Sementara hipotek terbalik kadang diiklankan sebagai sumber pendapatan yang aman sepanjang sisa hidup Anda - dan mereka dapat, dalam kondisi yang tepat - kehabisan hasil lebih cepat dari yang Anda harapkan adalah salah satu dari risiko utama mengambil jenis pinjaman ini. Ada beberapa cara berbeda untuk menerima hasil reverse mortgage, dan yang Anda pilih akan mempengaruhi seberapa cepat dan seberapa mudah Anda dapat menggunakan kemampuan Anda untuk meminjam ke rumah Anda. Berikut adalah melihat keadaan di mana Anda bisa kehabisan hasil reverse mortgage terlalu dini - dan bagaimana cara menghindari skenario itu.

Rencana Pembayaran Yang Meminjam Peminjam Ber Resiko

Ada enam cara untuk menerima hasil reverse mortgage (lihat Cara Memilih Rencana Pembayaran Hipotek Reverse untuk rinciannya). Rencana pembayaran ini menimbulkan berbagai tingkat risiko bagi peminjam.

♦ Fixed Rate Lump Sum

Hanya satu paket pembayaran hipotek terbalik, satu-satunya pencairan sekaligus, memiliki tingkat bunga tetap. Mengambil jumlah yang tetap dengan tingkat bunga tetap biasanya merupakan cara yang berisiko rendah untuk meminjam dalam arti bahwa Anda tahu persis berapa banyak yang harus Anda bayar. Tapi dengan hipotek terbalik, struktur pinjaman ini memiliki risiko unik.

Pemilik rumah sering mengeluarkan hipotek terbalik saat ekuitas rumah mereka adalah satu-satunya aset mereka dan mereka tidak memiliki opsi lain untuk mendapatkan uang yang mereka butuhkan. Namun, orang-orang yang mengambil pinjaman ini tapi tidak pandai dengan uang - atau tidak setajam mental seperti dulu karena masalah terkait usia - dapat dengan mudah salah mengatur jumlah yang besar. Begitu mereka menghabiskan uang itu, mereka mungkin tidak memiliki sumber moneter lain untuk dimanfaatkan. Dalam dunia ideal, konseling hipotek balik wajib akan menghalangi peminjam berisiko untuk memilih opsi ini, namun di dunia nyata, hal itu tidak selalu terjadi. Untuk informasi lebih lanjut tentang mendapatkan bantuan sebelum mengambil keputusan ini, lihat Temukan Agen Konseling Hipotek Kanan yang Tepat .

Biro Perlindungan Keuangan Konsumen (CFPB) telah mengidentifikasi opsi lump sum yang semakin populer karena berpotensi menimbulkan risiko, terutama bagi peminjam muda dengan jumlah tabungan yang lebih lama yang tidak memiliki sumber pensiun lain. Mereka berisiko menggunakan ekuitas di awal masa pensiun. KPR terbalik memungkinkan tinggal di rumah Anda seumur hidup bahkan setelah Anda kehabisan hasil. Namun, dengan tidak ada uang yang tersisa, peminjam tidak hanya akan memiliki masalah dalam membayar biaya hidup, tapi mungkin akan mendapatkan agunan yang diambil alih. Itu karena terus membayar asuransi pemilik rumah dan pajak properti - dan menjaga rumah dalam kondisi baik - adalah kondisi untuk dapat memiliki hipotek terbalik. CFPB telah menemukan bahwa peminjam fixed-rate melakukan, pada kenyataannya, default pada hipotek terbalik mereka lebih sering daripada peminjam tingkat yang dapat disesuaikan karena tidak memenuhi biaya ini.

Mengambil sejumlah uang juga menempatkan peminjam hipotek terbalik dengan risiko lebih besar terkena scammed, karena jumlah besar yang mereka pinjam merupakan target menarik bagi pencuri. (Pelajari cara melindungi diri dan orang yang Anda cintai di Hati-hati dengan Penipuan Hipotek ini . ♦ Garis Kredit

Kemungkinan Anda kehabisan uang dengan jalur pembayaran kredit - apakah digunakan sendiri atau dikombinasikan dengan rencana istilah seperti yang dijelaskan pada bagian berikutnya - bergantung pada bagaimana Anda menggunakannya. Tidak seperti garis ekuitas ekuitas rumah biasa, garis kredit hipotek terbalik tidak dapat dibatalkan, artinya tidak dapat dibatalkan atau dikurangi karena perubahan dalam nilai keuangan atau rumah Anda. Itu berarti Anda tidak dalam bahaya kehilangan akses terhadap uang. Selain itu, jalur kredit Anda yang tersedia hanya turun saat Anda memanfaatkannya, dan Anda hanya membayar premi asuransi bunga dan hipotek atas uang yang Anda pinjam. Terlebih lagi, dengan sederet kredit, Anda mendapatkan akses ke dana tambahan dari waktu ke waktu karena bagian yang tidak terpakai tumbuh setiap tahun apakah nilai rumah Anda meningkat atau tidak. Bagian yang tidak terpakai dari garis kredit hipotek terbalik Anda tumbuh dengan tingkat bunga yang sama dengan yang Anda bayar atas uang yang Anda pinjam.

