Apakah Anda penasaran dengan potensi investasi real estat atau hanya sakit infomersial yang menjanjikan jutaan dolar untuk pengembalian dari cara investasi baru dan tidak jelas dalam real estat, sebaiknya pelajari bagaimana kekayaan diciptakan melalui real estat.

(Untuk informasi lebih lanjut tentang membeli rumah, lihat: Panduan Membeli Rumah di U. S.)

Kami tidak melihat strategi bagaimana mendapatkan keuntungan dari real estat. Sebaliknya, artikel ini akan fokus pada cara dasar agar uang dibuat melalui real estat. Dan, untungnya bagi kita, ini tidak berubah selama berabad-abad, tidak peduli apa pun jenis gloss yang saat ini coba diajarkan guru.

Tutorial: Menjelajahi Investasi Real Estat

Apresiasi

Sumber keuntungan real estat yang paling umum adalah apresiasi - kenaikan nilai - properti yang dimaksud. Hal ini dicapai dengan cara yang berbeda untuk berbagai jenis real estat. Dan yang paling penting, itu hanya diwujudkan melalui penjualan atau refinancing. Jika Anda mempertimbangkan untuk melakukan refinancing, gunakan kalkulator hipotek kami untuk menghitung tingkat pengembalian pembiayaan saat ini.

Tanah Baku

Sumber apresiasi yang paling nyata untuk lahan yang belum dikembangkan tentu saja akan mengembangkannya. Seiring berkembangnya kota, lahan di luar batas menjadi semakin berharga karena potensi untuk dibeli oleh pengembang. Kemudian pengembang membangun rumah yang meningkatkan nilai itu lebih jauh lagi.

Apresiasi di darat juga bisa berasal dari penemuan mineral atau bahan berharga, asalkan pembeli memegang haknya. Contoh ekstrem ini tentu akan menyolok minyak, tapi apresiasi juga bisa berasal dari endapan kerikil, pohon dan sebagainya.

Properti Hunian

Saat melihat properti hunian, lokasi seringkali merupakan faktor terbesar dalam penghargaan. Seiring lingkungan sekitar rumah berkembang, menambahkan rute transit, sekolah, pusat perbelanjaan, taman bermain dan sebagainya, nilainya naik. Tentu saja, tren ini juga bisa berjalan terbalik, dengan nilai rumah jatuh saat peluruhan lingkungan.

Perbaikan rumah juga bisa memacu apresiasi, dan ini adalah sesuatu yang bisa langsung dikendalikan oleh pemilik properti. Menempatkan di kamar mandi baru, mengupgrade ke garasi dengan pemanas dan remodeling ke dapur berkonsep terbuka hanyalah beberapa cara pemilik properti dapat mencoba untuk meningkatkan nilai rumah. Banyak dari teknik ini telah disempurnakan untuk perbaikan pengembalian yang tinggi oleh flippers properti yang mengkhususkan diri dalam menambahkan nilai ke rumah dalam waktu singkat.

Properti Komersial
Nilai keuntungan properti komersial untuk alasan yang sama seperti dua jenis sebelumnya: lokasi, pengembangan, dan perbaikan. Properti komersial terbaik diminati, dan itu mendorong harga naik pada mereka. (Untuk bacaan terkait, lihat 7 Langkah Menuju Kesepakatan Real Estate Komersial yang Hot .)

Peranan Inflasi Apresiasi

Tentu saja, ada satu faktor utama yang kami lalui dalam ringkasan kami - dampak ekonomi dari inflasi. Inflasi 10% dolar berarti bahwa dolar Anda hanya bisa membeli sekitar 90% dari harga yang sama di tahun berikutnya, dan itu termasuk properti. Jika sebidang tanah berharga $ 100.000 pada tahun 1970, dan itu terbengkalai, tidak berkembang dan tidak dicintai, masih akan bernilai banyak kali lagi hari ini. Karena inflasi yang melambat sepanjang tahun 70-an dan kecepatan yang mantap sejak itu, kemungkinan akan mengambil alih $ 560.000 untuk membeli tanah itu hari ini - dengan asumsi $ 100.000 adalah nilai pasar wajar pada saat itu dan semua faktor lainnya tetap konstan.

Jadi, inflasi saja bisa menyebabkan apresiasi terhadap real estat, tapi ini adalah kemenangan Pyrrhic. Meskipun Anda mungkin mendapat lima kali uang karena inflasi, banyak barang lain menghabiskan biaya lima kali lebih banyak untuk membeli sekarang. (Pelajari lebih lanjut di 5 Tales of Out-Of-Control Inflation. )

Penghasilan

Umumnya disebut sebagai uang sewa, pendapatan - atau pembayaran reguler - dari real estat dapat datang dalam berbagai bentuk.

