Di antara pengamatan yang patut dicatat tentang reksa dana berkinerja terbaik adalah kenyataan bahwa rangking nomor satu berinvestasi terutama pada saham mikro-topi. Tidak mengherankan jika daftar dana berkinerja terbaik ini mencakup reksa dana yang berfokus pada sektor bioteknologi yang berkembang pesat. Sebenarnya, jika daftar itu diperpanjang, akan terungkap bahwa enam dari 10 tempat teratas ditempati oleh dana yang fokus pada bioteknologi. Berdasarkan total persentase kenaikan nilai aset bersih (NAB) selama 10 tahun terakhir, dari tahun 2005 sampai 2015, berikut adalah empat reksa dana berkinerja terbaik.

1) Manajer AMG Emerging Opportunities Institutional Fund

Peluang Manajer AMG Emerging Institutional Fund diluncurkan oleh AMG Funds pada tahun 1997. Perusahaan memiliki aset lebih dari $ 180 juta. Tujuan investasi utama dana tersebut adalah apresiasi modal jangka panjang. Ini biasanya menginvestasikan 80% atau lebih dari asetnya, ditambah modal investasi pinjaman, di saham mikro U. S. yang dipercaya oleh manajer investasi saat ini dinilai terlalu rendah atau dievaluasi karena menawarkan potensi pertumbuhan yang sangat tinggi. Dana tersebut dapat terus memegang saham dalam portofolio meskipun pertumbuhan perusahaan mendorongnya di atas level mikro-topi setelah dana tersebut mengakuisisi saham perusahaan.

Bagian teknologi, industri dan sektor kesehatan menyumbang sekitar 40% dari portofolio dana. Di antara kepemilikan puncaknya adalah Universal Electronics, Inc.; Glu Mobile, Inc.; Kona Grill, Inc.; US Physical Therapy, Inc.; dan The Greenbrier Companies, Inc. Rasio perputaran portofolio tahunan dana tersebut adalah 98%, yang sedikit di atas rata-rata rasio pertumbuhan usaha kecil sebesar 80%. Rasio biaya untuk dana tersebut adalah 1. 17%, terutama di bawah tingkat biaya rata-rata kategori 1,41%. Kenaikan 10 tahun anggaran di NAB adalah 718%. Morningstar menilai dana ini sebagai risiko di atas rata-rata, namun mengingat rekam jejaknya, mungkin layak dipertimbangkan oleh investor mana pun yang ingin terpapar saham pertumbuhan U. S. small-cap.

2) Janus Global Select Fund Class R Shares

Saham Janus Global Select Fund Kelas R diluncurkan oleh Janus Fund Group pada tahun 2005. George Maris, seorang Chartered Financial Analyst (CFA) dengan Janus, mengelola dana tersebut. Ini bertujuan untuk pertumbuhan modal, terutama dengan berinvestasi pada sekitar 50 sampai 60 U. S. saham dalam dan luar negeri yang diidentifikasi oleh manajer investasi sebagai penawaran yang lebih baik daripada potensi pertumbuhan yang disesuaikan dengan risiko rata-rata. Biasanya, setidaknya 40% dari dana $ 2. 2 miliar aset diinvestasikan dalam saham perusahaan yang berkantor pusat di negara-negara selain Amerika Serikat. Dana tersebut berinvestasi dalam campuran beragam perusahaan besar, menengah dan kecil. Saham Kelas Janus Global Select Fund dapat juga berinvestasi pada efek hutang.

Investasi dana yang signifikan selain di U. S. termasuk Inggris, Jepang, China dan Jerman. Investasi dana di perusahaan China terbatas pada mereka yang berdomisili di Wilayah Administratif Khusus (Hong Kong). Tingkat pertumbuhan rata-rata pendapatan per saham (EPS) untuk kepemilikan dana adalah 10 solid. 8%. Beberapa kepemilikan utama dana tersebut adalah Air Products and Chemicals, Inc.; Citigroup, Inc.; Kansas City Southern, Inc.; AIA Group Ltd.; Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc.; Intesa Sanpaolo; dan ON Semiconductor Corporation. Rasio perputaran portofolio tahunan dana tersebut adalah 55%. Rasio biaya untuk Janus Global Select Fund Class R Shares adalah 1. 44%, yang sedikit di bawah rata-rata untuk kategori dana saham global. Dana tersebut memiliki imbal hasil dividen sebesar 0, 07%, dan kenaikan persentase 10 tahun sebesar 680%.

