Pensiun adalah kesempatan yang menggembirakan bagi kebanyakan orang. Anda sudah selesai bekerja dan Anda bisa melakukan apa yang Anda inginkan. Bahkan jika ini melibatkan beberapa jenis pekerjaan, itu sesuai persyaratan Anda. Namun, sisi keuangan pensiun bisa membuat stres bahkan di bawah skenario terbaik.

Dengan pasar saham yang sedang mogok, beberapa orang yang menjelang pensiun mungkin bertanya-tanya apakah kita melihat pengulangan tahun 2008 lagi. Sementara kekhawatiran ini bisa dimengerti, investasi dan pensiun adalah proposisi jangka panjang. Idealnya, mereka yang hampir pensiun telah membangun pasar beruang yang tak terelakkan ke dalam proyeksi dan strategi investasinya. (Untuk lebih lanjut, lihat: Bagaimana Pensiunan Harus Mempersiapkan Kenaikan Tingkat Suku Bunga )

Ingat Krisis Keuangan

Penurunan pasar seperti pada tahun 2008 ketika Indeks S & P 500 turun 37% sangat menakutkan dan mengerikan bahkan bagi investor berpengalaman dan penasihat keuangan. Pers keuangan dipenuhi oleh banyak sekali cerita tentang investor yang panik dan menjual saham mereka di atau di dekat bagian bawah pasar. Banyak dari orang-orang ini hampir pensiun.

Bayangkan menyadari kerugian besar pada portofolio telur sarang Anda dan kemudian duduk di pinggir lapangan untuk beberapa atau semua rally pasar saham terik yang terjadi pada posisi terendah Maret 2009. Orang-orang ini tidak hanya menyadari kerugian besar, dalam banyak kasus mereka tidak pernah memberi portofolio mereka kesempatan untuk pulih. Mereka menghancurkan standar hidup mereka atau setidaknya dipaksa bekerja selama beberapa tahun tambahan sebelum pensiun. Rasa takut bisa menjadi kekuatan yang kuat di pasar beruang.

Ini bukan untuk mengatakan bahwa jika portofolio Anda sedikit lebih berisiko daripada Anda merasa nyaman dengan atau dari pada apa rencana keuangan Anda yang meminta agar tidak tepat untuk melakukan penyesuaian. Saya sedang berbicara tentang kepanikan. Syukurlah, belum banyak laporan tentang gejolak pasar saat ini. (Untuk bacaan terkait, lihat: Bagaimana Bahaya Moral berdampak pada Krisis Keuangan 2007-2008? )

Strategi Bucket

Christine Benz dari Morningstar - antara lain - adalah advokat pendekatan ember untuk mengalokasikan aset saat pensiun. Meskipun hal ini dapat memiliki sejumlah variasi, pada dasarnya di bawah penunggang strategi ini akan memiliki tiga atau lebih ember portofolio berdasarkan risiko.

Satu ember berisi risiko tunai atau ultra rendah, investasi cair. Tujuan dari ember ini adalah dengan mengatakan satu sampai tiga tahun (atau lebih) aset sama dengan jumlah yang harus Anda tarik dari akun yang akan menjadi sumber pendapatan pensiun. Alasannya adalah bahwa ember ini akan ada di sana untuk mencegah kebutuhan Anda untuk terjun ke investasi Anda yang lebih berisiko di bagian bawah pasar.

ember berikutnya akan menyimpan investasi dengan sedikit lebih banyak risiko daripada ember pertama. Ini mungkin termasuk obligasi, dana obligasi, beberapa investasi alternatif berisiko rendah dan mungkin bahkan beberapa investasi ekuitas berisiko rendah. Ini bukan bagian "ayunan untuk pagar" dari portofolio (saya tidak yakin bahwa para pensiunan bahkan memilikinya). Sebaliknya, ini adalah tempat untuk mengejar sedikit pendapatan dan pertumbuhan dengan tingkat stabilitas. Seiring waktu ini akan menjadi sumber dana untuk mengisi ember pertama.

