Selama pemanggil konferensi triwulanan pada tanggal 22 Oktober 2015, CEO Pandora Brian McAndrews memberi bayangan pada Spotify archrival:

"Tapi saya pikir beberapa model lain seperti Spotify dan lainnya, ada beberapa yang memiliki alternatif bebas abadi, dan itu akan menarik beberapa penonton muda. Apakah itu berkelanjutan atau tidak adalah pertanyaan yang sangat berbeda. "Aye, ada yang menggosok. Juggling meningkatkan harapan pelanggan akan barang gratis, melawan kebutuhan untuk menghasilkan keuntungan, selalu menjadi inti industri musik digital.

Di era teknologi digital, banyak industri telah berubah untuk menjangkau konsumen secara lebih efektif. Selama sebagian besar abad ke-20, orang-orang mendengarkan musik di radio, biasanya di rumah dan mobil mereka. Dengan munculnya komputasi internet dan mobile, lanskap industri radio dan musik telah berevolusi dengannya.

Sebagai alat untuk mendengarkan musik, siaran radio mulai kehilangan pelanggan menjadi MP3 dan Napster di awal tahun 2000an. Saat ini, radio internet telah membawa terdepan mentransmisikan musik ke individu. Industri radio internet didominasi oleh jumlah pemain utama termasuk Pandora (P

PPandora Media Inc4 94-6 44% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan Spotify. Pandora dan Spotify beroperasi sebagai layanan streaming musik yang menguasai 31 persen dan 6 persen streaming musik internet.

Pandora dan Spotify keduanya membedakan layanan antara langganan gratis dan premium. Pandora membual $ 652. 8 juta pendapatan dalam 9 bulan pertama tahun 2014 dari langganan premium dan embedded s. Namun, aliran pendapatan yang kuat mungkin, sebagian besar pendapatan harus dibayarkan royalti kepada artis dan perusahaan rekaman.

Dengan pesatnya pertumbuhan dan perluasan industri musik internet, kontroversi telah meningkat karena kurangnya kompensasi dari artis. Baru-baru ini, artis rekaman platinum Taylor Swift mengeluarkan musiknya dari platform Spotify untuk meningkatkan kesadaran akan kurangnya kompensasi artis dan bagaimana penjualan musik dipengaruhi oleh streaming internet.

Royalti Radio

Industri musik menghasilkan sebagian pendapatan dari royalti setiap kali sebuah lagu diputar. Royalti adalah pembayaran yang dilakukan kepada pemilik sah dari karya berhak cipta. Di industri musik, seniman mengumpulkan royalti saat musik mereka diputar di depan umum. Kinerja publik merupakan musik yang dimainkan melalui radio atau melalui layanan internet. Organisasi hak kinerja (PROs) ada untuk mengumpulkan royalti lagu dari pengguna musik dan mendistribusikannya ke pemilik sah.

Tiga dari organisasi besar yang saat ini ada untuk mengumpulkan royalti dari pertunjukan radio meliputi BMI, ASCAP dan SESAC.Broadcast Music Inc. (BMI) mengklasifikasikan sebuah pertunjukan radio sebagai siaran dari sebuah lagu yang berlangsung selama 60 detik atau lebih. Setiap kinerja dikategorikan sebagai radio komersial, klasik atau perguruan tinggi. Pertunjukan radio komersial mencakup musik yang biasanya dimainkan di FM Broadcast dengan potensi bonus berdasarkan popularitas saat ini. Radio klasik dikaitkan dengan simfoni, pertunjukan opera atau konser klasik dan kotor 32 sen per menit. Pertunjukan yang dimainkan di stasiun yang terkait dengan perguruan tinggi atau universitas diklasifikasikan sebagai radio perguruan tinggi dan secara inheren menghasilkan lebih sedikit uang dalam royalti.

Royalti Digital

Seiring pesatnya perkembangan teknologi, pembentukan industri baru juga berjalan baik. Layanan streaming musik terus berkembang, seperti yang dicontohkan oleh pemimpin industri Pandora, iHeartRadio, iTunes Radio dan Spotify. Federasi Industri Phonographic Internasional (IFPI) memperkirakan bahwa pada tahun 2013, layanan musik digital meningkat 4. 3 persen menjadi $ 5. 9 miliar di pendapatan.

