Ada perdebatan yang sedang berlangsung di industri jasa keuangan tentang kegunaan anuitas variabel dan tujuan yang mereka layani dalam portofolio keuangan individu. Banyak yang merasa bahwa anuitas variabel tidak sesuai untuk mayoritas investor, terutama karena keuntungan finansial sering terkikis oleh biaya dan denda. Namun, beberapa fitur tambahan mungkin membuat anuitas variabel cocok untuk investor tertentu, tergantung pada profil keuangan investor dan cakrawala pensiun. Pada artikel ini, kita melihat fitur life-benefit, dan bagaimana hal itu bisa menguntungkan investor.

Annuities Variabel - Primer Tingkat Tinggi Anuitas variabel adalah produk keuangan penangguhan pajak yang memberi manfaat bagi annuitant selama beberapa tahun dan manfaat kematian bagi penerima manfaat dari annuitant. Manfaat yang dibayarkan kepada annuitant biasanya didasarkan pada pembayaran pembelian dan kinerja investasi yang mendasarinya. Investasi yang mendasarinya dapat terdiversifikasi dan diseimbangkan kembali, yang memberi investor fleksibilitas untuk memantau dan mengelola portofolio mereka.

Namun, produk anuitas variabel dapat dikenai berbagai biaya:

Biaya penyerahan jika penarikan dilakukan sebelum periode tertentu

• Beban risiko kematian dan biaya
• Biaya dana yang mendasari
• Biaya administrasi
• Biaya untuk fitur khusus yang ditambahkan ke anuitas
• (Untuk informasi lebih lanjut tentang kelebihan dan kekurangan anuitas variabel, lihat

Mendapatkan Kisah Utuh Tentang Anuitas Variabel ) Fitur Manfaat Hidup

Fitur hidup-manfaat biasanya opsional dan tersedia dengan biaya untuk membayar biaya tambahan. Namun, meski ada biaya tambahan, beberapa penasihat keuangan dan konsumen merasa perlu mendapatkan tunjangan jaminan yang diberikan. Manfaat hidup - seperti namanya - dimaksudkan untuk menjamin keuntungan yang diberikan kepada annuitant dan untuk tujuan itu, biasanya menawarkan perlindungan yang terjamin atas investasi utama, pembayaran anuitas, dan / atau menjamin pendapatan minimum selama periode tertentu kepada annuitant dan beneficiary. (Untuk mendapatkan lebih banyak manfaat hidup, termasuk biaya yang berpotensi tak terduga, baca Biaya Anuitas Anuitas Variabel .

Ada beberapa jenis fitur manfaat hidup, termasuk yang berikut:

Guaranteed Accumulation Benefit Benefit (GMAB)

• GMAB menjamin bahwa nilai anuitas tidak akan jatuh di bawah jumlah investasi utama, yang disebut akumulasi, terlepas dari kinerja pasar dari investasi yang mendasarinya. Tentu saja, penarikan tidak diperhitungkan dalam garansi ini, karena akan mengurangi jumlah pokok pinjaman. Agar memenuhi syarat untuk mendapatkan jaminan ini, kontrak biasanya mencakup ketentuan yang mewajibkan investasi utama untuk dipelihara dalam jangka waktu minimum, tanpa penarikan yang terjadi selama periode tersebut.
  Manfaat Penarikan Minimum yang Diinginkan (GMWB)
• Manfaat hidup GMWB biasanya memberikan jaminan bahwa annuitant akan menerima jumlah yang dinyatakan melalui penarikan dari anuitas. Minimal, total penarikan total akan tidak kurang dari jumlah pokok yang diinvestasikan, namun bisa lebih dari jumlah tersebut. Umumnya, jaminan tersebut mencakup pembayaran pokok minimum selama periode tertentu atau selama masa kerja annuitant dan beneficiary, dengan pembayaran berlanjut ke penerima setelah membeli annuitant. Manfaat Penghasilan Minimum yang Dijamin (GMIB)
• Di bawah fitur GMIB, annuitant dijamin tingkat pengembalian minimum atas prinsipal, terlepas dari kinerja pasar dari investasi yang mendasarinya. Berdasarkan hasil pengembalian, annuitant dijamin jumlah pembayaran anuitas minimum, yang bisa lebih dari yang diproyeksikan jika kinerja pasar dari investasi menghasilkan tingkat pengembalian yang lebih tinggi dari tingkat pengembalian minimum yang dijamin. Biasanya, jumlah pokok harus tetap tidak tersentuh dalam jumlah minimum tahun agar annuitant memenuhi syarat untuk mendapatkan keuntungan ini.