ember yang paling berisiko akan berisi persediaan dan mungkin strategi pendapatan tetap yang agresif seperti obligasi sampah. Tujuannya di sini adalah pertumbuhan jangka panjang dan bagian portofolio ini perlu diseimbangkan kembali, terutama setelah kenaikan di pasar untuk memastikan bahwa hal itu tidak terlalu seimbang. (Untuk lebih lanjut, lihat: Portofolio Pensiun Anda: Diversifikasi dan Alternatif )

Rencanakan Volatilitas

Pasar beruang normal dan volatilitas pasar ada di sini. Tidak ada jalan lain, jadi mereka yang mendekati masa pensiun - dan tentu saja investor yang sudah pensiun - perlu merencanakan hal ini. Penasihat keuangan dapat memainkan peran penting bagi klien mereka dengan merancang portofolio dan strategi yang mencerminkan toleransi dan sasaran risiko klien mereka pada tahap kehidupan ini. Selain itu, fokusnya harus pada portofolio "cuaca" yang dapat dipertahankan dengan sedikit atau tanpa penyesuaian melalui semua periode pasar.

Sejak 1900, Indeks S & P 500 telah melihat 35 penurunan dari 10% atau lebih. Waktu pemulihan rata-rata dari penurunan ini adalah 10 bulan. Ini hal yang biasa - jangan panik.

Gunakan Harga Saham yang Lebih Rendah untuk Keuntungan Anda

Penurunan pasar saham baru-baru ini mungkin telah menyebabkan nilai akun seperti IRA tradisional klien turun nilainya. Bagi klien yang memiliki minat untuk mengubah beberapa atau semua IRA tradisional mereka menjadi Roth, semakin berkurang nilainya dari akun ini, menciptakan kesempatan untuk melakukan konversi dengan jumlah yang lebih rendah dan menimbulkan kewajiban pajak penghasilan yang lebih rendah daripada bila valuasi lebih tinggi.

Waktu pasar jarang merupakan ide bagus dan tentu saja bukan saat melakukan konversi Roth. Namun, aturan tersebut memberikan adanya do-over jika pasar terus turun. IRS memungkinkan Anda untuk mengkalkulasi ulang konversi Roth sampai 15 Oktober tahun setelah konversi. Jadi jika pasar turun, Anda bisa melakukan ini dan kemudian melakukan konversi pada valuasi yang masih lebih rendah, menimbulkan pukulan pajak yang lebih kecil lagi. (Untuk lebih lanjut, lihat: Strategi Teratas untuk Konversi Roth IRA Tanpa Pajak. )

Melakukan konversi Roth juga mengurangi atau menghilangkan jumlah distribusi minimum minimum yang dipersyaratkan dalam akun IRA tradisional. Hal ini dapat memiliki nilai dari perspektif perencanaan selama bertahun-tahun di jalan untuk pra-pensiunan.

Kesempatan lain yang datang dengan harga saham yang lebih rendah adalah panen rugi pajak. Turunnya harga saham mungkin telah menciptakan beberapa kerugian di akun kena pajak Anda dan inilah saat yang tepat bagi Anda dan penasihat keuangan Anda untuk meninjau portofolio Anda dan menentukan apakah menyadari beberapa kerugian ini masuk akal dalam konteks situasi Anda secara keseluruhan.

Sebagai penasihat terpercaya, klien Anda melihat Anda untuk tidak hanya panduan, tetapi juga menjadi suara alasan. Klien Anda yang hampir pensiun sangat gugup. Apakah rencana mereka akan hancur oleh penurunan pasar lebih lanjut? Jelaskan kepada mereka bahwa ini normal dan rencananya mengasumsikan penurunan pasar yang akan terjadi dari waktu ke waktu.

Garis Bawah

Penurunan dan koreksi pasar normal. Klien yang mendekati pensiun membutuhkan bimbingan penasihat keuangan mereka terutama pada periode turbulensi pasar. Sekaranglah saatnya menunjukkan betapa berharganya nasihat Anda bagi mereka dan masa depan mereka. (Untuk lebih lanjut, lihat: 3 Alasan Mengabaikan Volatilitas Pasar. )