Peningkatan pendapatan dapat dikaitkan dengan sejumlah besar pengguna yang memanfaatkan layanan berlangganan dan penjualan dari unduhan. Mirip dengan PRO yang digunakan dalam siaran radio, SoundExchange beroperasi untuk mengumpulkan royalti kinerja untuk merekam artis dan label kapan pun musik diputar melalui platform digital. Sebagai perwakilan dari keseluruhan industri musik di ruang digital, SoundExchange beroperasi di pasar bebas dengan menegosiasikan kekuasaan atas pembayaran royalti.

Pandora

Sebagai pemimpin industri dalam layanan musik digital, Pandora menawarkan 250 juta pengguna dengan 1 juta lagu dalam koleksi Pandora. Pengguna memiliki pilihan untuk menggunakan Pandora secara gratis dengan harga terbatas atau membayar premi tanpa harga. Dengan memanfaatkan layanan SoundExchange, Pandora membayar royalti untuk streaming rekaman suara. Royalti dihitung dengan menggunakan tingkat kinerja dan dapat berubah setiap tahunnya. Di bawah Pemukiman Pureplay, Pandora membayar lebih banyak uang dalam bentuk uang lebih sedikit dari pada kesepakatan sebelumnya.

Royalti Pandora membayar didiskriminasikan antara pengguna langganan dan pengguna non-langganan. Tingkat bayar per kinerja lebih tinggi untuk pendengar yang berlangganan layanan premium Pandora One. Pada tahun 2014, tingkat kinerja adalah $. 0014 untuk pengguna non-berlangganan dan $. 0025 untuk pelanggan. Selain royalti kinerja, Pandora harus membayar karya musik yang terkandung dalam rekaman suara yang dialirkan. Dengan lisensi antara ASCAP, BMI dan SESAC, Pandora mencakup royalti untuk pemilik hak cipta karya musik, biasanya penulis lagu.

Seperti yang diharapkan, royalti adalah biaya terbesar yang harus dihadapi Pandora dan perusahaan yang beroperasi di ruang musik digital. Diperkirakan pada tahun 2014, 46. 5 persen dari pendapatan Pandora dibayar royalti, turun dari tahun 2013.

Spotify Controversy

Sejak dimulai pada tahun 2008, Spotify menegaskan bahwa royalti adalah biaya terbesar, terhitung 70% dari pendapatan dan sekitar $ 1 miliar selama rentang 5 tahun.Pembayaran per streaming diperkirakan $. 006 dan $. 0084 dengan pembayaran royalti untuk pelanggan premium secara alami lebih tinggi. Namun dengan biaya overhead yang besar, perusahaan asal Swedia ini masih diperkirakan gross $ 1. 2 miliar dari 10 juta pelanggan berbayar saja. Akibatnya, Spotify baru-baru ini dihargai $ 8. 3 miliar.

Angka selangit ini tidak datang tanpa kontroversi. Baru-baru ini, Taylor Swift menarik album dan lagunya dari perpustakaan Spotify yang menyatakan bahwa para seniman harus diberi kompensasi cukup untuk streaming digital. Artis lain juga menyaksikan penurunan penjualan album yang sangat banyak karena layanan streaming seperti Pandora dan Spotify. Para seniman royalti yang diterima dari aliran digital tidak sama dengan yang direalisasikan dari penjualan album.

The Bottom Line

Seiring teknologi berkembang, lanskap industri musik telah berubah dari siaran radio, ke MP3, dan sekarang ke layanan streaming musik. Perusahaan yang beroperasi di ruang musik digital telah menyaksikan pertumbuhan tahun-ke tahun yang besar karena langganan berbayar dan layar. Meskipun artis seperti Drake dan Lil Wayne masing-masing mengotor tingkat tahunan sebesar $ 3 juta dari Pandora sendiri, beberapa artis mengatakan bahwa sistemnya tidak adil. Seiring Pandora dan Spotify melanjutkan ekspansi dan pertumbuhan pendapatan mereka yang cepat, kita mungkin akan melihat lebih banyak seniman mengikuti jejak Taylor Swift dalam melawan model royalti saat ini.