NEWSolusi volatilitas pasar saham yang meningkat dengan suku bunga historis rendah telah menyebabkan banyak investor mencari jalan alternatif yang dapat memberikan tingkat pengembalian yang layak. Salah satu ceruk investasi yang sering dilupakan adalah hak gadai pajak properti. Kesempatan unik ini dapat memberi investor berpengetahuan dengan tingkat pengembalian yang sangat baik dalam beberapa kasus, namun juga dapat membawa risiko besar, dan pembeli pemula perlu memahami peraturan dan potensi jebakan yang menyertai pasar ini.

Apa itu Lien Pajak?

Ketika seorang pemilik tanah gagal membayar pajak atas propertinya, maka kota atau daerah di mana properti tersebut berada pada wewenang untuk menempatkan hak gadai pada properti tersebut. Hak gadai adalah tuntutan hukum terhadap properti atas jumlah yang belum dibayar yang terutang. Properti yang memiliki hak gadai yang melekat padanya tidak dapat dijual atau dibiayai kembali sampai pajak dibayar dan hak gadai dihapus. Mirip dengan bagaimana properti sebenarnya bisa dibeli / dijual di lelang, maka hak gadai pajak properti ini dapat dibeli juga. CNBC melaporkan bahwa, menurut National Tax Lien Association, sekitar $ 14 miliar pajak properti tidak dibayarkan setiap tahun, dan sekitar sepertiga dari jumlah ini kemudian dijual kepada investor swasta. Pemerintah daerah mendapatkan keuntungan dari penjualan pribadi karena mereka segera menutup pajak yang terutang pada properti yang bersangkutan.

Bagaimana Saya Berinvestasi di Mereka?

Saat sebuah hak gadai dikeluarkan, sertifikat gadai pajak dibuat oleh pemerintah kota yang mencerminkan jumlah yang terutang pada properti tersebut ditambah bunga atau denda yang harus dibayar. Sertifikat ini kemudian dilelang dan kemudian dikeluarkan ke investor penawaran tertinggi. Hak gadai pajak dapat dibeli dengan harga beberapa ratus dolar untuk properti yang sangat kecil, namun mayoritasnya lebih banyak.

Pelelangan dapat dilakukan secara fisik atau online, dan investor dapat mengajukan tawaran pada tingkat bunga atas hak gadai atau menawar premi yang akan mereka bayar untuknya. Investor yang bersedia menerima tingkat bunga terendah atau membayar premi tertinggi akan diberikan hak gadai. Perlu dicatat bahwa pembeli sering masuk ke dalam perang penawaran di atas properti tertentu, yang akan menurunkan tingkat pengembalian yang dituai oleh pembeli yang menang. Laporan CNBC juga menyatakan bahwa sementara tingkat penyitaan nasional atas properti dengan hak gadai pajak hanya sekitar 6%, pembeli harus menyadari biaya perbaikan dan hal-hal tak diketahui lainnya yang mungkin perlu mereka bayar jika mereka menganggap kepemilikan properti tersebut. Mereka yang kemudian memiliki properti ini mungkin harus berurusan dengan tugas yang tidak menyenangkan seperti mengusir penghuni saat ini, yang mungkin memerlukan bantuan mahal dari manajer properti atau pengacara.

Mereka yang tertarik untuk membeli hak gadai pajak dapat memulai dengan menentukan jenis properti apa yang ingin mereka pakai sebagai hak gadai, seperti perumahan atau komersial, atau lahan yang belum dikembangkan dibandingkan properti dengan perbaikan.Mereka kemudian bisa menghubungi bendahara kota atau kabupaten mereka untuk mengetahui kapan, di mana dan bagaimana pelelangan berikutnya akan diadakan. Kantor bendahara bisa memberi tahu investor mana untuk mendapatkan daftar hak gadai yang dijadwalkan dilelang, serta peraturan bagaimana penjualan akan dilakukan. Aturan ini akan menjelaskan persyaratan prasyarat, metode pembayaran yang diterima dan rincian terkait lainnya.

Pembeli juga perlu melakukan due diligence pada properti yang tersedia karena dalam beberapa kasus, nilai properti saat ini dapat kurang dari jumlah hak gadai. NLTA menyarankan untuk membagi jumlah nominal tien pajak nakal dengan nilai pasar properti. Jika rasio di atas 4%, pembeli potensial harus menjauh dari properti itu. Selain itu, mungkin juga ada hak gadai lainnya atas properti yang akan mencegah penawar mengambil alih kepemilikannya.

