Obligasi kelas investasi, yang juga dikenal sebagai "kelas tinggi", dianggap memiliki risiko kegagalan yang sangat rendah atas nama penerbit. Keamanan tambahan ini membantu melestarikan investasi modal namun datang dengan mengorbankan tingkat pengembalian yang lebih rendah daripada sekuritas berisiko lainnya. Investor sering menggunakan obligasi bermutu tinggi selama masa ketidakpastian ekonomi atau menghasilkan arus pendapatan yang andal dan mantap. ETFs berikut masing-masing terdiri dari portofolio obligasi yang jatuh antara kualitas kredit "AAA" dan "AA", meskipun jatuh tempo dan gaya instrumen hutang dapat bervariasi secara signifikan.

Obligasi Jangka Pendek Vanguard ETF

Penerbit: Vanguard

Aset dalam Manajemen (AUM): $ 17. 04 miliar

2015 Tahun-ke-Tanggal (YTD) Kinerja: 1. 10%

Hasil: 1. 39%

ETF yang sangat murah dan likuid, Dana Obligasi Jangka Pendek Vanguard (NYSEARCA: BSV BSVVng Shrt-TrmBnd79. 57 + 0. 04% Dibuat dengan saham utama 4. 2. 6 ) berinvestasi pada obligasi korporasi bertingkat tinggi tingkat internasional dan korporasi dengan jangka waktu satu sampai lima tahun. Indeks terlacaknya adalah nilai pasar yang disesuaikan dan cenderung memiliki jangka waktu yang lebih panjang daripada banyak orang sezamannya, yang menambahkan beberapa risiko risiko suku bunga. Portofolionya besar, dengan lebih dari 2, 100 kepemilikan individu, dan perdagangan sangat mudah bagi pedagang blok dan investor individual. Enam puluh persen dari kepemilikan ini adalah U. S. Treasuries, dengan kepemilikan signifikan oleh institusi industri dan keuangan juga.

Vektor Pasar Obligasi Daerah Intermediate ETF

Penerbit: Van Eck

AUM: $ 1. 24

2015 Kinerja YTD: 2. 75%

Hasil: 2. 31%

Vektor Pasar Intermediate Municipal ETF (NYSEARCA: ITM ITMVanEck Vct AMT24 19 + 0 13% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) diposisikan dengan baik untuk investor pendapatan pada tahun 2016 dan seterusnya. Alasan pertama adalah bebas pajak, yang selalu merupakan nilai tambah di ruang pendapatan tetap. Alasan penting kedua adalah kemiringan sedikit terhadap jatuh tempo yang lebih pendek daripada ETF obligasi intermediate lainnya, yang menekan sensitivitas suku bunga. Ketiga, perdagangan ITM dengan spread tipis dan biaya all-in moderat.

iShares Core U. S. Obligasi Kredit ETF

Penerbit: BlackRock

AUM: $ 832. 52 juta

2015 Kinerja YTD: -0. 23%

Hasil: 3. 23%

Dari semua ETF kelas investasi yang tersedia bagi investor Amerika, obligasi inti ASShares Core US ETF (NYSEARCA: CRED CREDiShs US Cr Bond112. 02-0 03 % Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) menyajikan petak opsi investasi yang seluas-luasnya. Indeks dasarnya, Barclays U. S. Credit Bond Index, dapat memegang agensi, agen internasional, supranasional, internasional dan korporasi. Satu-satunya kualifikasi adalah bahwa hutang dinilai sebagai investment grade dan didenominasi di U.S. dolar.

Biaya rendah dan durasi dana di bawah tujuh tahun, setidaknya sampai Desember 2015. Dengan 2, 500 kepemilikan, CRED memiliki portofolio bulkier lebih besar daripada BSV. Hasil panen tidak terlalu mengesankan dibandingkan dengan dana kompetitif, namun eksposur internasional dan operasi yang efisien lebih dari penyeimbang kelemahan itu.

iShares Obligasi AMT Bebas Muni ETF

Penerbit: BlackRock

AUM: $ 5. 74 miliar

2015 YTD Performa: 2. 05%

Hasil: 2. 52%

Dana murah lainnya dari BlackRock, Obligasi Nasional AMT-Free ETF ETF (NYSEARCA: MUB < MUBiShs Ntnl Mn Bd111. 05 + 0 18% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) adalah investasi yang sangat populer dan efisien pajak. Ini bertujuan untuk meniru Indeks Obligasi Daerah AMT-Free S & P Nasional, yang bergerak menuju hutang dari negara bagian terbesar dan pemerintah daerah di Amerika Serikat. Ini termasuk California, New York, Texas, Massachusetts, Illinois dan New York City. Lebih dari $ 30 juta perdagangan MUB setiap hari. Spread sangat kecil dan diskonnya moderat, namun dana tersebut kadang-kadang berjuang untuk melacak indeks. Satu kekhawatiran adalah bobot yang besar terhadap masa jatuh tempo 10-plus-tahun, yang meningkatkan eksposur risiko suku bunga.

