Siapa yang Harus Mendapatkan Hipotek Khusus Minat?

TERBONGKAR! inilah rupa CHRISTIAN PRINCE dimana selama ini muslim penasaran. (Maret 2024)

TERBONGKAR! inilah rupa CHRISTIAN PRINCE dimana selama ini muslim penasaran. (Maret 2024)
Siapa yang Harus Mendapatkan Hipotek Khusus Minat?

Daftar Isi:

Anonim

KPR dengan kepentingan khusus (IO) adalah pinjaman rumit yang tidak tepat untuk semua orang. Pertama, Anda harus memahami bagaimana pembayaran Anda akan berbeda antara periode hanya bunga dan periode yang sepenuhnya diamortisasi (bila Anda membayar bunga dan pokok). Plus, Anda juga harus mempertimbangkan bagaimana tingkat bunga pinjaman akan berubah seiring berjalannya waktu, karena sebagian besar pinjaman hanya bunga saat ini juga merupakan tingkat bunga yang dapat disesuaikan (ARM).

Setelah Anda mengerti bagaimana mereka dibangun ( Bagaimana Hipotek Minat Bunga-bunga akan membantu), Anda dapat mengevaluasi apakah risiko yang terlibat benar untuk situasi dan temperamen Anda.

Berikut adalah ikhtisar tentang siapa yang harus mempertimbangkan hipotek bunga saja dan siapa yang harus menghindarinya.

Pertimbangkan Satu, Jika …

Pinjaman hanya atas bunga mungkin tepat untuk Anda jika Anda baru saja lulus dan mengharapkan pendapatan Anda meningkat secara signifikan dalam beberapa tahun - pada waktunya untuk melakukan pembayaran pokok dan bunga yang lebih tinggi saat pinjaman periode hanya bunga berakhir. Jika Anda merasa nyaman dengan risiko bahwa penghasilan Anda mungkin tidak meningkat seperti yang Anda harapkan, mengambil pinjaman hanya dengan bunga dapat membantu Anda membeli rumah yang Anda inginkan sekarang, daripada membeli rumah pulang yang ingin Anda pindahkan keluar dari dalam beberapa tahun. Anda akan menghindari kerepotan dan biaya transaksi yang terkait dengan mendapatkan dua hipotek dan menjual rumah.

Pinjaman bunga saja mungkin juga masuk akal jika penghasilan Anda tidak teratur dan Anda ingin fleksibilitas untuk membayar lebih (yaitu, membayar sebagian pokok) pada bulan ketika penghasilan Anda lebih tinggi dan membayar lebih sedikit ( hanya bunga) di bulan-bulan ketika penghasilan Anda lebih rendah. Tetapi jika Anda disiplin, Anda mungkin bisa mengelola fluktuasi pendapatan Anda dengan risiko lebih rendah dengan mengambil pinjaman fixed-rate yang benar-benar amortisasi, seperti hipotek 30 tahun, dan menyisihkan pendapatan tambahan Anda dalam rekening tabungan yang Anda gunakan untuk membuat pembayaran Anda di bulan ketika arus kas ketat. Amortisasi penuh berarti setiap pembayaran mencakup pokok dan bunga, jadi jika Anda melakukan pembayaran sesuai jadwal, pinjaman akan dilunasi pada akhir semester.

Jika Anda merasa nyaman dengan arbitrase, Anda bisa menginvestasikan uang yang akan Anda masukkan ke kepala sekolah dengan hipotek yang sepenuhnya diamortisasi dan mencoba untuk keluar di depan tingkat hipotek Anda dengan menggunakan bunga saja. hipotek. Jika tingkat hipotek Anda adalah 3% dan Anda bisa memperoleh 8% di pasar saham, Anda akan keluar 5% (perbedaan sebenarnya mungkin berbeda tergantung pada situasi pajak Anda). Tapi kebanyakan investor underperform dibandingkan dengan rata-rata pasar, jadi kecuali Anda memiliki rekam jejak yang terbukti dan disiplin untuk tidak menjual saat pasar sedang down, Anda mungkin akan kalah dengan strategi ini.

Pinjaman hanya bunga juga bisa menjadi alat untuk mengelola arus kas jika Anda membeli rumah yang membutuhkan perbaikan besar. Anda bisa menggunakan uang yang akan Anda masukkan ke prinsip hipotek pada tahun-tahun awal untuk memperbaiki properti, kemudian mulai membayar pokok pinjaman saat Anda selesai.

