Bukan rahasia lagi bahwa perguruan tinggi sangat mahal harganya, dan harga stikernya meningkat setiap tahunnya. Sebenarnya, uang kuliah telah meningkat hampir 1, 200% selama 35 tahun terakhir. Untuk tahun akademik 2013-2014, Dewan College melaporkan anggaran perguruan tinggi "moderat" rata-rata $ 22, 826 untuk perguruan tinggi negeri dalam negeri dan $ 44.600 untuk sebuah perguruan tinggi swasta. Perguruan tinggi yang paling mahal harganya lebih dari $ 60.000 per tahun. Cha-ching!

Jelas, kebanyakan keluarga tidak memiliki uang tunai semacam itu tergeletak di sekitar, itulah sebabnya sebagian besar siswa meminjam uang untuk membantu membayar kuliah. Sebagian besar, ada dua jenis pinjaman mahasiswa:

1. Pinjaman mahasiswa federal yang didanai oleh pemerintah AS
2. Pinjaman siswa swasta dari pemberi pinjaman non-federal, seperti bank, serikat kredit atau pemberi pinjaman pribadi

Pinjaman mahasiswa federal menawarkan keuntungan yang signifikan, termasuk suku bunga tetap dan rencana pembayaran berbasis pendapatan - yang berarti umumnya lebih murah daripada pinjaman siswa swasta. Namun, ketika tiba waktunya untuk membayar kuliah, banyak siswa yang mendapatkan pinjaman mahasiswa federal muncul pendek.

Bila pinjaman mahasiswa federal tidak mencakup biaya kuliah penuh dan siswa tersebut tidak memperoleh beasiswa yang substansial, saatnya untuk mencari pinjaman pribadi.

Ditawarkan oleh bank dan kreditor swasta, pinjaman mahasiswa swasta umumnya datang dengan tingkat bunga bervariasi antara 3% dan 12%, biaya originasi dan biaya lainnya. Dewasa ini, sebagian besar pinjaman siswa swasta mengamanatkan seorang cosigner, terutama bagi siswa yang lebih muda yang belum memiliki sejarah kredit.

Dengan alasan ini, pinjaman mahasiswa swasta sering dianggap sebagai pilihan terakhir keluarga. Meski begitu, dengan penelitian yang tepat, adalah mungkin untuk menemukan pinjaman kompetitif yang sesuai dengan kebutuhan siswa.

Tidak yakin harus mulai dari mana dengan pinjaman pribadi Anda? Berikut adalah beberapa tipnya:

A Lot Depends on Credit Skor

Saat Anda mempelajari pinjaman mahasiswa, perhatikan suku bunga. Tidak seperti suku bunga pinjaman mahasiswa federal, yang sama untuk setiap peminjam, suku bunga untuk pinjaman siswa swasta berbeda-beda. Itu karena pinjaman swasta berbasis kredit; siswa dengan nilai kredit yang lebih baik dapat menerima tingkat bunga yang lebih baik.

Siswa dengan nilai kredit rendah atau tidak ada riwayat kredit yang mapan harus mendaftar dengan penandatanganan kredit yang layak, seperti Ibu atau Ayah. Hal ini tidak hanya akan meningkatkan peluang untuk mendapatkan persetujuan, namun juga dapat mengurangi tingkat suku bunga secara signifikan. Co-penandatangan harus menyadari risiko yang mereka hadapi. Lihat Lanjut Usia: Sebelum Anda Co-tanda Pinjaman Siswa itu.

Cek keluar APR

Saat Anda berbelanja untuk mendapatkan kesepakatan terbaik, Anda mungkin tergoda untuk memilih pinjaman dengan tingkat bunga terendah.Jangan membuat kesalahan ini. Jika menyangkut pinjaman pribadi, lebih efektif untuk membandingkan Angka Persentase Tahunan (APR). Mengapa? Karena suku bunga dasar mungkin tidak mewakili biaya sebenarnya dari keseluruhan masa pinjaman. Faktor APR dalam periode penundaan dan persyaratan pembayaran, yang dapat berdampak besar terhadap keseluruhan biaya pinjaman.

