a:

Indeks momentum dinamik diciptakan oleh Tushar Chande dan Stanley Kroll. Ini sangat mirip dengan indeks kekuatan relatif (RSI) oleh J. Welles Wilder Jr. Perbedaan utama antara keduanya adalah bahwa RSI memiliki jumlah periode waktu yang tetap, sedangkan indeks momentum dinamis menggunakan periode waktu variabel.

Selang waktu yang digunakan dalam indeks momentum dinamis dikendalikan oleh volatilitas terkini pada harga keamanan yang mendasarinya. Efek yang mengalami volatilitas lebih tinggi memiliki periode waktu yang lebih singkat, sedangkan surat berharga yang tenang memiliki jangka waktu yang lebih lama. Ada antara tiga dan 30 periode waktu dalam formula indeks momentum dinamis standar.

Chande dan Kroll mengembangkan indeks ini karena mereka ingin menghindari efek jangka pendek negatif dari fungsi perataan RSI. Mereka mempertahankan nilai return untuk indeks momentum dinamis yang serupa dengan RSI, dengan pembacaan di bawah 30 menunjukkan kondisi jenuh jual dan pembacaan di atas 70 yang overbought.

Periode waktu secara otomatis disesuaikan dengan indeks momentum dinamis, namun pedagang dapat mengubah formula jika mereka merasa perlu untuk mengubah penyesuaian ini. Rumus standar dapat dipecah sebagai berikut:

Indeks Rasio Directional = RSI dengan panjang periode T

• T = INT (14 / V), dengan "V" = (standar deviasi n-periode) / Deviasi Standar < • Deviasi Standar biasanya ditetapkan = 10 - (periode)

Angka 14 dipilih karena itu adalah periode waktu standar untuk RSI, namun angka ini dapat disesuaikan jika pedagang lebih memilih RSI yang lebih panjang atau lebih pendek. Nilai T harus berkisar antara tiga dan 30 di bawah pengaturan standar.