Anda dapat mengakses hingga 60% dari batas utama yang tersedia di tahun pertama Anda memiliki garis kredit Anda. Mulai tahun kedua, Anda bisa menarik 40% sisanya, plus apapun yang tidak Anda gunakan di tahun pertama. Tentu saja, jika Anda menggunakan seluruh jalur kredit yang tersedia sejak awal, Anda tidak akan kekurangan apa-apa lagi untuk digunakan di tahun-tahun depan kecuali jika Anda membayar sebagian atau seluruh dari apa yang Anda pinjam, yang akan meningkatkan batas utama Anda. Ya, Anda dapat melakukan pembayaran dengan hipotek terbalik untuk mengurangi saldo pinjaman Anda selama masa hidup Anda, dan tidak ada penalti prabayar untuk melakukannya. Pemberi pinjaman Anda diwajibkan untuk melamar pelunasan sebagian terlebih dahulu dengan bunga yang harus Anda bayar, kemudian dengan biaya pinjaman dan terakhir kepada kepala sekolah Anda.

♦ Istilah dan Syarat yang Diubah

Dari lima rencana pembayaran dengan tingkat bunga yang dapat disesuaikan, istilah dan rencana jangka waktu termodifikasi juga membuat Anda berisiko mengalami masa kanak-kanak kembali hasil hipotek Anda. Rencana pembayaran berjangka memberikan pembayaran bulanan yang sama dengan tanggal berhenti yang telah ditentukan. Rencana istilah yang dimodifikasi memberi Anda pembayaran bulanan tetap untuk jumlah bulan yang telah ditentukan, ditambah akses ke jalur kredit. Pembayaran bulanan akan lebih kecil daripada jika Anda memilih rencana jangka lurus, dan garis kredit akan lebih kecil daripada jika Anda memilih garis lurus rencana kredit.

Dengan rencana pembayaran berjangka, Anda mencapai batas pokok pinjaman Anda - jumlah maksimum yang dapat Anda pinjam - pada akhir semester. Setelah itu, Anda tidak akan dapat menerima hasil tambahan dari hipotek terbalik Anda. Anda akan bisa tinggal di rumah, dengan peringatan yang disebutkan sebelumnya di bagian lump-sum. Dengan rencana istilah yang dimodifikasi, Anda hanya akan menerima pembayaran bulanan untuk periode yang telah ditentukan, namun jalur kredit akan tetap tersedia sampai Anda sudah kehabisan waktu. Anda bisa menghindari kehabisan uang dengan rencana ini jika menggunakan garis kredit dengan hati-hati.Anda juga bisa kehabisan uang dengan cepat jika Anda menghabiskan garis kredit sejak dini. Pilihan yang lebih aman adalah mengandalkan terutama pada istilah pembayaran sampai masa berlaku berakhir, membiarkan garis kredit Anda tumbuh, dan kemudian mengandalkan garis kredit Anda nanti. Jika Anda tidak pernah menggunakan jalur kredit, Anda mungkin memiliki cukup ekuitas untuk memberi Anda fleksibilitas masa depan untuk menjual rumah Anda, melunasi pinjaman dan pindahan.

Cara Menghindari Kehabisan Hasil

Menunggu selama Anda bisa mengeluarkan hipotek terbalik adalah salah satu cara untuk membatasi kesempatan Anda untuk mendapatkan hasil yang lebih lama. CFPB memperingatkan bahwa peminjam muda dengan harapan hidup lebih lama memiliki kesempatan lebih besar untuk menggunakan semua ekuitas rumah mereka dengan hipotek terbalik. Ini bukan masalah jika mereka mampu menua di tempat - tinggal di rumah mereka seumur hidup - tapi ini adalah masalah jika mereka ingin atau perlu pindah nanti. Setelah menjual rumah dan membayar hutang mereka pada hipotek terbalik, mereka mungkin tidak memiliki cukup uang untuk pindah atau membayar biaya hidup dan pengobatan yang berkelanjutan.

Yang dikatakan, suku bunga telah berada di posisi terendah dalam sejarah selama beberapa tahun. Kenaikan suku bunga di masa depan bisa menurunkan berapa banyak Anda bisa meminjam meskipun Anda lebih tua. Jack M. Guttentag, profesor emeritus keuangan di Wharton School of the University of Pennsylvania, mempelajari masalah ini dan menemukan bahwa seorang 62 tahun yang menunggu sampai usia 72 untuk mendapatkan hipotek terbalik dan yang memilih jalur rencana pembayaran kredit dapat meningkatkan batas kreditnya sebesar 17% dengan menunggu 10 tahun tersebut jika suku bunga tetap sama. Jika tingkat suku bunga berlipat ganda, peminjam yang sama akan memiliki akses ke jalur 69% lebih kecil.

