Didirikan pada tahun 1947, Franklin Resources Inc. (NYSE: BEN BENFranklin Resources Inc. 42. 59-0. 47% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) memiliki rekam jejak manajemen dana yang solid, meningkatkan aset kelolaannya (AUM) menjadi lebih dari $ 800 miliar pada tahun 2015. Dana Pendapatan Franklin ("FKINX") diperkenalkan pada tahun 1948 dan telah bersinar sebagai dana utama perusahaan sejak . $ 79. 6 miliar aset, ini adalah salah satu dana terbesar di industri ini, dan tetap populer di kalangan investor konservatif yang mencari pendapatan lancar saat ini.

Strategi Investasi

Dana Pendapatan Franklin menginvestasikan portofolio diversifikasi obligasi, obligasi konversi dan saham dengan pembayaran dividen dengan tujuan menghasilkan pendapatan lancar dengan potensi kenaikan nilai modal. Manajer dana menggunakan pendekatan berorientasi nilai untuk menyaring sekuritas sekuritas yang luas di beberapa kelas aset, dengan fokus pada hal-hal yang mereka yakini sebagai undervalued atau tidak disukai. Dana tersebut tidak ada batasan alokasi, sehingga bisa diinvestasikan dalam campuran efek apapun berdasarkan kondisi pasar saat ini dan prospeknya. Kemampuan untuk berinvestasi di beberapa kelas aset menawarkan keuntungan dari merapikan pengembalian dari waktu ke waktu, namun juga membatasi kemampuan dana untuk menangkap semua keuntungan yang ada baik pada saham maupun obligasi.

Manajer Keuangan

Edward Perks telah menjadi manajer portofolio utama dana sejak tahun 2002. Dia juga mengelola Dana Seimbang Franklin dan merupakan kepala investasi (CIO) untuk grup ekuitas Franklin. Bergabung dengan program pelatihan manajemen Franklin Templeton Investments pada tahun 1992 setelah mendapatkan gelar sarjana dari Universitas Yale. Perks adalah Charter Financial Analyst (CFA) charter holder.

Matt Quinlan dan Alex Peters bergabung dengan Perks sebagai co-manager pada tahun 2012. Quinlan, seorang manajer portofolio Franklin Advisers Inc., bergabung dengan Franklin Templeton pada tahun 2005 setelah bekerja di Citigroup sebagai analis. Dia juga pemegang piagam CFA. Peters juga mengelola Franklin Real Estate Securities Fund dan mengelola Strategi Pertumbuhan Besar Pertumbuhan Franklin. Peters bergabung dengan Franklin Templeton pada tahun 1992. Dia memiliki gelar sarjana dari University of Washington dan gelar MBA dari University of San Francisco.

Portofolio Investasi

Dana saat ini mengalokasikan sekitar 55% asetnya untuk ekuitas dan 40% untuk sekuritas pendapatan tetap. Di sisi ekuitas, sekitar 95% diinvestasikan dalam saham dengan dividen besar-topi, dengan Royal Dutch Shell PLC (NYSE: RDS. A), General Electric Company (NYSE: GE

GEGeneral Electric Co20., 13-0. 05%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6

), Chevron Corporation (NYSE: CVX CVXChevron Corporation117.04 +1 78% Dibuat dengan bahan baku 4. 2. 6 ), dan Pfizer Inc. (NYSE: PFE PFEPfizer Inc35.32-0 65% Dibuat dengan bahan baku 4. 2. 6 < ) di antara bagian atas. Di sisi pendapatan tetap, sebagian besar obligasi berada di bawah tingkat investasi, yang menambahkan jus ke laba tetapi juga menambahkan risiko juga. Sebagian besar aset diinvestasikan dalam saham preferen konversi, yang menawarkan imbal hasil dividen tetap tinggi dan opsi untuk melakukan konversi menjadi saham biasa. Di antara saham preferen terbesar portofolio portofolio adalah Bank of America Corporation (NYSE: BAC BACBank of America Corp27 75-0 25% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Ford Motor Company ( NYSE: F

FFord Motor Co12 33-0 24% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Wells Fargo & Company (NYSE: WFC WFCWells Fargo & Co56 18- 0. 30% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) dan Cisco Systems Inc. (NASDAQ: CSCO CSCOCisco Systems Inc34 41-0. 17% Dibuat dengan Highstock 4. 2 6 ). Dengan nilai $ 25 miliar, alokasi dana sampah adalah reksa dana terbesar. Sebagian besar obligasi ini berasal dari sektor energi, yang dipukul keras pada tahun 2014 dan 2015, mengakibatkan kerugian yang tajam dalam nilai aset bersih (NAV) IMF dan penurunan di AUM. Peran Dana Pengambilan Dana Franklin dalam Portofolio Dana tersebut dianggap sebagai holding inti bagi investor konservatif yang mencari pendapatan lancar saat ini. Dengan alokasi obligasi di bawah investment grade yang besar, dana tersebut membawa risiko investasi lebih sedikit daripada dana pendapatan tetap lainnya, namun alokasi untuk saham dengan gaji murah berkualitas tinggi cenderung mengurangi risiko obligasi dan memiliki efek smoothing keluar dari waktu ke waktu.