Pasar farmasi Brazil telah menunjukkan pertumbuhan dua digit dalam dekade terakhir dan berpotensi untuk mempertahankan pertumbuhan yang realistis dan berkelanjutan sampai tahun 2020. Artikel ini membahas pasar farmasi Brazil, termasuk perkembangan masa lalu dan faktor pendorongnya, dan menganalisis potensi masa depannya. (Lihat juga: Mengevaluasi Perusahaan Farmasi)

Perkembangan dalam Dekade yang Lalu

Pasar farmasi Brasil adalah pasar terbesar keenam di dunia dalam hal pendapatan penjualan. Obat resep merupakan setengah dari penjualan, obat bebas mengambil 27% saham, dan obat generik memiliki 23% sisanya. Segmen obat generik adalah pendorong utama di balik pertumbuhan industri farmasi selama satu dekade di Brazil, dengan penjualan pasarnya meningkat tiga kali lipat antara tahun 2009 dan 2013.

Ekspor farmasi dari Brasil meningkat sekitar 41% antara tahun 2009 dan 2013, menyentuh tinggi U. S. $ 1. 516 miliar (statistika laporan EMIS).

Penilaian pasar farmasi Brasil telah menunjukkan pertumbuhan dua digit dalam dekade terakhir. Antara tahun 2012 dan 2015, valuasi pasar meningkat dari U. S. $ 25. 2 miliar ke U. S. $ 35. 3 miliar (statistic courtesy statista com).

Angka dari laporan McKinsey yang mencakup periode sejarah selama satu dekade dan perkiraan masa depan menunjukkan bahwa pasar farmasi Brasil tumbuh sebesar 14,9% antara tahun 2005 dan 2013, secara efektif tiga kali lipat dalam penilaian dari BRL 20 miliar menjadi BRL 60 miliar. Meskipun penurunan relatif diamati pada tingkat pertumbuhan dari tahun 2014 dan seterusnya, masih dalam kisaran sehat dan realistis sebesar 7% -10%, dan diperkirakan akan berlanjut sampai tahun 2020.

Sektor Kesehatan yang Mendukung

Brasil bangga menjalankan salah satu sistem perawatan kesehatan nasional nasional yang paling komprehensif di dunia. Ini menyediakan tunjangan kesehatan gratis dan universal untuk semua warganya melalui program perawatan kesehatan nasionalnya yang disebut Systema Unico de Saude (SUS). Hal ini pada dasarnya didanai oleh uang pembayar pajak tanpa mengenakan biaya tambahan kepada penerima manfaat. Diperkirakan tiga perempat penduduk menggunakan dan bergantung pada program SUS publik, dan sisanya seperempat menggunakan penyedia swasta.

Meskipun sektor kesehatan swasta memiliki partisipasi yang jauh lebih rendah, namun memiliki penilaian yang substansial. Laporan EMIS mengutip perkiraan WHO untuk pengeluaran kesehatan di Brasil: 47% berada di dalam sektor publik (SUS), sementara sisanya 53% berada di dalam sektor swasta, sehingga memberikan sedikit keunggulan dibandingkan yang sebelumnya.

Meskipun cakupannya meluas dan penetrasi yang mendalam ke kota-kota kecil di Brasil, SUS memang memiliki inefisiensi yang sistematis. Dengan meningkatnya pendapatan rumah tangga di kelas menengah Brazil yang berkembang, sektor kesehatan swasta melihat peningkatan partisipasi.Peningkatan belanja kesehatan di sektor swasta ini menguntungkan industri farmasi, dan tren ini diperkirakan akan berlanjut.

Faktor Mengemudi untuk Potensi Masa Depan

Tahun 2014 dan 2015 telah melihat tingkat pertumbuhan industri farmasi menurun menjadi satu digit. Sementara pertumbuhan 9,9 tahun ke tahun yang diamati selama 2005-2013 mungkin tidak lagi berkelanjutan dalam waktu dekat, Brasil memiliki semua yang dibutuhkan untuk melanjutkan pada tingkat pertumbuhan satu digit yang realistis, sehingga memberi ruang yang cukup untuk kemajuan yang konsisten dalam masa depan. Faktor berikut akan mendorong perkembangan pasar farmasi di Brasil.

Perubahan Demografis: Populasi penuaan Brasil sudah mulai meningkat, dan diperkirakan populasi usia lanjut akan menyusul populasi pekerja pada tahun 2030. Pada tahun 2013, EMIS melaporkan bahwa populasi non-pekerja ( berusia di bawah 14 atau di atas 60) merupakan 46% dari total populasi. Antara sekarang dan 2030, populasi lansia yang terus meningkat akan menghasilkan permintaan obat yang lebih besar, yang akan bertindak sebagai dorongan bagi industri farmasi.