Pasar Obligasi Total Vanguard ETF

Penerbit: Vanguard

AUM: $ 27. 24 miliar

2015 YTD Performance: 0. 96%

Hasil: 2. 68%

Salah satu dari beberapa dana obligasi untuk melacak Indeks Obligasi Agregat AS Barclays, Pasar Obligasi Total Vanguard ETF (NYSEARCA: BND < BNDVng Ttl Bnd Mrk81. 85-0. 01%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) membedakan dirinya di dua front. Pertama, ia mengambang menyesuaikan indeks yang mendasarinya, yang menambahkan tingkat volatilitas dan tingkat suku bunga perlindungan. Kedua, ia memiliki biaya terendah, hanya 7 basis poin, dan portofolio yang sangat besar dengan hampir 17.000 kepemilikan. Ini adalah ETF besar dan efisien dengan jaring yang lebar. iShares Core U. S. Obligasi Agregat ETF Penerbit: BlackRock

AUM: $ 30. 1 miliar

2015 YTD Kinerja: 0. 90%

Hasil: 2. 42%

Obligasi IShares Core US Aggregate ETF (NYSEARCA: AGG

AGGiSh Cr US Ag Bd109. 57 + 0 02 %

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) adalah obligasi ETF kelas investasi terbesar dan paling banyak diperdagangkan. Seperti BND, AGG mengikuti Indeks Agregat Barclays U. S.. Ini minimal lebih mahal dan sedikit lebih besar dari BND. Fitur yang membedakan AGG adalah strategi indeks optimalnya; AGG hanya memilih sebagian kecil indeks untuk menghindari penyiraman di kolam investasi. Strategi ini menciptakan kemiringan menuju kepemilikan pass-through keamanan berbasis hipotek, meskipun hanya mencakup kepemilikan pass-through investment grade. Hasil panen dan imbal hasil tidak akan meniup pasar, tapi ini adalah dana yang konsisten dan terkelola dengan baik. iShares iBonds Desember 2018 Obligasi Korporat ETF

Penerbit: BlackRock

AUM: $ 56. 18 juta

2015 Kinerja YTD: 2. 01%

Yield: 3. 54%

Salah satu tren baru yang menarik dalam dana obligasi adalah ETF peluru, dana yang "jatuh tempo" dengan mengembalikan semua aset kepada pemegang saham pada tanggal yang tidak ditentukan di masa depan.Strategi ini memungkinkan pemegang saham ETF untuk memperlakukan dana obligasi mereka seperti obligasi biasa. Dalam kasus obligasi iShares iBonds December 2018 Corporate Bond ETF (NYSEARCA: IBDH

IBDHiSh US ETF Tr25. 16 + 0. 04%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), kepemilikan obligasinya semua jatuh tempo antara 31 Desember 2017 dan 1 Januari 2019. Pada target akhir, semua modal dana akan dikembalikan ke pemegang saham. iShares Obligasi Jatuh Tempo Pendek ETF Penerbit: BlackRock

AUM: $ 1. 9 miliar

2015 Kinerja YTD: 0. 77%

Hasil: 0. 86%

Obligasi Jangka Pendek iShares ETF (NYSEARCA: DEKAT

NEARiSh US ETF Tr50. 230. 00%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) adalah pilihan dana obligasi konservatif yang efisien bagi mereka yang khawatir dengan kenaikan suku bunga di tahun 2016 dan seterusnya. Perusahaan berinvestasi di sekuritas pendapatan tetap U. S. dolar berdenominasi mulai dari dana pasar uang hingga produk hutang dengan jangka waktu kurang dari satu tahun. Ini masuk dalam daftar ini, bukan PIMCO's MINT ETF karena rasio biaya yang lebih kecil. iShares Floating Rate Bond ETF Penerbit: BlackRock

AUM: $ 3. 46 miliar

2015 Kinerja YTD: 0. 30%

Hasil: 0. 51%

BlackRock juga menawarkan opsi obligasi tingkat bunga mengambang tingkat bunga yang sangat baik. The iShares Floating Rate Fund ETF (NYSEARCA: FLOT

FLOTiSh Fltng Rt Bd50. 91 + 0. 01%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) mencatat catatan tingkat bunga mengambang dengan jangka waktu antara nol dan lima tahun . Float disesuaikan berdasarkan London Interbank Offer Rate tiga bulan (LIBOR). Kematangan rata-rata tertimbang kepemilikan FLOT kurang dari dua tahun, menurunkan yield dan membatasi potensi volatilitas. Jumlah kepemilikan sangat sempit untuk segmen ini, namun tidak ada risiko counterparty yang signifikan berkat tingkat investasi dan kecenderungan jangka pendek. iShares 10+ Tahun Obligasi Kredit ETF

Penerbit: BlackRock

AUM: $ 810. 82 juta

2015 Kinerja YTD: -3. 30%

Hasil: 4. 41%

Di ujung spektrum, iShares 10+ Years Credit Bond ETF (NYSEARCA: CLY

CLYiShs 10 + Yr C Bd62, 39-0 13%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) melacak indeks obligasi jangka panjang dengan rata-rata jatuh tempo 24 tahun. Bagi investor dalam ruang obligasi jangka panjang, CLY adalah alternatif yang sedikit tidak stabil dengan biaya all-in yang rendah dan likuiditas sedang. Hasil panen murah hati dan mengancam untuk tumbuh, meskipun beberapa dari pertumbuhan itu bisa menjadi ilusi berkat penurunan harga saham seiring dengan kenaikan suku bunga.