Dalam Oscillator Volume Mengkonfirmasi Pergerakan Harga kita melihat pengukuran volume dengan cara osilator menggunakan dua rata-rata bergerak. Pada artikel ini kita melihat tingkat perubahan volume (V-ROC), dan kita akan fokus pada pentingnya pergerakan harga dan volume dalam mempelajari tren pasar.

Dalam dekade terakhir, kami telah melihat ayunan tiga digit di Dow Jones Industrial Index untuk sisi positif dan sisi negatifnya. Pendatang baru untuk ilmu analisis teknikal mungkin tidak menyadari bahwa beberapa gerakan ini tidak memiliki keyakinan, karena volume tidak selalu mendukung pergerakan harga. Chartists tidak sedikit pun tertarik pada pergerakan 5 sampai 10% dalam harga saham jika volume yang bergerak dalam harga adalah sebagian kecil dari volume harian normal untuk masalah tertentu. Di sisi lain, karena volume pasar Nasdaq mencapai atau melampaui dua miliar saham per hari, aksi harga yang signifikan akan memicu minat analis. Jika pergerakan harga secara signifikan kurang dari 5 sampai 10%, Anda mungkin juga akan bermain golf.

Indikator Volume Tren

Tingkat perubahan volume adalah indikator yang menunjukkan apakah tren volume berkembang baik dalam arah naik atau turun. Anda mungkin sudah familiar dengan tingkat perubahan harga (dibahas di sini), yang menunjukkan tingkat perubahan investor yang diukur dengan harga penutupan saham. Untuk menghitung ini, Anda perlu membagi perubahan volume selama periode n terakhir (hari, minggu atau bulan) dengan volume n-periode yang lalu. Jawabannya adalah persentase perubahan volume selama periode n terakhir. Sekarang, apa artinya ini? Jika volume hari ini lebih tinggi dari n-hari (atau minggu atau bulan) yang lalu, tingkat perubahan akan menjadi angka plus. Jika volume lebih rendah, ROC akan dikurangi jumlahnya. Hal ini memungkinkan kita untuk melihat kecepatan volume berubah. (Untuk lebih lanjut tentang kekuatan tren, lihat
ADX: Indikator Kekuatan Trend .) Salah satu masalah yang dimiliki analis dengan V-ROC adalah menentukan periode waktu untuk mengukur tingkat perubahan. Periode yang lebih pendek dari 10 sampai 15 hari, misalnya, akan menunjukkan kepada kita puncak yang dibuat oleh perubahan mendadak, dan, sebagian besar, garis tren dapat ditarik. Untuk tampilan yang lebih realistis, saya menyarankan menggunakan periode 25 sampai 30 hari; Panjang waktu ini membuat bagan terlihat lebih bulat dan mulus. Periode yang lebih pendek cenderung menghasilkan grafik yang lebih bergerigi dan sulit untuk dianalisis.

Gambar 1: Volume Rate of Change - Periode 14 Hari

Bagan Diciptakan dengan Tradestasi

Pada grafik Indeks Komposit Nasdaq, Anda dapat melihat sell-off klasik dengan V-ROC mencapai level tinggi 249. 00 pada tanggal 13 Desember 2001 (berdasarkan periode 14 hari). Sebenarnya, jika Anda mempelajari grafik dengan cermat, Anda dapat melihat bahwa ROC menjadi positif untuk pertama kalinya pada tanggal 12 Desember 2001, dengan ukuran 19.61. Keesokan harinya pengukuran melonjak menjadi 249. 00 pada penutupan. Nasdaq memiliki tinggi 2065. 69 pada tanggal 6 Desember (ROC, +8, 52) dan kemudian jatuh ke angka negatif sampai 12 Desember. Dengan menggunakan periode 14 hari, kita tidak dapat mengenali slide ini sampai Index kehilangan 119. 18 poin (sekitar 6. 5%) sampai tingkat 1946. 51. Ini akan membingungkan sebagian besar, apakah bukan karena kemampuan untuk mengubah periode waktu kita, dalam kasus ini, sampai periode 30 hari, yang ditunjukkan pada Gambar 2.

Gambar 2: Volume Rate of Change - Periode 30 Hari

Bagan Diciptakan dengan Tradestasi

Pada grafik kedua Indeks Komposit Nasdaq, yang menggunakan periode 30 hari, Anda dapat dengan jelas lihat bahwa di dalam dan sekitar tanggal 12 dan 13 Desember 2001, ROC hampir tidak menunjukkan angka positif, dan baru pada 3 Januari 2002 angka positif muncul, karena aksi harga meningkat secara substansial dari tahun 1987. 06 sampai 2098. 88. Pada kesembilan bulan ini, ada pergerakan ke posisi terbalik 111. 82 poin. Nilai positif ini berarti cukup banyak dukungan pasar untuk terus mendorong aktivitas harga ke arah tren saat ini. Nilai negatif menunjukkan ada kekurangan dukungan, dan harga mungkin mulai menjadi stagnan atau sebaliknya.

Kita dapat melihat bahwa bahkan dengan periode 14 hari, V-ROC sepanjang tahun yang ditunjukkan pada tabel ini, sebagian besar bergerak diam-diam di atas dan di bawah garis nol. Hal ini menunjukkan bahwa tidak ada keyakinan nyata bahwa pasar trending market. Satu-satunya lonjakan nyata dalam aksi harga yang sebagian besar investor rindukan adalah pergerakannya pada akhir Juli, terjadi selama lima hari perdagangan, yang, seperti yang dapat Anda lihat di grafik, telah memberikan hampir semuanya kembali. Hal lain yang menarik adalah kurangnya volume di balik aksi harga saat bergerak ke atas. Hal ini terbukti pada periode 5 Agustus 2002, ketika Nasdaq ditutup pada 1206. 01, sampai 22 Agustus 2002, ketika indeks ditutup pada 1422. 95. Selama masa ini, V-ROC tetap negatif, mengindikasikan semua Analis teknis bahwa kenaikan harga dalam indeks tidak akan bertahan.

Garis Bawah

Dengan menggunakan indikator volume sebelumnya, Anda dapat mengonfirmasi pergerakan harga yang memiliki keyakinan dan menghindari pembelian atau penjualan berdasarkan kegilaan di pasar yang akan segera diperbaiki. Perhatikan volumenya, dan trennya akan menyusul. Ingat itu uang Anda - investasikan dengan bijak.