Nama sebenarnya yang digunakan untuk memberi label manfaat ini mungkin berbeda di antara lembaga keuangan, dan ketentuan spesifik produk mungkin juga berbeda. Dengan demikian, investor harus meninjau fitur produk di mana mereka tertarik untuk menentukan apakah itu termasuk keuntungan yang mereka inginkan. Sementara manfaat yang dijamin seringkali merupakan fitur yang paling menarik dari anuitas tetap ini, namun tetap tidak memberikan solusi satu ukuran pun, dan kesesuaiannya akan tergantung pada kebutuhan investor dan profil keuangan. (Untuk informasi lebih lanjut tentang aspek teknis manfaat hidup, lihat

Manfaat Anuitas Variabel: Apa yang Tidak Dicetak Baik oleh Anda .) Manfaat Hidup Vs. Portofolio Tradisional

Berinvestasi dalam portofolio tradisional yang memungkinkan investasi langsung pada saham, obligasi dan reksadana memberikan fleksibilitas lebih besar daripada berinvestasi dalam anuitas. Namun, risiko investasi dapat diimbangi atau bahkan dieliminasi dengan anuitas variabel yang mencakup fitur GMIB. Selain itu, fitur manfaat hidup dapat membantu memberikan ketenangan pikiran melalui pendapatan yang terjamin bagi individu yang tidak memiliki toleransi risiko karena faktor-faktor seperti aset terbatas di sarang telur pensiun mereka, cakrawala pensiun pendek atau hanya sangat berhati-hati dalam kehilangan nilai pasar. atas investasi. (Pelajari berapa banyak ketidakstabilan yang dapat Anda hadapi Personalisasi Toleransi Risiko .) Di sisi lain, berinvestasi dalam anuitas variabel memungkinkan kontrol terbatas ketika annuitant menerima pendapatan dan jumlah pendapatan yang diterima. Setelah jumlah pendapatan dan periode anuitas ditentukan, annuitant biasanya dikunci ke dalam jumlah dan jadwal pendapatan, kecuali jika jumlahnya menurun atau meningkat karena kinerja pasar. Portofolio investasi tradisional memungkinkan fleksibilitas lebih, karena pemilik dapat menarik jumlah atau persentase apapun berdasarkan kebutuhan atau keinginan finansial pada saat penarikan.
Tentukan Kesesuaian Sebelum Membeli

Dengan banyaknya investor yang melihat portofolio pensiun mereka kehilangan nilai pasar yang signifikan, anuitas variabel dengan fitur manfaat hidup bisa menjadi solusi yang baik untuk melindungi sarang telur pensiun. Tentu pro harus dipertimbangkan bersamaan dengan kontra. Misalnya, pertimbangan harus diberikan pada harapan hidup dari annuitant untuk menentukan apakah annuitant kemungkinan akan memanfaatkan manfaat hidup. Bagi seseorang dengan penyakit yang melemahkan dan / atau harapan hidup yang pendek, anuitas variabel - termasuk yang memiliki manfaat hidup - mungkin bukan tambahan yang bagus untuk portofolio pensiun individu. (Pelajari bagaimana anuitas dapat melindungi Anda terhadap risiko umur panjang di Anuitas Pelepasan Inflasi: Bagian dari Rencana Keuangan yang Solid . Penelitian dan Perbandingan Toko

Salah satu pendapat negatif tentang anuitas adalah bahwa mereka sering didorong ke investor yang tidak sesuai karena komisi tinggi yang biasanya diterima oleh penasihat investasi untuk menjual produk tersebut. Namun, hal ini tidak selalu terjadi, karena banyak penasihat keuangan bekerja dengan klien untuk memastikan mereka menerima produk yang sesuai untuk profil keuangan dan pensiun mereka. (Pelajari bagaimana memilih seorang profesional yang akan memenuhi kebutuhan Anda di Temukan Penasihat Keuangan yang Tepat .) Selanjutnya, investor dapat memilih untuk membeli produk ini langsung dari penerbit yang tidak menerima komisi dari penjualan . Dalam banyak kasus, layanan tambahan dan dukungan pelanggan diberikan sebagai imbalan komisi. Konon, jika tidak ada tambahan manfaat yang diberikan, mungkin masuk akal untuk membeli produk dari penyedia swalayan. Dengan demikian, investor harus bertanya pada diri mereka sendiri atau penasihat investasi mereka apa yang akan diterima sebagai imbalan atas komisi tersebut (Baca lebih lanjut di

Pialang Pialang Penuh Atau DIY? Kesimpulan Faktor penentu utama yang mempengaruhi pilihan antara anuitas dan portofolio tradisional adalah kebutuhan individu akan pendapatan terjamin. Bagi seseorang dengan toleransi risiko sedikit atau tidak ada atau sumber daya keuangan terbatas, anuitas dapat menyediakan arus pendapatan yang dibutuhkan.

Penentuan kesesuaian tidak dapat terlalu ditekankan dan biasanya tidak hanya didasarkan pada ukuran telur sarang individu dan cakrawala pensiun. Memasangkan produk yang tidak sesuai dengan investor merupakan salah satu kesalahan terburuk yang bisa dilakukan dengan perencanaan keuangan. Bagi banyak individu ini, keputusan investasi ini adalah langkah terakhir yang ditempuh dalam perjalanan ke masa pensiun, dan seringkali kesalahannya tidak dapat diperbaiki tanpa memerlukan biaya yang besar. Terlepas dari seberapa bagus sebuah produk, tidak akan ideal bagi setiap investor, dan perhatian khusus harus diberikan untuk memastikan bahwa investor tidak hanya memahami manfaat dan fitur produk, namun juga mengetahui bagaimana perbandingannya. untuk produk keuangan lainnya.