Biasanya, hipotek bunga hanya bagus untuk peminjam yang tahu mereka hanya akan tinggal di rumah untuk waktu yang terbatas atau investor real estat yang ingin menjual dalam beberapa tahun, kata Yael Ishakis, wakil presiden First Meridian Mortgage di Brooklyn, NY, dan penulis buku The Complete Guide to Purchasing a Home.

Bila Mereka Bukan Ide yang Baik

Jika Anda menggunakan pinjaman hanya untuk membeli rumah daripada yang Anda mampu sekarang dengan harapan bisa membelinya nanti atau melakukan refinancing sebelum bunga- hanya periode berakhir, Anda mengambil risiko besar, kata pemberi pinjaman. Terlebih lagi, tidak seperti pada tahun-tahun gelembung perumahan, Anda tidak dapat memenuhi syarat untuk hipotek bunga hanya berdasarkan kemampuan Anda untuk melakukan pembayaran bunga saja; Anda harus memenuhi syarat berdasarkan kemampuan Anda untuk melakukan pembayaran pokok dan bunga yang lebih tinggi di kemudian hari.

Sama seperti pinjaman hanya dengan bunga saja bisa masuk akal bagi peminjam yang mengharapkan pendapatan mereka meningkat, mereka tidak masuk akal bagi peminjam yang tidak mengharapkan kenaikan pendapatan mereka, seperti pensiunan. "Pinjaman hanya bunga adalah ide yang buruk - ide yang buruk - bagi siapa saja yang berpenghasilan tetap," kata Casey Fleming, petugas pinjaman C2 Financial Corp di San Diego dan penulis The Loan Guide: Bagaimana Mendapatkan Hipotek Kemungkinan Terbaik . "Sekali periode bunga saja selesai, pinjaman harus dilunasi, dan lonjakan pembayaran terindeks sepenuhnya sangat besar. "(Untuk melihat lebih banyak, lihat Membebani Pensiun Anda dengan Hipotek .

Banyak peminjam berniat menggunakan pinjaman hanya bunga sebagai alat jangka pendek yang akan mereka dapatkan dengan menjual atau melakukan refinancing sebelumnya. periode hanya bunga berakhir. Kalau bukan itu, pikirkan dua kali. Ishak mengatakan bahwa siapa pun yang tidak memiliki strategi keluar seharusnya tidak mempertimbangkan pinjaman hanya untuk kepentingan.

Jika Anda bertahan dalam jangka waktu pinjaman hanya untuk kepentingan tertentu, Anda mungkin akan membayar lebih dari yang Anda butuhkan untuk properti Anda. Menggabungkan fitur interest-only dengan tingkat bunga yang dapat disesuaikan akan mempengaruhi risiko peminjam. ARM kepentingan hanya lebih berisiko daripada pinjaman tingkat bunga hanya bunga atau ARM yang sepenuhnya amortisasi.

Bila pinjaman lebih berisiko bagi Anda, itu juga lebih berisiko bagi lembaga pemberi pinjaman, karena Anda lebih cenderung membiarkannya memegang tas itu. Lebih banyak risiko berarti tingkat bunga yang lebih tinggi, jadi Anda benar-benar akan membayar suku bunga yang lebih tinggi untuk ARM minat hanya dari ARM yang benar-benar amortisasi. Anda akan membayar suku bunga yang lebih rendah untuk ARM minat saja daripada yang akan Anda dapatkan untuk pinjaman dalam suku bunga tetap dalam jangka pendek, namun dalam jangka panjang Anda akan membayar lebih karena tingkat bunga ARM yang hanya menarik bunga meningkat.

Suku bunga kemungkinan akan meningkat di masa depan karena berada di dekat titik terendah hari ini, jadi Anda harus berasumsi bahwa pembayaran Anda akan naik saat mereka menyetel ulang.Apa yang tidak dapat Anda prediksi adalah dengan berapa banyak pembayaran Anda akan meningkat, karena Anda tidak tahu tingkat suku bunga dalam tiga, lima, tujuh atau 10 tahun. Itu membuat pinjaman hanya-bunga menjadi pilihan yang buruk bagi siapa saja yang tidak nyaman dengan ketidakpastian yang begitu banyak.

The Bottom Line

"KPR IO harus disediakan untuk peminjam finansial yang stabil dan lebih kaya secara finansial," kata Whitney Fite, presiden Angel Oak Home Loans di Atlanta. Dalam situasi yang tepat mereka dapat menghemat uang dan membantu Anda mencapai tujuan keuangan Anda; Dalam situasi yang salah mereka bisa sangat mahal dan, dalam skenario terburuk, mengirim Anda ke dalam penyitaan. (Untuk informasi lebih lanjut, lihat 5 Jenis Hipotek yang Harus Dihindari .