Fokus Prioritas Pemerintah: Pembuat kebijakan di Brasil telah memperhitungkan perubahan demografis yang akan datang dan kebutuhan akan kemajuan di sektor kesehatan. Perubahan yang diperlukan sedang dilakukan untuk memenuhi persyaratan yang meningkat. Program ambisius seperti Farmácia Popular telah diluncurkan, yang bertujuan untuk memberikan bantuan medis yang tepat waktu dan meningkat kepada massa untuk penyakit yang paling umum. Jumlah lisensi untuk dokter juga diharapkan meningkat, dalam upaya untuk meningkatkan perawatan kesehatan secara keseluruhan. Langkah tersebut, yang bertujuan untuk memperbaiki pencegahan dan penyembuhan, akan melengkapi pertumbuhan industri farmasi.

Pendekatan Seimbang untuk Pemain Lokal dan Asing: Sebanyak $ 5. 7 miliar diinvestasikan di pasar farmasi melalui rute Foreign Direct Investment (FDI) antara tahun 2006 dan 2014, dengan $ 2. 7 datang selama 2012-2013. Meskipun investasi asing tersebut diterima dengan tujuan untuk memperbaiki teknologi, layanan dan produk di seluruh sektor kesehatan, pemerintah tetap mendukung produsen farmasi dalam negeri. Insentif ditawarkan kepada pemain lokal untuk meningkatkan basis produk mereka, penetrasi pasar, operasi skala dan bantuan dalam kemajuan teknis. Langkah-langkah diikutsertakan untuk memberlakukan tarif impor dan persyaratan perizinan yang ketat. Suplai publik selalu disukai perusahaan farmasi dalam negeri. Hal ini telah menghasilkan keuntungan yang meluas ke pasar farmasi Brasil dengan membuatnya lebih kompetitif, maju secara teknologi, lebih beragam dan pada lintasan pertumbuhan yang cepat. Kebijakan seimbang tersebut akan terus membantu pertumbuhan industri farmasi secara keseluruhan di masa depan.

Potensi Pasar yang Belum Tercapai: Meskipun industri farmasi di Brazil telah mengalami masa-masa akhir dalam dekade terakhir, kota-kota menengah, yang memiliki rentang populasi 20.000 sampai 500.000, masih terbaring belum dimanfaatkan ada penetrasi pasar yang tidak merata. Prediksi McKinsey menunjukkan bahwa kota-kota ini akan menjadi pasar utama bagi perusahaan farmasi dalam dekade berikutnya, dengan lebih dari 52% pangsa pertumbuhan berasal dari kota-kota ini.

Kota-kota ini menyumbang sebagian besar kelas menengah Brasil dengan kenaikan pendapatan. Mayoritas kota-kota ini memiliki fasilitas yang tidak memadai di bawah sistem kesehatan masyarakat, yang mendorong penduduk ke operator swasta. Potensi perluasan ke kota-kota ini memberikan peluang pertumbuhan bagi sektor farmasi publik dan swasta.

Pengeluaran Steady: Pengeluaran pemerintah untuk perawatan kesehatan di Brasil pada umumnya terkait dengan PDB, dengan rata-rata 4. 5% dari PDB menuju layanan kesehatan masyarakat. Meskipun ekonomi Brasil belum berjalan baik akhir-akhir ini dengan penurunan 1% pada PDB pada tahun 2015, situasinya diperkirakan membaik dalam beberapa tahun ke depan. Ini akan menghasilkan pengeluaran proporsional yang lebih tinggi untuk perawatan kesehatan, yang akan diterjemahkan ke proposisi yang lebih baik untuk industri farmasi.

Selain itu, setara 5% dari PDB lainnya diperkirakan akan digunakan di segmen kesehatan swasta Brasil. Perkiraan pengeluaran sekitar 9% -10% dari PDB secara meningkat akan membawa dorongan besar bagi industri farmasi secara keseluruhan. (Lihat juga: Pasar Berkembang: Menganalisis PDB Brasil)

Pasar farmasi secara keseluruhan di Brasil tetap terfragmentasi, dengan penetrasi terbatas di kantong regional, dan memiliki cakupan utama untuk konsolidasi di tingkat industri.

The Bottom Line

Perusahaan farmasi di Brasil memiliki ketergantungan yang besar pada komponen impor. Ada juga tantangan investasi R & D yang tidak memadai, tingkat pajak yang tinggi atas penjualan obat terlarang, dan kontrol pemerintah yang lebih tinggi terhadap harga obat bius. Namun, daerah ini juga menawarkan peluang besar untuk pengembangan ke depan.

Populasi yang menua, kebutuhan akan perawatan kesehatan lanjut, dan profil konsumen yang terus berubah juga diharapkan dapat mendukung pertumbuhan jangka panjang sektor farmasi di Brasil. (Lihat juga: Apakah Sekarang Saat yang Tepat untuk Membeli Saham Brasil? Dan 3 Tantangan Ekonomi Brasil pada tahun 2016.)