GoPro (NASDAQ: GPRO GPROGoPro Inc9. 13-4. 70% Dibuat dengan saham Highstock 4. 2. 6 ), yang diperdagangkan pada $ 10. 97 saham sebelum kuartal keempat dan hasil keuangan tahunan diumumkan pada 2 Februari, ditutup pada hari Rabu di $ 8. 43. Itu adalah penurunan 30% sejak perusahaan kamera aksi membagikan laporan pendapatan mengecewakan dan panduan pendapatannya.
Mengingat hal itu, ini mungkin tampak seperti waktu yang tidak tepat bagi GoPro untuk mengeluarkan penawaran catatan konversi sebesar $ 150 juta, menambah kewajiban melonjak yang mencapai $ 475. 7 juta pada kuartal terakhir. Itu adalah kenaikan 44% dari GoPro's $ 330. 9 juta di kewajiban setahun sebelumnya. Tapi itulah yang diputuskan oleh perusahaan.
GoPro mengatakan bahwa mereka akan menggunakan sebagian besar hasil penawaran hutang "untuk tujuan umum perusahaan." Sisanya akan digunakan untuk mendanai "transaksi pembelian saham prabayar berjangka yang dinegosiasikan secara pribadi." Saham prabayar tersebut akan dilunasi (tersedia untuk dijual) pada tanggal 15 April 2022, pada saat yang sama penawaran obligasi konversi jatuh tempo.
Selain itu, investor institusional manapun GoPro mencapai kesepakatan dengan pengaturan saham prabayarnya, kemungkinan akan ada "satu atau lebih transaksi derivatif" untuk bertindak sebagai lindung nilai sehubungan dengan pembelian saham .
Tidak ada kabar dari GoPro tentang investor institusi mana yang akan dilibatkan dalam penempatan pribadi, atau harga hutang. Namun, mengingat harga saham dan ekspektasi tertekannya yang baru dari pertumbuhan pendapatan 9% dari tahun ke tahun pada kuartal pertama mencapai sekitar $ 200 juta, biaya tersebut kemungkinan akan relatif terjal.
10 saham yang kami suka lebih baik dari GoPro
Saat menginvestasikan jenius David dan Tom Gardner memiliki tip saham, ia dapat membayar untuk mendengarkan. Bagaimanapun, buletin yang mereka jalankan selama lebih dari satu dekade, Motley Fool Stock Advisor , telah meningkat tiga kali lipat di pasar. David dan Tom baru saja mengungkapkan apa yang mereka yakini sebagai
10 saham terbaik bagi investor untuk membeli sekarang … dan GoPro bukanlah salah satu dari mereka! Itu benar - mereka pikir 10 saham ini bahkan lebih baik dibeli. Klik disini
untuk mempelajari tentang picks ini! * Penasihat Bursa kembali pada tanggal 3 April 2017
Tim Brugger tidak memiliki posisi dalam saham yang disebutkan.
Mengapa perusahaan mengeluarkan hutang dan obligasi? Tidak bisakah mereka meminjam dari bank?
Perusahaan menerbitkan obligasi untuk membiayai operasi. Sebagian besar perusahaan bisa meminjam dari bank, tapi melihat pinjaman langsung dari bank lebih ketat dan mahal daripada menjual utang di pasar terbuka melalui penerbitan obligasi. Biaya yang harus dikeluarkan untuk meminjam uang secara langsung dari bank sangat mahal bagi sejumlah perusahaan.
Jika agen penagihan membeli hutang saya dari agen lain, apakah hutang menjadi 'baru'?
Cari tahu apa yang terjadi ketika akun hutang Anda dijual dari satu agen penagihan ke agen penagihan lainnya dan dampaknya terhadap saldo Anda dan undang-undang pembatasan.
Apa perbedaan antara konsolidasi hutang dan pengelolaan hutang atau penyelesaian hutang?
Belajar tentang berbagai cara menangani hutang saat Anda kewalahan, termasuk konsolidasi hutang, manajemen hutang dan penyelesaian hutang.