Penghasilan Tanah Baku

Bergantung pada hak Anda atas tanah, perusahaan dapat membayar royalti untuk setiap penemuan atau pembayaran rutin untuk setiap struktur yang mereka tambahkan. Ini termasuk jack pompa, jaringan pipa, lubang kerikil, jalan akses, menara sel dan sebagainya. Tanah mentah juga bisa disewa untuk produksi, biasanya produksi pertanian. Penghasilan Properti Residensial

Meskipun mungkin Anda bisa memperoleh penghasilan dari pemasangan menara sel atau struktur lainnya, sebagian besar pendapatan properti residensial datang dalam bentuk uang sewa dasar. Penyewa Anda membayar jumlah tetap per bulan - dan ini akan naik dengan inflasi dan permintaan - dan Anda mengambil biaya dari itu dan mengklaim bagian yang tersisa sebagai pendapatan sewa. Meskipun benar bahwa Anda akan mendapatkan pembayaran asuransi jika penyewa Anda membakar tempat itu, pembayaran hanya mencakup biaya penggantian apa yang hilang dan bukan pendapatan dalam arti sebenarnya. Penghasilan Properti Komersial

Properti komersial dapat menghasilkan pendapatan dari sumber tersebut - dengan dasar sewa lagi menjadi yang paling umum - namun juga dapat menambahkan satu lagi dalam bentuk pilihan pendapatan. Banyak penyewa komersial akan membayar biaya untuk pilihan kontrak seperti hak penolakan pertama di kantor sebelah. Ini pada dasarnya adalah pilihan yang harus dibayar penyewa premium, apakah mereka menggunakan atau tidak. Pilihan pendapatan terkadang digunakan untuk tanah mentah dan bahkan properti hunian, namun harganya jauh dari biasanya.

Bagaimana dengan REIT atau MIC?

Investasi Real Estat Investasi (REIT) dan Korporasi Investasi Hipotek (MIC) pada umumnya dianggap sebagai cara bagus untuk memperoleh pendapatan dari real estat. Ini benar, tapi hanya dalam artian real estat adalah keamanan yang mendasarinya. Dengan REIT, pemilik beberapa properti komersial menjual saham kepada investor - biasanya untuk mendanai pembelian properti lebih banyak - dan kemudian meneruskan pendapatan sewa dalam bentuk distribusi. REIT adalah pemilik untuk penyewa (yang membayar sewa), namun pemilik REIT mendapatkan penghasilan begitu biaya menjalankan bangunan dan REIT dibawa keluar.

MIC bahkan merupakan langkah lebih jauh, karena mereka berinvestasi pada hipotek pribadi dan bukan properti yang mendasarinya. MIC berbeda dari MBS karena mereka memegang seluruh hipotek dan menyampaikan bunga dari pembayaran kepada investor, dan bukan melakukan sekuritisasi aliran bunga yang independen dari hipotek asli. Namun, investasi real estat mereka tidak begitu banyak karena investasi tersebut merupakan investasi hutang, dan karena itu berada di luar area minat kami. (Pelajari lebih lanjut di
Cara Menilai REIT

. Asap dan Cermin Serupa dengan sekuritas dengan investasi real estat yang mendasari investasi, sebagian besar alternatif "hancurkan pikiran Anda dengan pengembalian super fantastis" hanyalah lapisan di atas dua aliran pendapatan dasar ini.

Misalnya, ada pilihan real estat perumahan informal dimana Anda membayar biaya untuk memiliki hak untuk membeli rumah pada waktu tertentu, katakan setelah sebulan, untuk harga yang disepakati. Kemudian, Anda menemukan investor yang akan membayar lebih dari harga opsi Anda untuk properti. Dalam kasus ini, premi yang Anda dapatkan pada dasarnya adalah biaya pencari untuk mencocokkan seseorang yang mencari investasi dengan orang yang ingin menjual - tidak berbeda dengan agen real estat. Meskipun ini adalah pendapatan, itu bukan karena membeli (e) memegang akta untuk) sepotong real estat.

Demikian pula, tidak ada kesepakatan turun atau OPM hanyalah aspek pembiayaan dari kesepakatan - tidak mengubah bagaimana pembeli merencanakan untuk menghasilkan uang dalam jangka panjang.

The Bottom Line

Jika seseorang mencoba menjual Anda dengan cara baru untuk menghasilkan uang di real estat selain membeli yang rendah dan menjual tinggi atau mengumpulkan uang sewa, mereka mungkin mencoba menjual Anda pada proses yang sebenarnya investasi real estat, bukan mekanisme baru untuk menghasilkan keuntungan. Apakah proses itu layak atau tidak terserah Anda, tapi ketahuilah bahwa itu tidak mengubah bagaimana uang akan dibuat (atau hilang) pada akhirnya.