3) Guggenheim StylePlus Dana Inti Besar

Guggenheim StylePlus Large Core Fund diluncurkan pada tahun 1962. Dana Guggenheim yang dikelola tim ini memiliki tujuan investasi untuk mendapatkan apresiasi modal maksimum. Dalam kondisi normal, dana tersebut menginvestasikan minimal $ 200 juta asetnya dalam berbagai macam saham; American Depositary Receipts (ADRs); dan efek konversi. Investasi derivatif mencakup opsi, kontrak berjangka dan swap. Manajer dana mencari campuran nilai dan stok pertumbuhan dalam memilih kepemilikan ekuitas. The Guggenheim StylePlus Large Core Fund terutama diinvestasikan pada perusahaan dengan kapitalisasi pasar minimum sebesar $ 5 miliar. Dividen dan capital gain didistribusikan setiap tahunnya.

Kepemilikan dana berbobot berat dengan perusahaan sektor keuangan. Investasi ekuitas dan derivatif di sektor keuangan gabungan menyumbang hampir 75% dari portofolio dana. Beberapa kepemilikan ekuitas utamanya meliputi JPMorgan Chase & Company; Perusahaan Umum Umum; Perusahaan Apple. ; dan Citigroup, Inc. Rasio perputaran portofolio tahunan dana tersebut adalah 107%, yang hampir dua kali lipat dari rata-rata kategori 59%. Rasio biaya Rasio Guggenheim StylePlus Large Core Fund adalah 1. 45%, yang jauh di atas kategori kategori topi besar, kategori beban depan 1. 05%. Ini menawarkan hasil dividen sebesar 0,8%. Saham dana meningkat sebesar 527% antara tahun 2005 sampai 2015.

4) Dana ProFunds Biotechnology UltraSector Investor Fund

Dana Investasi UltraSektor Bioteknologi ProFunds didirikan pada tahun 2000 oleh ProFunds. Michael Neches adalah manajer ProFund Advisor terkemuka untuk dana tersebut. Dana ini bertujuan untuk menghasilkan hasil investasi harian yang mendekati 150% dari kinerja harian Dow Jones U. S. Biotechnology Index, yang dirancang untuk mencerminkan kinerja keseluruhan ekuitas U. S. di sektor bioteknologi. Manajer investasi berinvestasi pada ekuitas dan derivatif yang dia hasilkan akan menghasilkan laba harian sebesar 150% dari kinerja indeks yang mendasarinya. Aset senilai $ 760 juta itu dapat diinvestasikan dalam bentuk swap, ADR, ekuitas, kerah atau lantai, dan opsi pada saham atau indeks saham.Keuntungan dan dividen modal, jika ada, didistribusikan setiap tahun.

Aset ekuitas dana terdiri dari kira-kira campuran yang sama dari saham pertumbuhan besar dan kecil. Sesuai dengan namanya, ProFunds Biotechnology UltraSector Investor Fund hampir secara eksklusif diinvestasikan di sektor perawatan kesehatan, khususnya di perusahaan bioteknologi. Kepemilikan utama meliputi Gilead Sciences, Inc.; Amgen, Inc.; Celgene Corporation; Regeneron Pharmaceuticals, Inc.; dan Illumina, Inc. Rasio perputaran portofolio tahunan dana adalah 47%, yang sangat rendah untuk rata-rata kategori bioteknologi rata-rata 395%. Rasio Sharpe-nya 1. 68 menunjukkan tingkat pengembalian yang disesuaikan dengan risiko secara signifikan lebih baik daripada rata-rata pasar secara keseluruhan. NAB dana meningkat 495% selama periode 10 tahun antara 2005 dan 2015.