Banyak perencana dan penasihat keuangan memberi tahu klien mereka bahwa kemampuan mereka untuk memperoleh penghasilan adalah aset terbesar mereka. Hal ini terutama berlaku bagi mereka yang sangat mendapat kompensasi, seperti praktisi medis, pemilik bisnis dan eksekutif.

Kehilangan kemampuan ini karena sakit, luka atau malapetaka lainnya dapat menghancurkan finansial, bahkan jika hanya untuk beberapa tahun saja. Mengasuransikan kerugian ini adalah salah satu elemen dasar perencanaan keuangan untuk siapa saja yang menghasilkan secara substansial lebih besar dari upah minimum. (Untuk lebih lanjut, lihat: Ekuitas vs Gaji: Apa yang Harus Anda Ketahui. )

Kemungkinan Menjadi Penyandang Cacat

Salah satu fakta utama yang tidak diketahui banyak orang saat menghadapi kecacatan adalah bahwa hal itu jauh lebih mungkin terjadi daripada kematian dini. Protectyourincome. com telah menerbitkan sebuah tabel yang menunjukkan bahwa secara statistik lebih dari dua kali lebih mungkin bahwa rata-rata 30 tahun akan menjadi cacat daripada meninggal pada usia tersebut. Sementara kemungkinan kecacatan menurun dari waktu ke waktu, mereka selalu tetap lebih tinggi daripada kemungkinan kematian dini, bahkan pada usia 55. Konsekuensi keuangan dari kecacatan dapat secara eksponensial lebih besar daripada orang yang meninggal dunia. (Untuk bacaan terkait, lihat: Jenis Manfaat Jaminan Sosial .)

Contoh cepat: Joe berusia 35 tahun. Dia menghasilkan $ 75.000 per tahun dan terbunuh dalam kecelakaan mobil. Dia memiliki $ 500.000 asuransi jiwa. Jandanya menggunakan uang itu untuk membayar sisa tagihan medis dan melunasi rumah tersebut. Dia menyimpan sisanya ke 529 rencana yang mereka buat untuk kedua anak mereka.

Frank juga berusia 35 tahun dan menikah dengan dua anak. Ia mengalami kecelakaan mobil tapi bertahan. Namun, dia secara mental tidak mampu dan tidak akan pernah bisa bekerja lagi.

Perbandingan ini secara grafis menggambarkan perbedaan besar antara konsekuensi ekonomi kematian dan kecacatan. Tagihan Joe berakhir dengan cepat, dan asuransi hidupnya memberikan kompensasi yang memadai. Tapi tagihan medis Frank baru saja dimulai dan mungkin terus berlanjut selama beberapa dekade yang akan datang. Setelah tagihan dokter dan rumah sakit tiba, mungkin ada kebutuhan untuk dikelola dengan teratur, yang bisa menghabiskan biaya ribuan dolar per bulan. Asuransi jiwa tidak akan menutupi jenis biaya ini karena tidak ada kematian. Jika Frank hidup sampai usia 70 tahun, maka total biaya perawatan untuknya dapat dengan mudah mencapai jutaan orang. (Untuk lebih lanjut, lihat: Apakah Semua Cacat Memperlakukan yang Sama untuk Ambang Batas SGA? )

Untungnya, ada jenis cakupan asuransi yang tersedia bagi mereka yang tidak dapat bekerja. Asuransi cacat ditawarkan oleh pembawa kehidupan dan penyandang cacat untuk individu dan kelompok. Jenis cakupan ini memberi manfaat bulanan kepada tertanggung sementara mereka cacat untuk mengganti pendapatan mereka yang hilang.Dalam kebanyakan kasus, jenis manfaat ini akan berhenti pada usia 65, yang dianggap usia pensiun. Cakupan cacat dibagi menjadi dua kategori utama. Cakupan jangka pendek adalah untuk periode cacat yang berlangsung kurang dari dua tahun, sementara asuransi cacat jangka panjang mencakup periode yang lebih lama hingga seumur hidup. (99)> Perbedaan Karakteristik Karakteristik Disabilitas Karakteristik berikut ini dapat ditemukan pada sebagian besar kecacatan. kebijakan: Capital Sum Benefit.

Banyak kebijakan akan memberi manfaat lump sum untuk diasuransikan terhadap kejadian tertentu, seperti kehilangan mata atau anggota badan. Ini bisa menjadi tambahan untuk setiap manfaat bulanan dimana asuransi tersebut mungkin juga berhak.

Klausul Renewabilitas.

