Dana perdagangan yang diperdagangkan (ETF) dapat menjadi kendaraan investasi yang besar bagi investor kecil dan besar. Dana populer ini, yang mirip dengan reksa dana namun perdagangan seperti saham, telah menjadi pilihan populer. Namun, ada beberapa kelemahan yang harus diketahui investor sebelum terjun ke dunia ETF. Pada artikel ini, kita akan melihat beberapa kelemahan ETF. Informasi yang bagus adalah alat yang paling penting bagi investor. Baca terus untuk mengetahui apa yang perlu diketahui untuk membuat keputusan yang tepat.

Biaya Perdagangan

Salah satu keuntungan terbesar ETF adalah perdagangan mereka seperti saham. Akibatnya, investor bisa membeli dan menjual pada jam pasar sekaligus memasukkan pesanan lanjutan pada pembelian seperti limit dan stop. Sebaliknya, pembelian reksa dana tipikal dilakukan setelah pasar tutup, begitu nilai aset bersih dari dana tersebut dihitung.

Setiap kali Anda membeli atau menjual saham Anda membayar komisi; Ini juga terjadi ketika harus membeli dan menjual ETF. Bergantung pada seberapa sering Anda menukar ETF, biaya perdagangan dapat dengan cepat bertambah dan mengurangi kinerja investasi Anda. Reksa dana tanpa beban, di sisi lain, dijual tanpa komisi atau biaya penjualan, yang membuat mereka menguntungkan, dalam hal ini, dibandingkan dengan ETF. Penting untuk mengetahui biaya perdagangan saat membandingkan investasi di ETF dengan investasi serupa dalam reksadana.

Jika Anda memutuskan antara ETF dan reksa dana yang sama, perhatikan perbedaan struktur biaya masing-masing, termasuk biaya perdagangan. Dan ingat, aktif trading ETF seperti saham bisa sangat mengurangi kinerja investasi Anda karena komisi bisa cepat menumpuk.

Fluktuasi yang Mendasari

ETF, seperti reksadana, sering dipuji karena diversifikasi yang mereka tawarkan kepada investor. Namun, penting untuk dicatat bahwa hanya karena ETF mengandung lebih dari satu posisi di bawahnya tidak berarti bahwa hal itu tidak dapat dipengaruhi oleh volatilitas.

Potensi ayunan besar terutama bergantung pada cakupan dana. ETF yang melacak indeks pasar yang luas seperti S & P 500 cenderung kurang stabil daripada ETF yang melacak industri atau sektor tertentu seperti ETF minyak. Oleh karena itu, sangat penting untuk menyadari fokus dana dan jenis investasi yang dimilikinya.

Dalam kasus ETF internasional atau global, dasar-dasar negara yang diikuti ETF adalah penting, seperti kelayakan kredit dari mata uang di negara tersebut. Ketidakstabilan ekonomi dan sosial juga akan memainkan peran besar dalam menentukan keberhasilan ETF yang berinvestasi di negara atau wilayah tertentu. Faktor-faktor ini harus selalu diingat saat membuat keputusan mengenai kelayakan ETF.

Aturannya di sini adalah untuk mengetahui apa ETF yang melacak dan memahami risiko mendasar yang terkait dengannya.

Likuiditas

Faktor terbesar dalam ETF atau saham atau apapun yang diperdagangkan di masyarakat adalah likuiditas. Likuiditas berarti ketika Anda membeli sesuatu, ada cukup minat trading sehingga Anda bisa keluar dari situ dengan relatif cepat tanpa harga bergerak.

Jika ETF diperdagangkan tipis, mungkin ada masalah saat keluar dari investasi, tergantung pada ukuran posisi Anda dalam kaitannya dengan volume perdagangan rata-rata. Tanda terbesar dari investasi yang tidak likuid adalah spread yang besar antara bid dan ask. Dengan banyaknya ETF baru yang masuk ke pasar, Anda perlu memastikan bahwa ETF itu cair. Cara terbaik untuk melakukannya adalah dengan mempelajari spread dan pergerakan pasar selama seminggu atau bulan.

Aturannya di sini adalah memastikan bahwa ETF yang Anda minati tidak memiliki spread yang besar antara harga penawaran dan permintaan.

Distribusi Keuntungan Modal

Dalam beberapa kasus, ETF akan membagikan keuntungan modal kepada pemegang saham. Hal ini tidak selalu diinginkan oleh pemegang ETF, karena pemegang saham bertanggung jawab untuk membayar pajak capital gain. Biasanya lebih baik dana tersebut mempertahankan keuntungan modal dan menginvestasikannya, daripada mendistribusikannya dan menciptakan kewajiban pajak bagi investor. Investor biasanya ingin menginvestasikan kembali distribusi capital gain tersebut dan, untuk melakukan ini, mereka harus kembali ke broker mereka untuk membeli lebih banyak saham, yang menciptakan biaya baru.

Lump Sum Vs. Dollar Cost Averaging

Membeli ETF dengan jumlah lump sum sederhana saja. Katakanlah $ 10.000 adalah apa yang ingin Anda investasikan dalam ETF tertentu. Anda menghitung berapa banyak saham yang bisa Anda beli dan berapa biaya komisi yang akan Anda dapatkan dan Anda mendapatkan sejumlah saham untuk uang Anda.

Namun, ada juga cara investor kecil yang teruji dan benar untuk membangun sebuah posisi. Cara ini disebut dengan biaya dolar rata-rata. Dengan metode ini, Anda mengambil $ 10.000 yang sama dan menginvestasikannya secara bulanan, katakanlah, $ 1, 000. Ini disebut rata-rata biaya dolar karena beberapa bulan Anda akan membeli lebih sedikit saham dengan harga $ 1.000 karena harganya lebih tinggi. . Pada bulan-bulan lainnya, harga saham akan turun dan Anda bisa membeli lebih banyak saham.

Tentu saja, masalah besar dengan strategi ini adalah ETF diperdagangkan seperti saham; Oleh karena itu, setiap kali Anda ingin membeli senilai $ 1.000 dari ETF tersebut, Anda harus membayar komisi broker Anda untuk melakukannya. Akibatnya, bisa menjadi lebih mahal untuk membangun posisi di ETF dengan investasi bulanan. Untuk alasan ini, perdagangan ETF menguntungkan pendekatan lump sum.

Aturannya di sini adalah mencoba menginvestasikan uang sekaligus untuk mengurangi biaya perantara.

Garis Bawah

Sekarang setelah Anda mengetahui risiko yang menyertai ETF, Anda dapat membuat keputusan investasi yang lebih baik. ETF telah melihat pertumbuhan yang spektakuler dalam popularitas dan, dalam banyak kasus, popularitas ini layak dilakukan. Tapi, seperti semua hal baik, ETF juga memiliki kekurangan mereka. Membuat keputusan investasi yang baik memerlukan mengetahui semua fakta tentang kendaraan investasi tertentu - ETF tidak berbeda.Mengetahui kerugian akan membantu mengarahkan Anda menjauh dari potensi jebakan dan, jika semuanya berjalan dengan baik, menuju keuntungan yang rapi.