Asuransi jiwa split-dollar bukan semacam asuransi, melainkan strategi yang dapat digunakan saat asuransi jiwa dibutuhkan. Rencana split dolar memungkinkan premi dan manfaat polis asuransi jiwa permanen dibagi antara dua pihak. Rinciannya digariskan dalam perjanjian tertulis dan rencananya tidak tunduk pada peraturan ERISA.

Asuransi jiwa split-dollar swasta adalah alat perencanaan real estat yang efektif yang juga dapat digunakan untuk rencana suksesi usaha kecil. Surat keputusan surat kabar yang dikeluarkan oleh Internal Revenue Service pada tahun 1996 dan 1997 mendukung strategi split-dollar pribadi, termasuk penggunaan kebijakan survivorship (second-to-die) yang menjamin dua nyawa. Setiap polis asuransi jiwa permanen yang membangun nilai tunai dapat digunakan.

Apakah Rencana Split-Dollar Pribadi itu?

Pengaturan split-dollar swasta biasanya antara anggota keluarga atau kepercayaan yang telah mereka tetapkan, bukan rencana split-dollar yang lebih umum antara atasan dan karyawan. Meski rencana bisa dibentuk antara individu yang tidak terkait. Bagian dari daya tarik adalah kesempatan untuk memanfaatkan hadiah tahunan dan transfer generasi-skipping. Dana tersebut digunakan untuk membeli polis asuransi jiwa. Untuk menjaga agar manfaat kematian dari harta benda tertanggung, polis biasanya dimiliki oleh kepercayaan asuransi jiwa yang tidak dapat dibatalkan (ILIT). Pengaturan ini membantu memberikan likuiditas bagi perkebunan atas kematian tertanggung dan juga dapat membantu mengurangi kewajiban pajak federal dan / atau negara bagian. (Lagi pula, lihat: Kapan Ide bagus untuk Menggunakan Kepercayaan Asuransi Jiwa yang Tidak Dapat Dicabut ?) Rencana juga dapat dirancang dengan strategi keluar yang berpotensi memberikan sumber pendapatan bagi tertanggung (donor).

Bagaimana cara kerjanya?

Pembayaran premi yang dilakukan oleh tertanggung tidak diperlakukan sebagai hadiah untuk perhitungan pajak transfer atau pajak karena tertanggung mempertahankan ketertarikan pada nilai tunai polis. Dengan demikian, rencana ini dapat membantu mengurangi secara signifikan ukuran pemberian yang dibutuhkan untuk membeli polis asuransi jiwa yang menciptakan kesempatan untuk membeli manfaat kematian yang lebih besar daripada hanya pemberian hadiah saja.

Rencana harus mematuhi salah satu dari dua rancangan yang disetujui oleh IRS - pinjaman atau keuntungan ekonomi. Umumnya, metode manfaat ekonomi digunakan dan dapat disusun baik sebagai penugasan dukungan atau non-ekuitas.

Di bawah rancangan pengesahan, pembayar premi memiliki polis asuransi jiwa dan menyewakan pertanggungannya kepada pemilik non-pemilik. Karena ini menciptakan potensi untuk memasukkan asuransi di bidang tertanggung, ini jarang digunakan. Pengecualian bisa dengan kebijakan individu di mana pasangan membayar premi, dan pemilik pengganti kebijakan tersebut bukan tertanggung.(Lihat juga: Asuransi Jiwa Split Dollar: Bagaimana Cara Kerjanya .)

Dalam rancangan tugas agunan non-ekuitas, yang dilakukan, biasanya ILIT, memiliki kebijakan dan satu-satunya keuntungan yang diberikan kepada tertanggung (donor) adalah manfaat kematian. Karena pihak yang telah sepakat untuk membayar kembali donor tersebut, semakin besar nilai tunai kebijakan atau premi yang dibayarkan, donor tersebut tidak dipandang memiliki kepentingan dalam kebijakan untuk keperluan pajak properti di bawah peraturan dolar yang terbelah

Contoh

Disini adalah contoh bagaimana rancangan tugas agunan mungkin berhasil:

• ILIT didirikan dan didanai oleh hadiah dari tertanggung

• Wali amanat ILIT mengirimkan pemberitahuan Crummey kepada semua penerima manfaat bahwa transfer telah dilakukan, namun tidak ada Penarikan diambil dari kepercayaan.

• Wali amanat kemudian mengajukan polis asuransi jiwa kepada tertanggung dengan ILIT sebagai pemiliknya.

• Wali amanat dan tertanggung menandatangani perjanjian penugasan agunan non-ekuitas dimana wali amanat setuju untuk membayar bagian premi tersebut sesuai dengan manfaat ekonomi dan tertanggung membayar sisa premi tersebut. (Manfaat ekonomi adalah nilai dari asuransi jiwa berjangka tahunan yang dihitung dengan menggunakan tingkat bunga tahunan tahunan Tabel 2001.)

• Perjanjian penugasan agunan terbatas juga dilaksanakan dengan memberikan pertanggungan suatu kepentingan dalam polis asuransi jiwa sama dengan jumlah yang lebih besar dari nilai tunai atau jumlah premi yang dibayarkan.

• Setiap tahun, tertanggung memohon kepada ILIT bagian mereka dari pembayaran premi, yang tidak dianggap sebagai hadiah, dan wali membayar premi dari dana di ILIT (yang diasuransikan telah diberikan kepada ILIT).

• Pada saat tertanggung meninggal, manfaat kematian program dibayarkan ke ILIT dan harta benda tertanggung. Alokasi ini didasarkan pada kesepakatan penugasan agunan terbatas. Atau, pilihan lain jika kebijakan di ILIT telah mengumpulkan cukup banyak nilai tunai, rencana split dollar dapat diakhiri dengan menarik uang dari kebijakan dan meminta trust membayar kembali tertanggung untuk pengeluaran premi mereka. Ini akan meninggalkan kepercayaan dengan kepemilikan penuh atas kebijakan tersebut dan memberikan infus tunai kepada tertanggung.

The Bottom Line

Rencana split-dollar swasta rumit untuk disain, namun bisa menjadi alat perencanaan perkebunan yang berguna dalam situasi yang tepat. Jika Anda mempertimbangkan pengaturan split-dollar, penting untuk berkonsultasi dengan penasihat pajak berpengetahuan dan broker asuransi yang dapat membantu Anda dalam merancang cakupannya. Anda juga memerlukan pengacara berpengalaman yang mampu menyusun kesepakatan yang mematuhi peraturan IRS.