Dalam kasus rencana pembayaran garis kredit, sebenarnya bisa masuk akal untuk mengeluarkan hipotek terbalik sedini mungkin, lalu membiarkan garis tersentuh selama mungkin untuk memaksimalkan potensi pertumbuhannya.

Pertimbangkan Rencana Pembayaran Kepemilikan

Peminjam hipotek terbalik juga dapat menghindari kehabisan dana pinjaman dengan memilih rencana pembayaran kepemilikan atau jangka waktu modifikasi selama mereka mengikuti asuransi pemilik rumah, pajak properti dan perbaikan rumah. Kegagalan untuk melakukan hal-hal ini berarti pinjaman tersebut akan jatuh tempo dan harus dibayar. Rencana pembayaran kepemilikan memiliki tingkat bunga yang dapat disesuaikan dan memberikan pembayaran bulanan yang sama seumur hidup, selama setidaknya satu peminjam masih tinggal di rumah sebagai tempat tinggal utamanya. Masa kerja yang dimodifikasi menyediakan baik pembayaran bulanan tetap untuk seumur hidup dan jalur kredit. Ini memberi Anda pembayaran bulanan yang lebih kecil daripada jika Anda memilih rencana penguasaan tanah yang lurus, dan garis kredit Anda akan lebih kecil daripada jika Anda memilih garis lurus rencana kredit. Jika Anda tidak pernah menggunakan garis kredit, Anda akan berhutang lebih sedikit, jadi pilihan kombinasi ini adalah pilihan tepat jika Anda menginginkan pendapatan yang terjamin untuk kehidupan dengan risiko lebih kecil untuk menggunakan semua ekuitas Anda dan tidak mampu untuk bergerak.

Jika Anda telah mengambil hipotek terbalik dan berpikir bahwa Anda mungkin berisiko kehabisan hasil, bicarakan dengan pemberi pinjaman Anda tentang mengubah rencana pembayaran Anda.Selama Anda tidak memilih paket pembayaran satu kali lumpuh tetap, Anda dapat mengubah paket pembayaran Anda - asalkan Anda dapat tetap berada dalam batas utama pinjaman Anda. Pertanyaan besarnya adalah apakah Anda sudah mencapai atau mendekati mencapai batas utama. Mengubah rencana pembayaran Anda jauh lebih sederhana daripada refinancing dan hanya memerlukan biaya administrasi $ 20.

Dilema Dilarang Non-Pinjaman

Terlepas dari rencana pembayaran yang Anda pilih, jika Anda memiliki pasangan yang lebih muda dan tidak dipinjam, dia berisiko mengalami masa kanak-kanak pengembalian hasil hipotek jika Anda meninggal dunia terlebih dahulu. Undang-undang yang mulai berlaku efektif pada tahun 2015 melindungi pasangan non-peminjam yang berkualitas agar tidak pindah jika pasangan peminjamnya memakainya, namun pasangan yang tidak meminjam tidak diperbolehkan menerima pembayaran tambahan setelah peminjam meninggal dunia. Aturan ini memudahkan pasangan bertahan dan tidak meminjam untuk secara efektif hidup lebih lama dari hasil reverse mortgage.

Pasangan yang masih hidup mungkin bisa menjual rumah dan melunasi hipotek terbalik. Bergantung pada berapa banyak rumah itu layak dan seberapa tinggi saldo pinjamannya, penjualan mungkin atau mungkin tidak meninggalkan pasangan yang masih hidup dengan cukup sarang telur untuk hidup. Jika pasangan yang masih hidup memiliki penghasilan yang cukup untuk memenuhi syarat untuk mendapatkan hipotek reguler, mungkin saja untuk membiayai kembali hipotek terbalik. Jika saldo hipotek terbalik lebih tinggi dari harga rumah, pilihan terbaik adalah tetap tinggal di rumah, karena menjual atau membiarkan penyitaan pinjaman akan meninggalkan pasangan yang masih hidup tanpa tempat tinggal dan tidak memiliki uang tunai dari rumah. (Untuk informasi lebih lanjut tentang subjek ini, baca

Reverse Mortgage: Mungkinkah Janda Anda (er) Menurunkan Rumah? ) Garis Dasar

Meskipun ada beberapa ahli hipotek balik yang percaya bahwa ada banyak cara untuk hidup lebih lama dari hasil hipotek terbalik. Sebelum Anda atau orang yang dicintai mengeluarkan jenis pinjaman ini, penting untuk memahami keadaan di mana hipotek terbalik mungkin tidak memberikan keamanan finansial seumur hidup.