Diversifikasi portofolio adalah salah satu prinsip utama investasi. Diversifikasi berarti bahwa seorang investor harus mengalokasikan modal ke sejumlah investasi berbeda untuk menyebarkan risiko, daripada meletakkan semuanya pada satu saham atau investasi. Untuk menggunakan analogi bisbol, pergi untuk single dan ganda daripada membidik home run dan risiko diserang.

Meskipun ada banyak jenis investasi yang dapat dipilih, investor masih memerlukan modal dalam jumlah besar untuk membangun portofolio terdiversifikasi. Kebutuhan modal ini bisa menjadi tantangan tersendiri bagi investor muda, karena mereka mungkin memiliki sedikit tabungan untuk diinvestasikan. Namun, dana yang diperdagangkan di bursa (ETFs) memungkinkan portofolio terdiversifikasi dengan ambang investasi yang relatif rendah. ETF juga memiliki sejumlah fitur lain yang menjadikannya kendaraan investasi ideal bagi investor muda.

Tutorial pertama: ETFs pertama, yang diperkenalkan pada akhir 1980an dan awal 1990an, adalah produk vanilla yang relatif sederhana yang dilacak. indeks ekuitas seperti Indeks Standard & Poor's 500 (S & P 500) dan Dow Jones Industrial Average. Sejak saat itu, kisaran ETF yang tersedia telah diperluas untuk mencakup hampir semua kelas aset - saham, obligasi, real estat, komoditas, mata uang dan investasi internasional. Ada juga sejumlah ETF terbalik - yang diperdagangkan berlawanan arah dengan aset atau pasar - dan ETF leveraged yang memperbesar hasil dua atau tiga kali lipat.

Bagi investor muda, beragam ETF yang tersedia ini menawarkan beragam pilihan investasi yang tidak tersedia dengan dana indeks. Kisaran ETF juga berarti bahwa investor dapat membangun portofolio terdiversifikasi dengan pengeluaran modal lebih rendah daripada yang seharusnya dibutuhkan di masa lalu.
Pertimbangkan kasus seorang investor muda yang memiliki $ 2, 500 untuk diinvestasikan. Anggaplah bahwa investor ini adalah siswa pasar keuangan yang tajam dan memiliki beberapa pandangan yang jelas mengenai investasi tertentu. Dia positif di pasar ekuitas U. S. dan ingin ini menjadi posisi investasi utamanya. Tapi dia juga ingin mengambil posisi kecil untuk mendukung pandangannya yang lain - bullish terhadap emas dan bearish pada yen Jepang. Meskipun portofolio semacam itu akan membutuhkan pengeluaran modal yang jauh lebih tinggi di masa lalu (terutama sebelum kemunculan ETF komoditas dan mata uang), dia sekarang dapat membangun portofolio yang menggabungkan semua pandangannya melalui penggunaan ETF. Sebagai contoh, investor ini dapat menginvestasikan $ 1, 500 ke dalam Standard & Poor's Depositary Receipts (SPDRs), dan menginvestasikan $ 500, masing-masing, ke dalam ETF emas dan menjual short-selling ETF yen Jepang.

Banding Sektor Tertentu

Persaingan antar emiten ETF telah menghasilkan pengenalan ETF yang sangat spesifik dalam fokusnya.Investor muda yang cerdas dan sadar akan lingkungan dapat menemukan ETF spesifik yang melacak pasar, atau segmen, yang mungkin sangat menarik bagi mereka, seperti teknologi, energi bersih dan biotek. [ Kejadian Lelang ETF

Likuiditas Intrahari

Fakta bahwa sebagian besar ETF sangat likuid dan dapat diperdagangkan sepanjang hari merupakan keuntungan utama dari reksadana indeks, yang mana hanya dihargai pada akhir hari kerja. Tapi, ini menjadi faktor pembeda yang sangat penting bagi investor muda yang mungkin ingin segera keluar dari investasi yang hilang untuk mempertahankan modal yang terbatas. Fitur likuiditas ETF juga memberi investor kemampuan untuk menggunakannya dalam perdagangan intraday, mirip dengan saham. Pilihan Pengelolaan Investasi ETF memungkinkan investor mengelola investasi mereka sesuai gaya pilihan mereka - pasif, aktif atau berada di antara keduanya. Manajemen pasif, atau pengindeksan, hanya melibatkan investasi di satu atau lebih indeks pasar, sementara manajemen aktif memerlukan pendekatan yang lebih banyak dan pemilihan saham atau sektor tertentu dalam upaya untuk "mengalahkan pasar." Investor muda yang yang sama sekali tidak terbiasa dengan seluk beluk pasar keuangan akan dilayani dengan baik dengan menggunakan pendekatan manajemen pasif pada awalnya, dan secara bertahap beralih ke gaya yang lebih aktif seiring pengetahuan investasi mereka meningkat. ETFs sektor memungkinkan investor untuk mengambil posisi bullish atau bearish di sektor tertentu, atau pasar, sementara ETF terbalik dan ETF leveraged memungkinkan untuk menggabungkan strategi manajemen portofolio yang canggih. (Untuk lebih lanjut, baca

Apakah Gaya Investasi Anda Panas, Atau Tidak? )

Menjaga Tren Salah satu alasan utama pertumbuhan ETF yang cepat adalah emiten mereka berada di terdepan dalam hal mengenalkan produk baru dan inovatif. Emiten ETF pada umumnya merespon dengan cepat permintaan produk di sektor red-hot. Sebagai contoh, banyak komoditas ETF diperkenalkan selama boom komoditas 2003-07. Beberapa ETF ini melacak keranjang komoditas yang luas, sementara yang lain melacak komoditas tertentu seperti minyak mentah dan emas.

Pada tahun 2006, Dana Indeks IPOX-100 Pertama Trust menjadi ETF pertama yang melacak kinerja penawaran umum perdana U. S. (IPO). Sementara manfaat investasi dari IPO adalah topik yang menarik banyak perdebatan, ETF ini adalah contoh lain dari daya tarik unik ETF khusus. Dinamika dan inovasi yang ditampilkan oleh emiten ETF adalah fitur lain yang cenderung menarik minat investor muda. Seiring tren investasi baru mulai berjalan dan menuntut permukaan untuk produk investasi yang lebih baru, tidak diragukan lagi ETF akan diperkenalkan untuk memenuhi permintaan ini. Kesimpulan

Investor muda juga harus menyadari fitur negatif ETF. Kelemahan utama adalah kenyataan bahwa, karena dengan transaksi saham, komisi dibayarkan pada setiap perdagangan ETF. Hal ini juga cenderung menjadi penghalang untuk investasi berkala di ETF. Dalam dana indeks, atau reksadana, investasi berkala sebesar $ 50 atau kurang mungkin dilakukan, ambang investasi yang mungkin sangat menarik bagi investor muda yang kekurangan uang. Secara keseluruhan, banyak keuntungan ETF seperti jangkauannya yang luas, daya tarik sektoral, likuiditas, pilihan dan inovasi manajemen investasi menjadikannya kendaraan investasi ideal bagi investor muda. (Untuk mempelajari lebih lanjut, lihat

Investopedia Special Feature: Exchange Traded Funds

.)