Siapa yang butuh rencana untung rugi? Bukankah berinvestasi hanya membeli rendah dan berjual beli tinggi? Alangkah baiknya selalu membeli di bagian bawah dan menjual di bagian atas, tapi hampir tidak mungkin melakukannya secara konsisten. Selain itu, investor hanya manusiawi: emosi mempengaruhi penilaian kita dan pada hakikat kita untuk membenci kehilangan. Dengan kehilangan persediaan, tidak hanya merugikan dompet kita, tapi juga menyakitkan ego kita. Berkali-kali investor mengambil keuntungan dengan menjual investasi yang telah diapresiasi, namun terus menurunkan saham dengan harapan rebound. Seringkali, investasi ini mengerut sampai sepersepian dari nilai sebelumnya.

Jadi, bagaimana seorang investor bisa menghindari jenis hasil ini? Salah satu solusinya adalah belajar menjadi investor yang disiplin dan mengadopsi rencana profit / loss. Pada artikel ini, kita akan membahas strategi ini dan menunjukkan cara menggunakannya untuk tetap berada dalam warna hitam.

Apakah Rencana Keuntungan / Kerugian itu? Rencana ini merupakan langkah yang banyak diminati oleh para investor ritel (dan profesional). Rencana keuntungan / kerugian adalah seperangkat batasan yang menentukan kerugian maksimum atau keuntungan yang akan diperoleh investor. Mengandung kerugian merupakan bagian investasi yang sangat penting, sehingga rencana keuntungan / kerugian sangat penting untuk strategi yang baik.

Kita semua membuat kesalahan pemalsuan saham dan kebanyakan dari kita kehilangan uang di pasar saham - yang membedakan para investor hebat adalah kemampuan mereka mengenali pilihan buruk mereka dan menggunakan apa yang telah mereka pelajari menebus mereka nanti. Rencana keuntungan / kerugian membantu Anda mengenali kesalahan Anda dengan membiarkan Anda memisahkan emosi dari investasi. Jika Anda tidak terlalu bersemangat dengan keuntungan Anda dan Anda melihatnya murni sebagai sarana untuk meningkatkan arus kas Anda (bukan ego Anda), Anda akan memiliki waktu yang jauh lebih mudah untuk melepaskan kerugian Anda, dan karena itu mengendalikan mereka.

Merencanakan Rencana Anda
Membuat rencana mungkin lebih sulit dari perkiraan Anda. Pertama, Anda harus menetapkan keuntungan maksimum yang akan Anda terima dan kerugian maksimum yang akan Anda toleransi untuk investasi Anda, namun jumlah maksimum dan minimum ini tidak harus sama untuk setiap saham. Misalnya, saham blue chip lebih cenderung naik atau turun 10% dalam tahun tertentu, dibandingkan dengan saham pertumbuhan kecil, yang akan menunjukkan volatilitas lebih. Dengan kata lain, Anda harus menganalisis setiap saham secara terpisah untuk memperkirakan seberapa besar kemungkinannya bergerak ke arah yang sama.

Beberapa investor menggunakan analisis teknis atau fundamental atau kombinasi keduanya untuk menentukan batas keuntungan dan kerugian yang sesuai.

Cara lain untuk menentukan batasan Anda adalah dengan memodelkan rencana Anda pada kinerja patokan yang ditunjuk, seperti indeks atau bahkan pada kinerja portofolio Anda sebelumnya.

Faktor lain yang harus dipertimbangkan saat menyusun rencana keuntungan / kerugian adalah toleransi risiko Anda, yang bergantung pada banyak faktor, seperti kepribadian, kerangka waktu dan modal Anda yang ada.Biasanya, orang yang menghindari risiko akan memiliki batasan yang lebih ketat daripada mereka yang tidak keberatan risiko. Pecinta risiko akan berusaha meraih keuntungan sebanyak mungkin dari kenaikan stok, namun investor yang lebih konservatif dapat menjual saham tersebut pada awal kenaikannya untuk menghilangkan risiko kerugian, yang akan terjadi jika saham tersebut melakukan quick downward dive. Jika Anda lebih memilih untuk menghindar dari risiko, rencana keuntungan / kerugian sebesar 10% setiap jalan mungkin tidak sesuai atau bahkan realistis untuk Anda. Di sisi lain, jika Anda bersedia mengambil risiko tambahan yang terkait dengan potensi keuntungan, maka keuntungan / kerugian 10% mungkin lebih tepat.

Melaksanakan Rencana Anda Begitu Anda telah memutuskan nomor Anda, apakah konservatif atau agresif, Anda harus segera merencanakannya dengan sesedikit mungkin hitches. Ingat, rencana ini memiliki persyaratan ganda: Anda harus menjual saham Anda jika jatuh ke tingkat tertentu dan jika naik ke tingkat tertentu.

Sekarang, pialang tidak akan membiarkan Anda memasukkan dua pesanan jual yang berbeda untuk keamanan yang sama sehingga Anda perlu mencari tahu mana yang lebih ingin Anda masukkan terlebih dahulu. Mungkin paling bijak untuk memasukkan pesanan yang melindungi kelemahan Anda terlebih dahulu: banyak investor bijak menggunakan perintah stop-loss, yang menginstruksikan broker Anda untuk membeli atau menjual saham setelah telah mencapai harga tertentu. Stop loss memastikan bahwa Anda tidak akan terbakar di pasar bawah, terutama jika Anda tidak dapat melihat saham Anda setiap detik. Saat Anda memasukkan pesanan Anda bersama broker Anda, tetapkan harga stop pada persentase kerugian maksimum Anda dan kemudian duduk dan menunggu. Jika harga akhirnya menguat ke batas atas Anda, cukup ubah harga pesanan stop loss Anda, yang kemudian akan mengaktifkan penjualan saham Anda segera.

Tetap Disiplin Bila Anda memiliki strategi keuntungan / kerugian Anda, Anda harus ingat bahwa keseluruhan gagasan tentang rencana tersebut adalah untuk menetapkan pedoman ketat kapan harus menjual. Tentu, sangat menyakitkan untuk melihat saham terus meningkat begitu Anda telah menjualnya, tapi seringkali lebih baik menjual di jalan daripada menunggu sampai Anda harus membuang stok sementara harganya ambruk setelah puncaknya. Joseph P. Kennedy, Sr. pernah berkata, "Hanya orang bodoh yang memegang dolar tertinggi."

Garis Bawah Ingatlah bahwa contoh contoh kami adalah generalisasi. Merancang rencana Anda memerlukan penelitian, analisis, penilaian mandiri dan pandangan yang realistis. Menetapkan batas keuntungan 100% (melipatgandakan uang Anda) tidak masuk akal jika Anda berinvestasi pada perusahaan berisiko rendah yang tumbuh dengan mantap sebesar 15% per tahun.

Berikut adalah beberapa hal yang perlu diingat:

• Stok yang turun 50% berarti Anda perlu melipatgandakan uang Anda untuk kembali lagi. Mengendalikan kerugian adalah kunci investasi yang masuk akal.
• Membuat kesalahan adalah sifat manusia. Begitu Anda menyadari hal ini, Anda akan merasa lebih mudah untuk melanjutkan.
• Membeli saham dan memegangnya untuk waktu yang lama tidak berarti Anda akan menghasilkan uang. Strategi buy and hold hanya akan bekerja jika Anda memilih perusahaan yang tepat. Bagian yang paling penting dari merancang rencana keuntungan / kerugian adalah berpegang teguh padanya!