• Kebijakan kecacatan dapat menawarkan berbagai tingkat jaminan pembaharuan untuk cakupannya dengan cara yang serupa dengan asuransi jiwa. Dijamin kebijakan terbarukan yang paling mahal. Kebijakan yang tidak dapat dibatalkan juga berjanji bahwa ketentuan dan premi dalam polis tidak akan pernah berubah bila dikeluarkan jika premi dibayarkan. (Untuk bacaan terkait, lihat: Memilih Asuransi Cacat Terbaik.

• ) Periode Eliminasi. Sebagian besar kebijakan ketidakmampuan tidak akan membayar sampai jangka waktu tertentu telah berlalu, seperti 90 hari. Masa tunggu ini sama dengan deductible untuk kebijakan ini. Pembebasan Premi.

• Manfaat ini pada dasarnya sama dengan polis asuransi jiwa, di mana tertanggung dapat membayar rider tambahan yang memungkinkan mereka tidak membayar premi polis saat mereka cacat. Semua kebijakan kecacatan akan menentukan tingkat cakupan kecacatan yang mereka tawarkan. Ketidakmampuan total akan memberi manfaat lebih tinggi bagi mereka yang sama sekali tidak dapat bekerja, sementara kecacatan sisa akan memberikan keuntungan parsial bagi mereka yang masih memiliki tingkat pekerjaan yang menguntungkan. Cacat kerja-sendiri lebih mahal dan akan menggantikan penghasilan yang didapat oleh tertanggung di pekerjaan masing-masing. Setiap cakupan pekerjaan hanya membayar manfaat jika tertanggung tidak dapat bekerja dalam pekerjaan yang menguntungkan dimana mereka sesuai dengan pelatihan, pendidikan atau pengalaman. Cakupan Pekerjaan Sejati Sejati adalah cakupan terbaik dan paling mahal. Jenis pertanggungan ini akan membayar selisih antara penghasilan sebenarnya dari tertanggung dan penghasilan yang dapat mereka peroleh dalam pekerjaan dengan gaji lebih rendah jika mereka cacat sebagian. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat:

• Mengapa Kebijakan Asuransi Memiliki Deductible? )

Perpajakan Asuransi Cacat Aturan pajak untuk cakupan kecacatan cukup mudah. Semua manfaat yang dibayarkan dari kebijakan ini bebas pajak tanpa syarat sepanjang pemilik polis tidak mengurangi biaya premi yang dibayarkan sebagai biaya pengobatan. Jika premi dikurangkan, maka manfaatnya dikenai pajak sebagai penghasilan biasa selama mereka dibayar.Untuk alasan ini, kebanyakan perencana akan menyarankan agar pemilik kebijakan menahan diri untuk tidak melakukan pengurangan ini, karena harus membayar pajak atas bentuk penghasilan ini dapat memberatkan selama masa kecacatan. Pemilik usaha kecil yang bersama-sama memiliki perusahaan sering membeli kebijakan kecacatan satu sama lain untuk memastikan kelanjutan bisnis jika satu atau lebih dari mereka menjadi tidak mampu. Rencana ini sering digadaikan di atas perjanjian jual-beli yang didanai dengan kontrak asuransi jiwa. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat:

Pros and Cons of Indexed Universal Life Insurance

)

Penunggang Manfaat yang Dipercepat Banyak kebijakan asuransi jiwa sekarang menawarkan bentuk perlindungan kecacatan dalam bentuk keuntungan yang dipercepat. pengendara. Penunggang ini akan membayar keuntungan bulanan jika tertanggung sakit kronis. Manfaat ini biasanya dipicu ketika tertanggung tidak dapat melakukan dua dari enam aktivitas kehidupan sehari-hari (ADLs). Meskipun bentuk cakupan ini tidak berkorelasi dengan asuransi kecacatan sejati, namun menjadi alternatif yang populer karena menyediakan beberapa jenis manfaat dalam satu paket yang mudah digunakan, dan manfaat ini dapat bertahan melewati usia 65 tahun dalam sebuah kebijakan permanen yang menjadi lunas. The Bottom Line

Asuransi cacat dapat melindungi Anda dari kemungkinan kehilangan penghasilan Anda jika Anda menjadi cacat. Bentuk asuransi ini menjadi lebih penting seiring bertambahnya penghasilan Anda, dan pendapatan yang benar-benar tidak mampu tanpa itu. Untuk informasi lebih lanjut tentang cakupan kecacatan dan jenis yang harus Anda bawa, kunjungi www. melindungi dirimu sendiri com atau berkonsultasi dengan penasihat keuangan Anda. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat:

Apakah Anuitas Tepat untuk Anda?

)