Salah satu keuntungan yang paling terkenal dari dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) adalah bahwa harganya relatif terjangkau dibandingkan dengan jenis investasi lainnya, seperti reksadana. Namun, tidak semua ETF diciptakan sama, dan bahkan dengan rasio biaya rendah yang menarik dapat berakhir dengan biaya jika Anda tidak tahu apa yang harus dicari.

Saat menilai ETF untuk investasi, lihat semua biaya yang mungkin Anda dapatkan - baik jangka panjang maupun jangka pendek - serta potensi dampak strategi perdagangan yang Anda inginkan. Mempekerjakan keempat tip untuk memilih investasi yang paling hemat biaya.

Rasio Know Your Expense

Meskipun ETF biasanya lebih murah daripada reksa dana yang sebanding, itu tidak berarti mereka selalu murah. Sebagian besar ETFs adalah dana yang diindeks; mereka berinvestasi dalam sekuritas termasuk pada indeks tertentu, seperti S & P 500, dan mempercayai pasar untuk menghasilkan keuntungan positif dalam jangka panjang.

Masuk akal bahwa ETF yang diindeks memiliki rasio pengeluaran rendah, seringkali di bawah 0, 1%, karena dikelola secara pasif dan memerlukan sedikit pengawasan. Jika Anda berbelanja ETF dan Anda tertarik dengan dana indeks, jangan berinvestasi di dana dengan rasio biaya lebih tinggi dari 0, 5%. Tidak ada perbedaan antara strategi investasi atau kinerja manajemen dari dana yang terindeks karena manajer dana hanya membeli atau menjual sekuritas untuk menjaga agar portofolio dana tetap sesuai dengan perubahan indeks. Saat memilih antara dua ETF yang melacak indeks yang sama, dana dengan rasio biaya yang lebih rendah hampir selalu menjadi pilihan yang lebih baik.

Hindari ETF Leveraged

Cara yang pasti untuk membayar terlalu banyak untuk investasi ETF Anda adalah memilih ETF leveraged. ETF leveraged menggunakan dana pinjaman untuk meningkatkan ukuran investasinya. Sementara dana ini masih mengikuti indeks, mereka dikelola dengan tujuan menghasilkan beberapa pengembalian indeks, biasanya dua atau tiga kali pengembalian harian. Karena penggunaan hutang untuk membiayai investasi besar sangat berisiko, ETF ini cenderung berada di sisi yang mahal. Lengan ETF juga dikelola secara lebih aktif daripada ETF yang diindeks secara tradisional, yang selanjutnya meningkatkan rasio biaya rata-rata - yang seringkali mendekati 1% dan bisa jauh lebih tinggi.

Leveraged ETFs juga bisa berakhir dengan biaya jika pasar tidak bekerja sama secara konsisten. Karena mereka menghasilkan kelipatan dari pengembalian indeks, mereka bisa sangat tidak stabil. Jika indeks naik 4%, ETF leveraged 3x akan naik 12%. Jika pasar kehilangan 4%, bagaimanapun, begitu pula dana. Jika pasar bergerak ke arah yang salah terlalu banyak hari berturut-turut, ETF yang leverage bisa kehilangan nilai dengan cepat. Produk ini bisa menguntungkan, tapi lebih cocok untuk perdagangan aktif daripada investasi jangka panjang. Karena perdagangan ETF menimbulkan biaya komisi broker seperti saham perdagangan, jenis investasi ini bisa jadi sangat mahal.

Mengetahui Kapan Harus Menahan 'Em

Membeli dan menjual ETF memerlukan biaya transaksi atau komisi broker untuk setiap transaksi. Cara yang paling efektif untuk berinvestasi di ETF adalah membuat satu investasi besar dalam ETF yang diindeks dan menahannya untuk jangka panjang. Semakin sedikit perdagangan yang Anda lakukan, semakin sedikit komisi yang Anda bayarkan. Dengan memilih dana yang terindeks, Anda bisa membatasi pengeluaran tahunan Anda.

Meskipun Anda dapat membuat sebuah bundel secara aktif memperdagangkan ETF berisiko tinggi dalam jangka pendek, ini bukan strategi terbaik jika tujuan utama Anda adalah membatasi biaya. Seiring berjalannya waktu, keseluruhan kinerja pasar cenderung bullish, meski terkadang mengalami bearish. Mempekerjakan strategi buy-and-hold dengan ETF yang diindeks adalah salah satu cara termahal untuk menghasilkan keuntungan modal jangka panjang dengan risiko yang relatif rendah.

Hindari ETF Dividen

Sebagian besar ETF tidak diarahkan secara khusus untuk menghasilkan pendapatan dividen, tapi itu tidak berarti mereka menghindari saham yang membayar dividen. Setelah semua, jika saham tersebut terdaftar di indeks, sebuah ETF yang melacak indeks tersebut akan mencakup saham tersebut.

Meskipun gagasan untuk menerima pendapatan investasi reguler mungkin menarik, namun sebenarnya bisa menjadi lebih mahal dari perkiraan Anda. Setiap kali Anda menerima distribusi dari investasi, Anda akan meningkatkan penghasilan kena pajak Anda sepanjang tahun. Karena struktur unik mereka, ETF biasanya menghasilkan distribusi capital gain sangat sedikit, membuat mereka lebih efisien pajak daripada reksa dana yang sebanding. Untuk mengurangi biaya yang dikeluarkan oleh investasi ETF Anda, pilihlah dana dengan sedikit saham yang mengandung dividen. Investasi Anda lebih murah jika Anda menerima lebih sedikit distribusi setiap tahunnya.