Apakah perdagangan saham, futures, opsi atau FX, trader menghadapi satu pertanyaan yang paling penting: untuk memperdagangkan trend atau range? Dan mereka menjawab pertanyaan ini dengan menilai lingkungan harga; Melakukannya secara akurat sangat meningkatkan peluang sukses trader. Trend atau range adalah dua properti harga yang berbeda yang membutuhkan pola pikir dan teknik pengelolaan uang yang hampir bertentangan. Untungnya, pasar FX secara unik cocok untuk mengakomodasi kedua gaya, memberikan trend dan range trader dengan peluang keuntungan. Karena trend trading jauh lebih populer, pertama mari kita periksa bagaimana trader tren bisa mendapatkan keuntungan dari FX.

Trend
Apa itu tren? Pengidentifikasi arah tren yang paling sederhana adalah level terendah yang lebih tinggi dalam uptrend dan lower highs dalam tren turun. Beberapa mendefinisikan tren sebagai penyimpangan dari kisaran seperti yang ditunjukkan oleh "band" Bollinger Band (lihat Menggunakan Band Bollinger Band® 'ke Trend Perdagangan di FX ). Bagi orang lain, tren terjadi ketika harga terkandung oleh rata-rata pergerakan sederhana 20 naik ke atas atau ke bawah.

Get In Early
Terlepas dari bagaimana seseorang mendefinisikannya, tujuan dari trading trend adalah sama - bergabunglah bergerak lebih awal dan tahan posisi sampai tren berbalik arah. Pola pikir dasar trader tren adalah "Saya benar atau saya keluar?" Taruhan tersirat yang dimiliki oleh semua trader tren adalah harga akan berlanjut ke arahnya sekarang. Jika tidak ada sedikit alasan untuk mempertahankan perdagangan. Oleh karena itu, trader tren biasanya berdagang dengan pemberhentian yang ketat dan sering kali membuat banyak peluang ke pasar untuk masuk dengan benar.

Likuiditas
Secara alami, perdagangan tren menghasilkan perdagangan yang jauh lebih banyak daripada memenangkan perdagangan dan memerlukan pengendalian risiko yang ketat. Aturan praktis yang biasa adalah bahwa trader tren seharusnya tidak pernah mengambil risiko lebih dari 1. 5-2. 5% dari modal mereka pada setiap perdagangan tertentu. Pada lot trading berukuran 10.000 unit (10K) 100K lot standar, itu berarti berhenti sekecil 15-25 pip di belakang harga masuk. Jelas, untuk mempraktekkan metode seperti itu, trader harus yakin bahwa pasar yang diperdagangkan akan sangat likuid.

Tentu saja pasar FX adalah pasar paling likuid di dunia. Dengan US $ 1. 6 triliun omset harian rata-rata, pasar mata uang mengecilkan ukuran saham dan pasar obligasi. Selanjutnya, pasar FX diperdagangkan 24 jam sehari lima hari dalam seminggu, sehingga menghilangkan banyak risiko kesenjangan yang ditemukan di pasar berbasis pertukaran. Tentu saja kesenjangan kadang terjadi di FX, tapi tidak sesering yang terjadi di pasar saham atau obligasi, jadi selipnya jauh lebih sedikit masalah.

Leverage Tinggi - Keuntungan Besar Bila trader tren benar mengenai perdagangan, keuntungannya bisa sangat besar. Dinamika ini terutama berlaku di FX dimana leverage tinggi sangat memperbesar keuntungan.Leverage tipikal di FX adalah 100: 1, artinya trader hanya perlu meletakkan margin $ 1 untuk mengendalikan $ 100 dari mata uangnya. Bandingkan dengan pasar saham dimana leverage biasanya ditetapkan pada 2: 1, atau bahkan pasar berjangka dimana leverage paling liberal tidak melebihi 20: 1.

Tidak biasa melihat trader tren FX melipatgandakan uang mereka di periode pendek jika mereka menangkap langkah yang kuat. Misalkan trader memulai dengan $ 10.000 di akunnya, dan menggunakan peraturan stop-loss ketat 20 pips. Pedagang mungkin akan berhenti lima atau enam kali, tapi jika dia diposisikan dengan benar untuk pergerakan besar - seperti yang ada di EUR / USD antara bulan September dan Desember 2004 ketika pasangan ini naik lebih dari 12 sen, atau 1, 200 pips - Pembelian satu lot bisa menghasilkan keuntungan $ 12.000, menggandakan akun trader dalam hitungan bulan. (Untuk membaca latar belakang, lihat Mata Uang Forex Paling Populer .

Pasar Selalu Menang
Tentu saja beberapa pedagang memiliki disiplin untuk menghentikan kerugian secara terus menerus. Sebagian besar pedagang, yang terpukul oleh serangkaian perdagangan buruk cenderung menjadi keras kepala dan melawan pasar, sering kali tidak berhenti sama sekali. Ini saat FX leverage bisa sangat berbahaya. Proses yang sama yang cepat menghasilkan keuntungan juga bisa menimbulkan kerugian besar. Hasil akhirnya adalah banyak pedagang yang tidak disiplin mendapat margin call dan kehilangan sebagian besar modal spekulatif mereka.

