Tujuan utama asuransi jiwa adalah untuk menyediakan biaya akhir dan melindungi penerima manfaat dari kehilangan pendapatan atau beban hutang jika terjadi kematian anggota keluarga. Namun, polis asuransi jiwa permanen menghasilkan nilai tunai yang dapat dimanfaatkan saat pensiun atau jika keadaan darurat muncul. Seluruh kehidupan dan variabel universal life (VUL), jika didanai dengan baik, keduanya mengantarkan sarana untuk mengumpulkan uang tunai yang bisa diakses saat dibutuhkan melalui ketentuan polis atau penarikan langsung.

Kebijakan Seluruh Utuh

Keseluruhan kebijakan kehidupan biasanya merupakan salah satu kebijakan termahal untuk dibeli. Biaya asuransi ditentukan oleh usia dan kesehatan pemohon. Penggunaan tembakau juga meningkatkan premi yang dikenakan untuk pertanggungan. Sebagai aturan praktis, pemegang polis yang lebih muda membayar premi yang lebih kecil daripada yang diasuransikan lebih tua. Seorang perokok nonsmoker berusia 25 tahun mungkin membayar sekitar $ 900 per tahun untuk sebuah polis dengan tunjangan kematian senilai $ 100.000, sedangkan perokok laki-laki berusia 40 tahun mungkin akan membayar $ 1, 800 per tahun untuk jumlah wajah yang sama. Bagian premi tahunan yang dibebankan diterapkan pada biaya murni biaya asuransi, komisi dan administrasi, sedangkan sisanya dibiarkan tumbuh dengan tingkat bunga tetap yang ditentukan oleh penerbit.

Dalam beberapa tahun pertama dari keseluruhan kebijakan kehidupan, nilai tunai terakumulasi perlahan. Dibutuhkan beberapa tahun, dengan tingkat suku bunga di posisi terendah pada tahun 2016, mencapai titik impas, ketika total premi yang dibayarkan sama dengan nilai tunai penyerahan dari polis. Namun, kapan pun, bagaimanapun, keadilan dalam kebijakan dapat diakses dengan cara pinjaman atau dengan penarikan. Tingkat premi yang ditetapkan pada saat penerbitan juga dapat ditingkatkan dengan pembayaran dividen dari perusahaan asuransi bersama yang pemegang sahamnya memiliki kepemilikan.

Selain itu, beberapa kebijakan menawarkan opsi tambahan asuransi tambahan yang memungkinkan pemegang polis untuk memberikan kontribusi tambahan dolar, meningkatkan tunjangan kematian dan bunga. Tanpa henti, seluruh nilai uang tunai dapat tumbuh dalam jumlah yang cukup besar, sangat bergantung pada jumlah tahun dimana premi dibayarkan dan tingkat pengembalian internal yang ditawarkan oleh perusahaan asuransi.

Variabel Universal Life

Pemegang polis dengan selera akan risiko dapat memilih kebijakan VUL. Kontrak ini memungkinkan pembayaran yang fleksibel dan menawarkan ketersediaan akun terpisah dimana premi diinvestasikan dalam reksadana. Tidak seperti kebijakan keseluruhan kehidupan, nilai tunai yang diinvestasikan dalam akun terpisah tidak tetap dan tidak didukung oleh kekuatan finansial perusahaan asuransi. Sebaliknya, dana yang diarahkan ke sub-rekening reksa dana tunduk pada risiko investasi. Keuntungan utama kebijakan VUL berasal dari partisipasi di pasar ekuitas atau hutang, yang, dari waktu ke waktu, dapat mengungguli tingkat suku bunga tetap yang ditentukan oleh perusahaan asuransi.

Dibandingkan dengan keseluruhan kebijakan kehidupan yang dapat memberi kredit premi dengan tingkat bunga 4%, nilai tunai tumbuh lebih cepat dalam portofolio ekuitas VUL yang rata-rata per tahun mengalami tingkat pengembalian 7% atas umur polis. Seorang perokok wanita berumur 30 tahun dapat menyumbang $ 100 per bulan untuk seumur hidup atau kebijakan VUL selama 35 tahun. Perbedaan dalam akumulasi nilai tunai cukup besar jika sub-akun VUL berhasil melampaui tingkat suku bunga tetap yang dikreditkan ke seluruh premi seumur hidup.

Tanpa mempertimbangkan biaya polis dan asuransi, perbedaan nilai akumulasi iuran bulanan reguler $ 100 selama periode 35 tahun akan mencapai lebih dari $ 85.000 jika portofolio VUL rata-rata menghasilkan 7%, sedangkan opsi tetap rata-rata 4 %. Cakrawala waktu yang panjang dan toleransi risiko moderat berlaku bagi pemegang polis yang ingin memanfaatkan kebijakan VUL sebagai kendaraan akumulasi uang tambahan.

Key Takeaways

Kebijakan asuransi jiwa tetap dirancang untuk membayar manfaat kematian. Kebijakan tersebut tidak dipasarkan sebagai kendaraan pembiayaan tabungan atau pensiun. Namun, nilai tunai yang dikenakan tingkat bunga tetap atau tingkat pengembalian investasi yang menguntungkan dapat melengkapi akun pensiun individu (IRA) atau rekening simpanan tidak memenuhi syarat, memberikan likuiditas dan pendapatan bila diperlukan.