Latar Belakang

Setelah krisis keuangan 2007/2008, terjadi peningkatan pengawasan bank, terutama yang dianggap "terlalu besar untuk gagal" (TBTF). Seluruh sistem keuangan global berisiko tidak stabil jika TBTF ini ambruk. Akibatnya, pemerintah dan pembayar pajak dipaksa untuk menyelamatkan beberapa orang, sementara yang lain yang diizinkan untuk ambruk, memicu efek riak besar di pasar global. Langkah-langkah Basel III dibentuk untuk mengurangi risiko ini dan memperketat peraturan sistem perbankan global. Mereka dikembangkan bersama oleh negara-negara G20 melalui Komite Basel untuk Pengawasan Perbankan (BCBS), yang berbasis di Swiss. Financial Stability Board (FSB) juga berawal dari Basel Tower dan bertanggung jawab atas kerentanan pemantauan dalam sistem keuangan global dan memiliki mandat khusus untuk mengatasi risiko yang berasal dari bank 'terlalu besar sampai gagal'. Bank-bank ini disebut, di Basel-speak, sebagai Global Systemically Important Banks (GSIBs). (Untuk mempelajari lebih lanjut tentang terbukanya krisis keuangan tahun 2008, yang mendorong pendekatan perbankan global yang lebih berhati-hati ini, lihat: " Krisis Keuangan 2007-2008 dalam Tinjauan." )

Bank Umum Sistemik Global (GSIB)

Bank-bank Penting Sistemik Global (GSIB) secara sederhana dicirikan sebagai bank-bank yang keruntuhannya dapat secara signifikan mengganggu stabilitas sistem keuangan global. Daftar GSIB diterbitkan setiap tahun oleh Financial Stability Board pada bulan November. Daftar terbaru dari 30 GSIB pada tahun 2014 terdiri dari bank-bank besar yang dikenal di seluruh Amerika Serikat, Eropa dan Asia-Pasifik. Di Amerika Serikat, tiga terbesar, berdasarkan kapitalisasi pasar, termasuk JP Morgan Chase (JPM), Citigroup (C) dan Bank of America (BAC). Di Eropa, mereka termasuk HSBC (HSBA), BNP Paribas (BNP) dan Credit Agricole (ACA). Total aset terbesar di Asia Pasifik - Bank Industri & Komersial China (ICBC), sementara China Construction Bank Corporation tidak mengikuti ketinggalan dalam ukuran, sebagai yang terbesar ketiga. 5 besar bank global terbesar terlihat di bawah ini:

Nama Perusahaan

Wilayah	Jumlah Aset	(US $ Jutaan) Bank Industri & Komersial China
China	3, 125, 661 < HSBC	Inggris
Mitsubishi UFJ FG	China 2, 504, 433	BNP Paribas
Eropa	2, 482, 212 <	2, 671, 318
JP Morgan Chase	AS	2, 415, 689
Sumber: Bloomberg	Bagi bank-bank besar, FSB mengusulkan agar tingkat tambahan modal dipertahankan. Hal ini untuk memastikan mereka memiliki kapasitas penyerapan dan rekapitalisasi yang memadai untuk menahan guncangan apapun. Jumlah khusus modal tambahan diusulkan untuk menjadi 1.0% - 3. 5% modal ditambahkan ke aset tertimbang menurut risiko, namun konsekuensi yang jelas dari bank yang memiliki kelebihan modal adalah efek peredam modal ekstra ini terhadap profitabilitas dan imbal hasil ekuitas mereka. (Lihat:	"Rasio Indikator Profitabilitas: Return on Equity"

). Namun, tujuan yang diinginkan dari persyaratan ini - penurunan risiko bisnis dan biaya modal - adalah, meski tidak glamor, sangat diprioritaskan.

