The 401 (k) mendapat rap buruk. Guru keuangan mengeluh bahwa ini adalah penggantian dana pensiun yang sangat buruk dan mungkin ada pilihan yang lebih baik untuk menginvestasikan uang Anda. Mungkin salah satu pilihan yang lebih baik adalah memilih dan berinvestasi pada saham individual. Mari kita bandingkan keduanya.

401 (k)

Pertama, itu datang dengan keuntungan pajak. Uang yang Anda investasikan berasal dari pendapatan sebelum pajak. Pretax berarti Paman Sam tidak mengambil semua itu sebelum diinvestasikan, membuat kontribusi Anda bernilai sekitar 30% lebih banyak.

Keuntungan modal Anda bebas dari pajak sampai Anda melakukan penarikan. Anda tahu bahwa mengubah hidup 2 sen yang Anda buat di rekening tabungan bank Anda bulan lalu? Anda harus membayar pajak atas uang itu tahun ini. (Menguatkan diri untuk tagihan itu.) Tapi ketika Anda menghasilkan uang dari 401 (k) Anda, Anda tidak membayar pajak sampai Anda mulai melakukan penarikan, atau dalam 401 (k) syarat, distribusi.

Membayar pajak pada distribusi membuat lebih banyak uang di akun Anda, dan lebih banyak uang harus sama dengan keuntungan lebih dari waktu ke waktu. (Lihat juga: 10 Cara Diketahui Sedikit untuk Mengurangi 401 (k) Pajak Anda )

Banyak perusahaan memberi insentif kepada karyawan mereka untuk berkontribusi pada 401 (k) dengan mencocokkan sebagian dari kontribusinya. Dengan kata lain, Anda mendapatkan uang gratis untuk disimpan untuk masa pensiun. Sulit untuk mengatakan tidak untuk uang gratis.

Tapi dengan setiap keuntungan datang pengorbanan. Pertama, karena kelebihan pajak tersebut, Anda tidak dapat menyentuh 401 (k) uang Anda sampai Anda mencapai usia 59 ½ meskipun ada pengecualian tertentu (misalnya, jika Anda sakit dan tidak dapat bekerja). Jika Anda mengambil distribusi dari 401 (k) dan tidak memenuhi syarat untuk salah satu pengecualian, Anda akan membayar pajak penghasilan ditambah denda IRS 10%. Itu kesepakatan yang sangat buruk.

Kedua, pilihan investasi yang tersedia bagi Anda mungkin terbatas. Seringkali, ini termasuk reksa dana yang mungkin memiliki biaya yang lumayan untuk mereka. "Pastikan untuk meminta administrator rencana Anda mengenai biaya rencana dan meninjau opsi investasi Anda untuk memastikan bahwa reksa dana memungkinkan Anda memenuhi tujuan investasi dan finansial utama Anda," kata Ryne Bessmer, AIF®, penasihat keuangan dengan Karstens Investment Beberapa rencana lebih baik dari pada yang lain - dan atasan Anda mungkin menawarkan opsi yang diarahkan sendiri di mana Anda dapat mengelola semua atau sebagian dari dana Anda sendiri, yang memberi Anda akses ke Pilihan pilihan investasi yang jauh lebih luas. Wiraswasta memiliki 401 (k) pilihan juga, tapi kita akan menghematnya untuk lain waktu.

Akhirnya, tarif pajak mungkin jauh lebih tinggi bila sudah waktunya untuk melakukan distribusi. Jika Roth 401 (k) tersedia bagi Anda, pertimbangkan pilihan itu untuk menghindari pembayaran pajak yang lebih tinggi di kemudian hari. (Untuk lebih lanjut, lihat

6 Masalah dengan 401 (k) Rencana dan 401 (k) Rencana: Roth atau Reguler? ) Memilih Saham

Mungkin hanya berinvestasi di saham adalah pilihan yang lebih baik.Saham memberi Anda kebebasan untuk berinvestasi dalam apapun yang Anda inginkan. Jika Anda memiliki akun pialang non-pajak yang diuntungkan, Anda bisa berinvestasi di saham tapi juga obligasi, opsi, mata uang, ETF, MLP dan lainnya. Anda bisa menarik uang Anda kapan pun Anda mau dengan alasan apapun. Tidak ada denda 10%, dan Anda tidak harus memenuhi persyaratan apapun.

Tapi itu tidak membuat mereka menjadi pilihan yang lebih baik. Pertama, tidak ada perusahaan yang cocok. Majikan Anda mungkin tidak akan memberi Anda uang untuk berinvestasi di akun broker Anda. Kedua, semua peraturan yang datang dengan 401 (k) mungkin sial dan menyebalkan, tapi keuntungan pajaknya sangat besar. Jika Anda menginvestasikan $ 2.000 per tahun dan mengasumsikan tingkat pertumbuhan 7% selama 35 tahun, 401 (k) Anda bisa menghasilkan sekitar $ 66.000 lebih banyak dari akun perantara karena keuntungan pajak dan kecocokan majikan. Sulit untuk melewatkan itu.

"Jika Anda menginvestasikan pensiun Anda secara langsung ke saham dan bukan rekening pensiun, Anda akan dikenai pajak atas dividen dan keuntungan modal saat Anda menjual saham. Anda juga memiliki variabilitas kinerja harga saham yang mungkin mengharuskan Anda untuk menjual pada waktu yang tidak tepat. Meskipun Anda mungkin ingin membeli dan menahan, prospek ekonomi mungkin akan berubah, mengharuskan Anda untuk menjual dan menyadari keuntungan modal, "kata Kirk Chisholm, manajer kekayaan di Inovatif Advisory Group di Lexington, Mass.

Ada juga masalah keahlian Anda. sebagai investor. Apakah Anda tahu bagaimana memilih saham pemenang? Statistik menunjukkan bahwa menghasilkan uang yang signifikan dari waktu ke waktu karena pemetik saham sangat sulit dilakukan. Jadi, bahkan jika Anda lebih menyukai kebebasan memilih saham, kemungkinan statistik Anda menghasilkan lebih banyak uang daripada melalui 401 (k) sangat tipis. Bahkan pro memiliki masalah mengungguli keseluruhan pasar. Itu sebabnya dana indeks sangat populer.

Garis Dasar

Bagi kebanyakan orang, 401 (k) adalah pilihan pertama yang lebih baik untuk tabungan masa pensiun. Sekalipun pilihan investasi yang tersedia kurang dari ideal, kecocokan karyawan membantu mengurangi masalah tersebut. Stick dengan dana indeks yang memiliki biaya manajemen rendah.

Jika Anda mencapai batas kontribusi di mana atasan Anda tidak lagi mencocokkan dana Anda, Anda dapat menginvestasikan dana tambahan di IRA individual atau akun perantara daripada memberikan kontribusi dana tersebut ke 401 (k) Anda sampai Anda memperoleh iuran maksimum yang diizinkan. Dan jika Anda melampaui itu, Anda pasti perlu memasukkan dana tambahan Anda ke tempat lain. Lihat

Saya Memaksimalkan 401 Saya (k)! Sekarang apa?