To top it off, kebanyakan kreditur tidak akan memberi Anda tingkat bunga aktual sampai setelah mereka memiliki kesempatan untuk meninjau permohonan Anda. Namun, pemberi pinjaman biasanya memberikan contoh APR di depan, yang dapat membantu Anda membandingkan pinjaman apel dengan apel. Contoh APR ini juga menggambarkan suku bunga terendah dan tertinggi yang tersedia, yang akan memberi Anda gambaran tentang apa yang dapat Anda harapkan untuk membayar. Anda mungkin akan menerima tingkat suku bunga yang berada di suatu tempat di antara jumlah tersebut.

Bandingkan Rencana Pembayaran

Sangat penting untuk menemukan pemberi pinjaman yang menawarkan fleksibilitas saat membayar pinjaman pribadi Anda. Sementara beberapa pemberi pinjaman meminta Anda untuk mulai melakukan pembayaran bulanan sementara siswa masih di sekolah, yang lain mengizinkan Anda menunggu sampai setelah lulus. Perhatikan detail ini dan pilih pemberi pinjaman yang menawarkan paket pembayaran yang ideal untuk Anda. Untuk informasi tambahan tentang pembayaran pinjaman, lihat Waktu untuk Mengkonsolidasikan Pinjaman Pelajar Anda?

Mempelajari Manfaat Peminjam

Untuk poin bonus, beberapa kreditur pinjaman siswa menawarkan tambahan keuntungan peminjam. Ini mungkin termasuk pengurangan tingkat bunga pembayaran otomatis (tingkat suku bunga turun untuk peminjam yang mendaftar untuk melakukan pembayaran pinjaman dikurangi secara otomatis dari rekening bank mereka), pengurangan pokok atau bahkan hadiah uang tunai. Misalnya, ketika Anda mendaftar dalam paket pembayaran otomatis, kebanyakan kreditur akan menawarkan di mana saja dari penurunan suku bunga sebesar 0,25% sampai 0, 50%. Ini bisa diterjemahkan menjadi ratusan dolar tabungan selama masa pinjaman.

Pastikan membaca dengan baik tentang manfaat ini. Jika peminjam tidak dapat memenuhi akhir tawar-menawar mereka (satu bulan, mereka kehilangan pembayaran otomatis karena saldo akun mereka terlalu rendah), mereka dapat kehilangan keuntungan secara permanen. Baca lebih lanjut tentang risiko dan manfaat dari manfaat ini di sini.

Aturan Reputasi

Penting untuk memilih pemberi pinjaman pinjaman pelajar yang memiliki reputasi bintang dan menawarkan layanan pelanggan kelas satu. Perwakilan layanan pelanggan profesional dan ramah akan dapat menjawab semua pertanyaan kompleks Anda dan bertindak sebagai sekutu ketika peminjam membutuhkan dukungan dan bimbingan di masa keuangan yang sulit. Mereka tidak hanya bisa membimbing siswa melalui pilihan pembayaran mereka, tapi juga membantu mereka menghindari pembayaran terlambat.

Untuk mengevaluasi layanan pelanggan untuk masing-masing pemberi pinjaman, ajukan pertanyaan berikut:

• Apakah ini menawarkan aplikasi pinjaman online?
• Apakah menyediakan layanan pelanggan bebas pulsa 24/7 dengan waktu tunggu yang wajar?
• Apakah ada situs web di mana peminjam dapat mengakses informasi pinjaman dengan aman?
• Apakah ini menghasilkan banyak keluhan dari peminjam mereka?
• Apakah pemberi pinjaman direkomendasikan oleh sekolah dan peminjam?

Sebagian besar perguruan tinggi menyediakan daftar pemberi pinjaman yang disukai, termasuk informasi kontak untuk kreditur terkemuka yang pernah mereka tangani di masa lalu. Pemberi pinjaman yang direkomendasikan ini biasanya menawarkan harga yang paling kompetitif dan layanan pelanggan yang superior. Periksa situs sekolah atau mintalah kantor bantuan mahasiswa untuk daftar. Untuk informasi lebih lanjut, lihat Student Loan Providers dan tutorial kami tentang pinjaman mahasiswa. Website Simple Tuition juga akan memungkinkan Anda untuk membandingkan pilihan pinjaman.

The Bottom Line

Keluarga harus mencoba pinjaman mahasiswa federal terlebih dahulu. Pinjaman mahasiswa swasta adalah pilihan terakhir ketika pinjaman federal dan dana lainnya (bantuan dari kakek-nenek, mungkin) gagal. Penelitian akan memungkinkan Anda membandingkan pilihan pinjaman pribadi dan mengidentifikasi penawaran terbaik yang ada.