Bagi institusi dan bank besar yang tidak memenuhi persyaratan kelebihan modal, mereka mungkin harus menggunakan tindakan seperti: Meningkatkan Ekuitas Internal: Ini adalah metode penggalangan modal yang paling mudah dan akan melibatkan pengurangan jumlah dividen yang dibayarkan dan mempertahankan penghasilan tambahan. Mengubah alokasi aset di neraca untuk mengurangi pembobotan yang dibawa oleh aset berisiko.

Restrukturisasi neraca dan modal dasar dengan mengubah kewajiban yang layak menjadi ekuitas.

1. Meningkatkan Ekuitas Eksternal: Ini kemungkinan merupakan upaya terakhir dan akan dicapai dengan menerbitkan saham baru.
2. Manfaat peraturan bank yang lebih baru
3. Tujuan peraturan bank yang lebih ketat adalah untuk memastikan pembayar pajak terhindar dari beban pembebasan lembaga keuangan, seperti yang dilakukan sebagai tanggapan atas krisis keuangan 2007/2008, dan untuk mencegah runtuhnya institusi sejenis lainnya. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat: <
4. "Pasokan Keuangan Pemerintah 6 Terbaik"

.) Langkah-langkah dan pengawasan kecukupan modal tambahan akan menghasilkan bank-bank dengan kapital yang lebih kuat dan lebih baik yang penting untuk berfungsinya sistem keuangan global .

Nilai pemegang saham mungkin tidak terpengaruh secara signifikan Peraturan bank tambahan dapat mengurangi, secara fundamental, penilaian entitas semacam itu. Di satu sisi, penyangga modal pada dasarnya mengurangi risiko perusahaan, yang karenanya harus mengurangi biaya modal dan kemungkinan keruntuhan / kegagalan. Di sisi lain, tingkat kelebihan modal yang lebih tinggi dapat mengurangi profitabilitas dan imbal hasil ekuitas. Dengan kedua faktor tersebut digabungkan, pengaruhnya terhadap keseluruhan nilai pemegang saham dapat dinetralkan dalam jangka panjang. Langkah Berikutnya

Pada tahap ini, peraturan penyerapan kehilangan total kapasitas (TLAC) tetap menjadi proposal, dan, sebagai langkah selanjutnya pada tahun 2015, FSB akan melakukan konsultasi publik, sebuah studi dampak kuantitatif dan survei pasar dan akan membuat revisi yang diperlukan sebelum pengajuan akhir hasil penelitiannya ke KTT G-20 berikutnya pada tahun 2015. Tanggal target bagi bank untuk menerapkan perubahan yang diusulkan adalah pada bulan Januari 2016.

Garis Dasar

Krisis keuangan di tahun 2008 memberi para pembuat kebijakan dengan program kilat dalam kerentanan dalam sistem keuangan global dan kepekaannya terhadap guncangan - khususnya, jenis kejutan yang diakibatkan oleh jatuhnya lembaga keuangan yang terlalu besar untuk gagal. Inilah wawasan yang diperoleh dengan biaya ekonomi tinggi, dan pengambil keputusan global bertekad memastikan bahwa mereka telah mempelajari pelajaran mereka, dan telah memutuskan untuk memastikan bahwa beberapa risiko dan berbagai jenis kerapuhan dalam sistem dikurangi dengan memperkenalkan peraturan perbankan. dan persyaratan yang akan bertindak sebagai mekanisme check and balance dan peredam kejut dalam kasus perputaran keuangan masa depan.Sorotan juga telah ditempatkan pada bank-bank tertentu yang telah diklasifikasikan sebagai entitas yang cukup besar sehingga menyebabkan ketidakstabilan keuangan global jika mereka kolaps. Ada kekhawatiran tentang profitabilitas dan nilai pemegang saham berdasarkan kebijakan baru ini, namun tetap harus dilihat sejauh mana peraturan ini akan diterapkan dalam perkuatan sistem keuangan dengan parameter dan batasan yang diperlukan yang akan mencegah jenis pengambilan risiko itu. hampir menyebabkan ekonomi global merosot.