk interpretasi oleh IRS dan pengadilan. Hanya sebagian kecil yang memenuhi syarat, bahkan beberapa yang pendapatannya hanya didapat melalui perdagangan.(Untuk lebih lanjut, lihat Pengaruh Pajak Atas Keuntungan Modal .)

Bisnis Perdagangan Hukum
Satu-satunya cara untuk memastikan bahwa Anda menerima perlakuan pajak yang sama seperti seorang pedagang yang memenuhi syarat adalah menciptakan sebuah perusahaan yang terpisah. entitas perusahaan untuk melakukan perdagangan. Dengan menciptakan perseroan terbatas atau kemitraan terbatas, Anda dapat menerima semua perlakuan pajak yang sama dengan pedagang yang memenuhi syarat tanpa harus memenuhi syarat. Badan hukum biasanya menerima sedikit pengawasan oleh IRS karena anggapannya adalah bahwa tidak ada yang akan mengalami masalah dan biaya untuk membentuk entitas, kecuali jika mereka berkomitmen untuk melakukan perdagangan sebagai usaha bisnis. Sangat sulit bagi individu untuk mengubah pemilihan seperti MTM setelah terpilih. Dengan perusahaan, jika ada keuntungan untuk mengubah metode akuntansi atau struktur hukum, entitas bisa saja dibubarkan dan dibentuk kembali sesuai dengan itu.

Keberhasilan lebih banyak = Lebih banyak entitas
Bagi para pedagang yang sangat sukses, beberapa penasihat akan menyarankan struktur yang mencakup banyak entitas untuk memaksimalkan manfaat pajak dan perlindungan. Meskipun struktur sebenarnya ditentukan oleh tujuan keuangan individu, biasanya mencakup perusahaan C, yang ada untuk menjadi mitra umum atau anggota pengelola beberapa perusahaan terbatas. Dengan cara ini, pendapatan tambahan dapat dialihkan ke entitas perusahaan (biasanya sampai 30% dari pendapatan) melalui biaya pengelolaan yang dikontrak untuk memanfaatkan berbagai strategi pajak tambahan yang tersedia.

Misalnya, untuk mendanai biaya kuliah atau memberi anak uang bebas pajak, anggota keluarga bisa menjadi pegawai. Korporasi kemudian dapat mengambil keuntungan dari gaji dan biaya pendidikan yang dapat dikurangkan, sambil membangun rekening Jaminan Sosial dan Medicare. Rencana penggantian biaya kesehatan dapat dibuat untuk mendanai semua jenis asuransi kesehatan dan asuransi kesehatan pilihan. Rekening pensiun seperti IRA dan 401 (k) s dapat ditransfer menjadi 401a, dana pensiun ERISA yang memungkinkan kontribusi sampai $ 49.000 per tahun dan tidak dapat diserang oleh kreditur atau melalui tuntutan hukum. Karena perusahaan membayar pajak atas laba bersih, tujuannya adalah untuk membayar biaya sebanyak mungkin dengan uang sebelum pajak dan untuk meminimalkan pendapatan kena pajak. (Cari tahu bagaimana menjadi perusahaan dapat melindungi dan meneruskan keuangan Anda di Jika Anda Memasukkan Bisnis Anda? )

Jenis struktur bisnis ini juga memberikan perlindungan aset yang sangat baik karena ini memisahkan bisnis dari individu. Aset jangka panjang dapat dipegang oleh perseroan terbatas lainnya yang dapat menggunakan metode akuntansi yang lebih sesuai untuk investasi. Semua aset dilindungi dari kreditur dan kewajiban hukum individu karena dipegang oleh badan hukum yang terpisah. Jumlah perlindungan hukum ditentukan oleh hukum negara. Banyak penasihat menyarankan untuk membentuk entitas-entitas ini di negara-negara bagian yang tidak akan membiarkan tindik struktur hukum. Sebagian besar memilih Nevada karena kurangnya pajak penjualan perusahaan, fleksibilitas untuk mengenakan biaya sebagai satu-satunya upaya oleh kreditur, anonimitas karena tidak harus mendaftarkan pemegang saham, dan nominasi perwira perusahaan.Cari tahu di Perlindungan Aset untuk Pemilik Bisnis .

Kesimpulan Meskipun perdagangan melalui struktur hukum yang kompleks memiliki manfaat yang nyata, namun juga dapat menambah signifikan. jumlah kompleksitas untuk urusan pribadi seseorang. Bagi trader yang telah secara konsisten menguntungkan tapi tidak bisa atau tidak mau memenuhi syarat untuk status trader, trading melalui bisnis yang sederhana sangat penting. Jika Anda ingin membuat dana pensiun untuk menunda pajak, membayar gaji kepada orang yang dicintai atau menutup biaya pengobatan yang signifikan bebas pajak, maka kompleksitas tambahan adalah trade-off yang layak untuk mendapatkan keuntungan dari struktur majemuk. Either way, untuk menerima perlakuan pajak terbaik dan perlindungan hukum, orang harus berbicara dengan penasehat yang memahami pembentukan dan pengoperasian entitas ini bagi para pedagang. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat Bangun Dinding di Sekitar Aset Anda .)