Saat menganalisis kinerja reksadana, adalah bijaksana untuk menggunakan instrumen benchmark yang spesifik untuk sektor atau tema. ETF dari Discretionary Konsumen adalah XLY (NYSEARCA: XLY XLYSel Sct Cns Dis92. 37 + 0. 73% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) Jalur dana tukar yang diperdagangkan XLY (ETF) 88 saham discretionary konsumen di Indeks Standard and Poor's 500 (S & P 500). Ini memiliki rasio harga dan rasio 95% dari harga per saham (P / E) dan rasio harga-ke-buku (P / B) sebesar 4. 49. Kinerja lima tahun adalah 8. 21%, kinerja tiga tahun adalah 8. 84% dan kinerja satu tahun adalah -4. 33% pada 11 Maret 2016. Kinerja tahun-ke-tanggal (YTD) adalah -5. 62%.

Investor toleran risiko yang berani bertaruh pada pertumbuhan konsumen yang berkelanjutan dapat tertarik pada tiga reksadana discretionary konsumen berikut.

Vanguard Consumer Discretionary Index Funds Saham Laksamana ("VCDAX")

Dana Pelepasan Konsumen Vanguard senilai $ 2 miliar Saham Laksamana ("VCDAX") dibentuk pada tanggal 15 Juli 2005, dengan tingkat pengembalian tahunan rata-rata (AAR) 9. 34% sejak awal. Dana $ 2 miliar ini memiliki pilihan kepemilikan discretionary konsumen yang paling beragam dengan 383 saham ritel yang diinvestasikan dalam 34 kategori industri yang berbeda. Tiga industri teratas adalah ritel Internet (bobot 12 8%), restoran dan film (11. 3%), dan hiburan (10. 4%).

Dana tersebut memiliki AAR lima tahun sebesar 15,28%, AAR tiga tahun sebesar 15% dan AAR satu tahun sebesar -0. 64%. Ini adalah dana indeks yang dikelola secara pasif dengan rasio biaya rendah hanya 0,9%. Namun, investasi tersebut memerlukan investasi minimal sebesar $ 100.000. Dana ini sangat sesuai bagi investor yang mencari eksposur luas terhadap sektor discretionary konsumen untuk secara defensif menyebarkan risiko, sementara menuai keuntungan dari kenaikan konsumen secara umum. Ini diilustrasikan dengan seberapa baik pertahanan terhadap kerugian dibandingkan dengan XLY.

- 99 ->

Fidelity Select Consumer Discretionary Portfolio ("FSCPX")

Dibentuk pada 16 Desember 1985, Portofolio Discretionary Disclaimer Kepercayaan Konsumen ("FSCPX") berinvestasi pada perusahaan yang memproduksi, memproduksi dan mendistribusikan konsumen produk dan layanan discretionary. Ini telah menghasilkan 9,61% AAR sejak diluncurkan dibandingkan dengan S & P 500 AAR sebesar 9, 06%, selama periode yang sama. $ 1. Dana 1 miliar diinvestasikan pada 57 kepemilikan, pada tanggal 30 Juni 2016, dengan 85, 4% asetnya dialokasikan ke ekuitas domestik. Tiga kepemilikan teratas adalah Amazon. com, Inc. (NASDAQ: AMZN AMZNAmazon.com Inc1, 120. 66 + 0. 82% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Perusahaan Walt Disney (NYSE: DIS > DISWalt Disney Company100, 64 + 2. 03% Dibuat dengan Highstock 4.2. 6 ) dan Starbucks Corporation (SBDA + SBUX SBUXStarbucks Corp56. 57 + 0 96% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Dana tersebut memiliki AAR lima tahun sebesar 8,28%, Bare tiga tahun sebesar 13. 81% dan AAR satu tahun dari -4. 60%. Dana tersebut memiliki investasi minimum $ 2, 500 dengan rasio biaya sebesar 0, 79% dan biaya pelunasan jangka pendek 30 hari sebesar 0,75%. Dana ini memiliki pilihan konsumen discretionary yang lebih kecil yang berkonsentrasi pada merek konsumen yang paling banyak dikenal. Investor yang bersedia menerima volatilitas tambahan memiliki konsentrasi perusahaan yang lebih kecil dapat mempertimbangkan dana discretionary konsumen ini. Volatilitas memotong dua arah karena dana akan terpental dan jatuh lebih sulit daripada dana yang lebih terdiversifikasi. Portofolio Fidelity Select Retailing Portfolio ("FSRPX") berinvestasi secara khusus pada perusahaan yang memasarkan dan mendistribusikan barang dan jasa konsumen akhir produk kepada pelanggan ritel. Dana tersebut memiliki investasi minimum $ 2, 500 dan biaya pelunasan jangka pendek 30 hari sebesar 0,75%. Dana tersebut memiliki AAR sebesar 13. 8% sejak dimulainya pada 15 Desember 1995. The $ 2. Dana 0 miliar diinvestasikan pada 48 kepemilikan, pada tanggal 30 Juni 2016, dengan 92,36% aset dialokasikan ke ekuitas domestik dengan rasio biaya sebesar 0, 81%. Tiga kepemilikan teratas adalah Amazon. com Incorporated, The Home Depot, Inc. (NYSE: HD

HDThe Home Depot Inc164 22% .10%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6

) dan Netflix, Inc. (NASDAQ: NFLX NFLXNetflix Inc200. 13 + 0. 06% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Subkategori sektor ini mengandung volatilitas yang lebih banyak, namun pahala proporsional dengan risiko tambahan yang dibuktikan dengan kinerja yang luar biasa. Dana tersebut memiliki AAR lima tahun sebesar 18%, AAR tiga tahun sebesar 18,85% dan AAR satu tahun sebesar -5. 11%. Portofolio Ritel Selisih Fidelity adalah untuk investor dengan toleransi risiko paling banyak yang bersedia menerima konsentrasi harga konsumen konsumen akhir yang disetel dengan baik. Jika VCDAX dianggap sebagai dana sektor diskresioner konsumen defensif, FSRPX dapat dianggap sebagai mitranya yang agresif. AAR lima dan tiga tahun mengungguli VCDAX dan benchmark XLY lebih dari dua kali lipat. Investor yang benar-benar berani bertaruh secara agresif pada belanja konsumen untuk naik dapat menuai pahala paling banyak dengan dana ini.