Tren perdagangan dengan disiplin bisa sangat sulit. Jika pedagang menggunakan leverage tinggi, dia hanya memberi sedikit ruang untuk salah. Perdagangan dengan pemberhentian sangat ketat seringkali bisa mengakibatkan 10 atau bahkan 20 stop stop berturut-turut sebelum trader dapat menemukan trade dengan momentum dan directionality yang kuat.

Bound to a Range
Karena alasan ini banyak pedagang lebih memilih untuk melakukan strategi range-bound. Harap dicatat bahwa ketika saya berbicara tentang 'perdagangan terikat jarak', saya tidak mengacu pada definisi klasik dari kata 'range'. Perdagangan di lingkungan harga seperti itu melibatkan pengucilan mata uang yang diperdagangkan di saluran, dan kemudian menjual di bagian atas saluran dan membeli di bagian bawah saluran. Ini bisa menjadi strategi yang sangat berharga, namun, pada intinya, ini masih merupakan ide berbasis tren - walaupun itu merupakan antisipasi yang akan segera terjadi. (Apa yang countertrend setelah semua, kecuali sebuah tren ke arah yang lain?)

Range
Pedagang rentang sejati tidak peduli arah. Asumsi yang mendasari rentang perdagangan adalah bahwa tidak peduli ke arah mana mata uang tersebut bergerak, kemungkinan besar akan kembali ke titik asalnya. Kenyataannya, berbagai pedagang bertaruh pada kemungkinan bahwa harga akan diperdagangkan melalui level yang sama berkali-kali, dan tujuan pedagang adalah memanen osilasi tersebut untuk keuntungan berulang-ulang.

Kisaran perdagangan yang jelas membutuhkan teknik pengelolaan uang yang sama sekali berbeda. Alih-alih mencari entri yang tepat, pedagang jarak jauh lebih memilih untuk salah sejak awal sehingga bisa membangun posisi trading.

Menempatkannya ke Praktik
Misalnya, bayangkan bahwa EUR / USD diperdagangkan pada 1.3000. Pedagang rentang mungkin memutuskan untuk memberi pasangan pendek pada harga itu dan setiap 50 pips lebih tinggi, dan kemudian membelinya kembali saat bergerak setiap 25 pip ke bawah. Anggapannya adalah bahwa pada akhirnya pasangan tersebut akan kembali ke level 1. 3000 lagi. Jika EUR / USD naik ke 1. 3500 dan kemudian kembali turun memukul 1. 3000, trader kisaran akan panen keuntungan tampan, terutama jika mata uang bergerak bolak-balik dalam pendakian ke 1. 3500 dan jatuh ke 1. 3000 .

Namun, seperti yang dapat kita lihat dari contoh ini, trader dengan range bound harus memiliki kantong yang sangat dalam untuk menerapkan strategi ini. Dalam hal ini menggunakan leverage yang besar bisa sangat merugikan karena posisi sering kali melawan trader untuk banyak poin berturut-turut dan, jika dia tidak hati-hati, memicu margin call sebelum mata uang akhirnya berbalik.

Solusi untuk Pedagang Rentang
Untungnya, pasar FX memberikan solusi fleksibel untuk perdagangan berjangka. Sebagian besar dealer FX ritel menawarkan banyak mini 10, 000 unit daripada 100K lot. Dalam jumlah 10k setiap pip masing-masing bernilai hanya $ 1 dan bukan $ 10, jadi trader hipotetis yang sama dengan akun $ 10.000 dapat memiliki anggaran stop-stop 200 pips dan bukan hanya 20 pips. Bahkan lebih baik lagi, banyak dealer membiarkan pelanggan berdagang dalam satuan 1K atau bahkan penambahan 100 unit. Dengan skenario tersebut, trader trading level 1K kami bisa menahan penarikan 2.000 pip (dengan masing-masing pip sekarang bernilai 10 sen) sebelum memicu stop loss. Fleksibilitas ini memungkinkan pedagang berbagai ruangan untuk menjalankan strategi mereka.

Di FX, hampir tidak ada komisi biaya agen. Pelanggan cukup membayar bid-ask spread. Selanjutnya, terlepas dari apakah pelanggan ingin menangani 100 unit atau 100.000 unit, kebanyakan dealer akan mengutip harga yang sama. Oleh karena itu, tidak seperti pasar saham atau futures dimana pelanggan ritel sering harus membayar komisi larangan pada perdagangan ukuran sangat kecil, spekulan ritel di FX tidak mengalami kerugian seperti itu. Sebenarnya, strategi perdagangan berjangka dapat ditanamkan bahkan dalam hitungan kecil seharga $ 1.000, selama pedagang itu benar mengukur tradisinya.

Bottom Line Apakah trader ingin berayun untuk homeruns dengan mencoba menangkap tren kuat dengan leverage yang sangat besar atau hanya memukul single dan bunts dengan cara trading strategi kisaran dengan ukuran lot yang sangat kecil, pasar FX sangat cocok untuk kedua pendekatan. Selama trader tetap berdisiplin mengenai kerugian yang tak terelakkan dan memahami skema pengelolaan uang yang berbeda yang terlibat dalam setiap strategi, dia akan memiliki peluang sukses yang baik di pasar ini.

Untuk mempelajari lebih lanjut tentang perdagangan FX, lihat A Primer Di Pasar Forex , Memulai Forex dan Demo Sebelum Menyelam Di .