Jika Anda berusia 62 tahun atau lebih, Anda mungkin bisa mengubah ekuitas di rumah Anda menjadi uang tunai dengan hipotek terbalik. Pinjaman ini memungkinkan Anda meminjam terhadap ekuitas di rumah Anda untuk mendapatkan pembayaran bulanan atau jalur kredit tetap. Pelunasan ditangguhkan sampai Anda pindah, menjual rumah, menjadi nakal atas pajak properti dan / atau asuransi, rumah tersebut rusak, atau Anda meninggal dunia. Kemudian rumah itu dijual dan kelebihan apapun setelah pembayaran kembali kepada Anda atau ahli waris Anda.

AD:

Pinjaman ekuitas rumah dapat menjadi masalah jika tidak dilakukan dengan benar (lihat 5 Penipuan Hipotek Balik ) dan memerlukan perhatian serius terhadap hak pasangan yang masih hidup, jika Anda sudah menikah. Dan tentu saja, akhir proses berarti Anda atau ahli waris Anda menyerahkan rumah Anda.

Ada cara lain untuk memanfaatkan ekuitas rumah Anda yang perlu dipertimbangkan. Di sini, kita melihat sekilas alternatif teratas untuk membalikkan hipotek.

AD:

1. Refinance Your existing Mortgage

Jika Anda memiliki pinjaman rumah yang ada, Anda mungkin dapat membiayai kembali hipotek Anda untuk menurunkan pembayaran bulanan Anda dan membebaskan sejumlah uang tunai. Salah satu alasan terbaik untuk melakukan pembiayaan kembali adalah menurunkan tingkat suku bunga pada hipotek Anda, yang dapat menghemat uang Anda selama masa pinjaman, mengurangi ukuran pembayaran bulanan Anda dan membantu Anda membangun ekuitas di rumah Anda lebih cepat. Merasa lain: Jika Anda membiayai kembali alih-alih mendapatkan hipotek terbalik, rumah Anda tetap menjadi aset bagi Anda dan ahli waris Anda.

AD:

2. Take Out a Home-Ekuitas Pinjaman

Pada dasarnya hipotek kedua, pinjaman ekuitas rumah memungkinkan Anda meminjam uang dengan memanfaatkan ekuitas yang Anda miliki di rumah Anda. Ini bekerja dengan cara yang sama dengan hipotek utama Anda: Anda menerima pinjaman itu sebagai pembayaran lump sum sekaligus, dan Anda tidak dapat menarik dana tambahan dari rumah tersebut. Bunga yang Anda bayar umumnya dikurangkan dari pajak untuk jumlah pinjaman sampai $ 100.000.

Ini umumnya adalah pinjaman dengan suku bunga tetap, yang memberikan keamanan terhadap kenaikan suku bunga. Karena itu, tingkat suku bunga biasanya lebih tinggi daripada garis kredit ekuitas rumah. Seperti halnya dengan refinancing, rumah Anda tetap menjadi aset bagi Anda dan ahli waris Anda. Karena rumah Anda bertindak sebagai jaminan, penting untuk dipahami bahwa rumah Anda berisiko mengalami penyitaan jika Anda gagal membayar pinjaman.

3. Take Out a Home Equity Line of Credit (HELOC)

Garis ekuitas ekuitas rumah, atau HELOC, memberi Anda pilihan untuk meminjam sampai batas kredit yang disetujui, sesuai kebutuhan. Tidak seperti pinjaman ekuitas rumah, di mana Anda membayar bunga atas seluruh jumlah pinjaman apakah Anda menggunakan uang atau tidak, dengan HELOC Anda membayar bunga hanya dengan jumlah uang yang benar-benar Anda tarik. HELOC adalah pinjaman yang dapat disesuaikan; pembayaran bulanan Anda akan berubah dengan fluktuasi suku bunga.Bunga pada umumnya dapat dikurangkan dari pajak sampai jumlah $ 100.000, dan rumah Anda tetap merupakan aset untuk Anda dan ahli waris Anda. Seperti halnya pinjaman ekuitas rumah, rumah Anda bertindak sebagai jaminan dan dapat diambil alih jika Anda gagal bayar.

4. Jual Rumah Anda (dan Mungkin Dirampok)

Pilihan lainnya sejauh ini membuat Anda tetap berada di rumah Anda yang ada. Jika Anda bersedia dan mampu bergerak, bagaimanapun, menjual rumah Anda memberi Anda akses ke ekuitas yang telah Anda bangun. Pilihan ini mungkin sangat menarik jika tempat tinggal Anda saat ini terlalu besar untuk kebutuhan Anda saat ini, terlalu sulit / mahal untuk dipelihara atau memiliki pajak properti yang sangat mahal. Hasil penjualan dapat digunakan untuk membeli rumah yang lebih kecil dan terjangkau (atau Anda bisa menyewa), dan Anda akan memiliki uang ekstra untuk disimpan, diinvestasikan atau dibelanjakan sesuai kebutuhan. Lihat Merampingkan Rumah Anda Dengan Biaya Perampingan dan Menghindari Kerugian Perampingan Pensiun .

5. Jual Rumah Anda untuk Anak Anda

Alternatif lain untuk hipotek terbalik adalah menjual rumah Anda kepada anak Anda (atau anak-anak). Salah satu pendekatannya adalah perjanjian jual-beli kembali, di mana Anda menjual rumah tersebut, kemudian menyewanya kembali dengan menggunakan uang tunai dari penjualan. Sebagai tuan tanah, anak-anak Anda mendapatkan pendapatan sewa dan akan dapat mengambil potongan untuk depresiasi, pajak dan pemeliharaan real estat.

Pendekatan lain adalah hipotek reverse pribadi, yang bekerja seperti hipotek terbalik, kecuali bunga dan biaya tinggal di keluarga. Anak-anak Anda melakukan pembayaran rutin kepada Anda, dan ketika tiba waktunya untuk menjual rumah tersebut, mereka mengembalikan kontribusi (dan bunga) mereka. Meskipun tidak bebas mengatur pengaturan jenis ini, biasanya lebih murah daripada mendapatkan hipotek terbalik melalui bank, dan rumah tetap menjadi aset bagi anak Anda dan anak-anak Anda.

Menjual untuk anak-anak Anda memiliki konsekuensi pajak dan perencanaan perkebunan, jadi penting untuk bekerja dengan spesialis pajak atau pengacara berkualitas.

The Bottom Line

Reverse mortgage mungkin merupakan pilihan bagus bagi orang-orang yang "kaya akan rumah dan kekurangan uang", dengan banyak ekuitas rumah, namun pendapatannya tidak mencukupi untuk masa pensiun. Ada pilihan lain, bagaimanapun, yang memungkinkan Anda memanfaatkan ekuitas yang telah Anda bangun di rumah Anda.

Sebelum membuat keputusan, ada baiknya Anda meneliti pilihan Anda, berbelanja dengan harga terbaik (jika ada) dan berkonsultasi dengan spesialis pajak atau pengacara berkualitas. Lihat Mengandalkan Ekuitas di Tempat Pensiun Sebuah Ide Bagus? , dan Reverse Mortgage atau Home-Equity Loan?