Jika Anda mencari strategi investasi yang terbayar dalam jangka panjang, sulit untuk mengalahkan strategi super investor Warren Buffett. Perusahaan Buffett, Berkshire Hathaway, memiliki catatan historis mengenai pemukulan S & P 500. Beberapa penelitian menunjukkan bahwa portofolio hipotetis yang meniru investasi Berkshire pada awal bulan berikutnya setelah mereka diungkapkan secara terbuka juga memperoleh pengembalian atas Indeks S & P 500.

Ingin beberapa tindakan itu? Artikel ini akan menunjukkan kepada Anda bagaimana menggunakan pengarsipan Securities and Exchange Commission yang sering diabaikan: Formulir 13F untuk membangun dana seperti Buffett.

Investasi Pasif, Pengembalian Agresif
Kebanyakan orang menyukai gagasan investasi pasif, atau strategi "beli dan terus". Dengan pasar keuangan yang rumit saat ini, siapa yang ingin mengelola portofolio secara aktif? Tapi, kecuali jika Anda seorang jagoan keuangan atau bersedia membayar banyak uang ke jagoan keuangan, pilihan Anda akan berkurang menjadi reksa dana, ETF atau dana indeks, bukan? Salah.

Sementara reksadana, ETF dan dana indeks dapat memberikan keuntungan yang baik, mereka menghasilkan biaya: biaya. Dan jika Anda berharap bisa mengalahkan pasar, jangan mengandalkannya. Investasi seperti dana spider exchange-traded fund (SPDR ETF) tidak pernah bisa mengalahkan S & P 500 karena mereka melacaknya. Jadi, bagaimana Anda bisa menempatkan portofolio Anda dengan autopilot tanpa biaya atau batasan kinerja? Mengapa tidak mengendarai coattails dari seorang investor yang sukses?

Investasi Coattail adalah istilah yang digunakan investor untuk menggambarkan strategi meniru perdagangan selebriti super-investor seperti Warren Buffett, George Soros dan Kirk Kerkorian. Dari semua investor super di luar sana, sebagian besar investor coattail mungkin mengikuti Warren Buffett, dan untuk alasan yang bagus: picks-nya telah mengembangkan Berkshire Hathaway menjadi perusahaan blue chip utama. Dan dengan 75% return dalam lima tahun terakhir, investor Berkshire tidak mempertanyakan keputusan investasi yang dibuat oleh Buffett dan perusahaan. Tapi seharusnya

Anda

. Bukan suatu kebetulan bahwa investasi Berkshire Hathaway telah mengalahkan pasar dalam 27 dari 31 tahun terakhir. Bagian selanjutnya akan menunjukkan cara membaca Formulir 13F dan bagaimana menggunakan perbandingan kuartalan untuk menangkap langkah besar Buffett sambil menghindari biaya broker yang besar. Saham apa yang dimiliki Buffett?

Anda tidak bisa mulai menirukan drama Buffett tanpa mengetahui apa adanya, tapi percaya atau tidak, picks tersebut dapat diakses oleh semua orang berkat SEC. Securities and Exchange Act tahun 1934 menyatakan bahwa semua manajer investasi institusional yang menangani lebih dari $ 100 juta diwajibkan untuk mengajukan kepemilikan mereka setiap kuartal. Ini berarti bahwa jika Anda tahu di mana mencarinya, Anda dapat memiliki akses ke beberapa portofolio terkelola terbaik di dunia - gratis!

Salah satu cara termudah untuk menemukan 13F adalah dengan menuju situs SEC Electronic Data Gathering, Analysis and Retrieval (EDGAR) dan melakukan pencarian dengan nama perusahaan.
Inilah contoh dari beberapa kepemilikan dari 13F yang mungkin terlihat seperti:

Sumber: Arsip EDGAR

Jadi, bagaimana Anda tahu saham yang dibeli dan dijual dalam periode tertentu? Itu akan membutuhkan sedikit pekerjaan detektif. Manajer investasi institusional hanya harus mengungkapkan kepemilikan sekali per kuartal, jadi dengan mencari perbedaan antara 13F kuartal sebelumnya dan yang sekarang, Anda dapat mencari tahu apa yang baru dan apa yang telah terjual habis.

Catatan:

Hati-hati saat memilih coattail picks. Pada saat Anda memiliki akses ke pengetahuan investasi Buffett, situasi investasi mungkin telah berubah dan Anda mungkin telah kehilangan kesempatan untuk memulai investasi nilai awal. Begitu Anda memiliki daftar pilihan Buffett, Anda masih perlu melakukan due diligence Anda sendiri untuk memastikan apakah itu sesuai dengan profil risiko Anda.

Tip untuk Portofolio Coattail Anda Alokasikan saham Anda dengan benar:

Karena Anda tidak dapat membeli jumlah saham yang sama, portofolio multi miliar dolar Buffett berinvestasi, satu cara untuk memastikan Anda Mengalokasikan sama seperti Berkshire adalah dengan mencari tahu berapa persen setiap holding make up, dan menerapkannya ke akun broker Anda sendiri. (Semua informasi itu dapat ditemukan lagi di 13F.)

• Perbarui portofolio Anda: Setelah membuat portofolio coattail Buffett Anda, satu kesalahan yang tidak ingin Anda lakukan adalah melupakan pembaruannya. Sementara Warren Buffett dikenal karena filosofi buy-and-hold-nya, jangan berpikir bahwa dia tidak pernah melepaskan persediaan yang tidak sesuai. Jika Anda tidak melihat Berkshire's 13F sesekali, Anda bisa kehilangan titik keluar yang bagus.
• Ambil halaman dari bagian pro: Jangan takut membuat keseluruhan portofolio Anda dari pilihan Buffett. Sementara meletakkan semua telur Anda dalam satu keranjang biasanya tidak disarankan, portofolio Berkshire terdiri dari kepemilikan jangka panjang dan jangka panjang. Dengan kata lain, saham yang akan Anda investasikan mungkin kurang bergejolak daripada portofolio Anda, dan sudah dialokasikan dengan tepat.
• Waspadalah terhadap biaya: Karena Berkshire Hathaway memiliki begitu banyak uang, mungkin akan membuat perubahan kecil dalam jumlah saham yang dimilikinya dalam bentuk saham tertentu dari bulan ke bulan. Karena portofolio Anda tidak sebesar dana Buffett, biaya perantara (seperti komisi) mungkin akan menghalangi alokasi yang dialokasikan persis seperti Berkshire. Sebagai aturan umum, jika dana tersebut membongkar atau membeli lebih dari 10-15% dari nilai portofolio, Anda mungkin ingin melakukan perdagangan juga. Ingat, meskipun, semakin kecil nilai portofolio Anda, semakin besar perubahan itu bagi Anda untuk menghasilkan keuntungan. Pikirkan sebelum berdagang.
• Tidak Bisa Mengalahkan Buffett Warren Buffett telah menunjukkan kepada kita bahwa, dari waktu ke waktu, dia adalah seorang investor yang tangguh untuk dikalahkan. Dan Anda tahu apa yang mereka katakan: jika Anda tidak bisa mengalahkan mereka, bergabunglah dengan mereka. Jika Anda memutuskan bahwa membangun dana Berkshire Anda sendiri tepat untuk Anda, maka menemukan dan mengevaluasi pilihan Oracle of Omaha tidak pernah semudah ini.