Setiap bidang real estat di daerah tertentu dengan hak gadai pajak diberi nomor dalam paketnya masing-masing. Pembeli dapat mencari nomor tersebut berdasarkan jumlah untuk mendapatkan informasi tentang mereka dari county (ini sering dapat dilakukan secara online). Untuk setiap nomor, county memiliki alamat properti, nama pemilik, nilai properti yang dinilai, deskripsi hukum dan rincian kondisi properti dan struktur yang ada di tempat.

Menggunakan Laba dari Lien

Investor yang membeli hak gadai pajak biasanya diminta untuk segera membayar jumlah hak gadai tersebut sepenuhnya kepada pemerintah kota penerbit. Di semua negara kecuali dua negara, penerbit hak gadai pajak mengumpulkan pokok dan bunga (dan denda apa pun yang jatuh tempo) dan membayar pemegang sertifikat hak gadai, dan mengumpulkan sertifikat hak gadai jika tidak ada dalam arsip. Pemilik properti harus membayar kembali seluruh jumlah bunga lien ditambah bunga yang dapat berkisar antara 5% sampai 36% (tarifnya akan bervariasi dari satu negara ke negara lain). Jika investor membayar premi untuk hak gadai, ini mungkin ditambahkan ke jumlah yang dilunasi dalam beberapa kasus. Jadwal pembayaran biasanya berlangsung antara enam bulan sampai tiga tahun; Dalam kebanyakan kasus, pemiliknya bisa membayar lien secara penuh. Jika pemilik tidak dapat membayar hak gadai pada batas waktu, investor memiliki wewenang untuk menyita properti seperti yang dimiliki kotamadya (walaupun ini adalah kejadian yang sangat jarang terjadi.)

Kekurangan Berinvestasi dalam Liens Pajak Properti

Meskipun hak gadai pajak properti dapat menghasilkan bunga yang cukup tinggi, investor perlu melakukan pekerjaan rumah mereka sebelum mengarungi arena ini. Hak gadai pajak umumnya tidak sesuai untuk investor pemula atau mereka yang memiliki sedikit pengalaman atau pengetahuan tentang real estat.

Investor juga perlu mengetahui properti sebenarnya dimana hak gadai tersebut telah ditempatkan untuk memastikan bahwa mereka dapat mengumpulkan uang dari pemiliknya. Properti bobrok yang terletak di jantung lingkungan kumuh mungkin bukan barang bagus, terlepas dari tingkat suku bunga yang dijanjikan, karena pemilik properti mungkin benar-benar tidak mampu atau tidak mau membayar pajak yang harus dibayar.Sifat yang telah mengalami kerusakan lingkungan apapun, seperti dari bahan kimia atau bahan berbahaya yang disimpan di sana, umumnya juga tidak diinginkan.

Pemilik Lien juga perlu tahu apa tanggung jawab mereka setelah mereka menerima sertifikat mereka. Mereka biasanya harus memberi tahu pemilik properti secara tertulis tentang pembelian mereka dalam waktu yang ditentukan. Kemudian, mereka harus mengirimkan surat pemberitahuan kedua kepada mereka di dekat akhir periode penebusan jika pembayaran belum dilakukan secara penuh pada saat itu.

Hak gadai pajak juga bukan instrumen abadi; Banyak yang memiliki tanggal kedaluwarsa setelah periode waktu tertentu telah berlalu setelah akhir periode penebusan. Begitu masa gadai berakhir, pemegang hak istimewa tidak dapat mengumpulkan saldo yang belum dibayar yang sebelumnya terutang. Jika properti tersebut masuk ke dalam penyitaan, pemegang hak istimewa mungkin menemukan bahwa ada hak istimewa lain atas properti tersebut, yang dapat membuat tidak mungkin memperoleh namanya.

Banyak institusi komersial, seperti bank dan hedge fund, juga mulai bertindak dan telah mampu mengalahkan persaingan dan menurunkan imbal hasil. Hal ini membuat investor investor sulit menemukan hak yang menguntungkan dan beberapa telah menyerah sebagai hasilnya. Namun, ada juga beberapa dana yang tersedia saat ini yang berinvestasi pada hak gadai, dan ini bisa menjadi cara yang baik bagi investor pemula untuk masuk ke arena ini dengan tingkat risiko yang lebih rendah.

The Bottom Line

Hak gadai pajak properti dapat menjadi alternatif investasi yang layak bagi investor berpengalaman yang akrab dengan pasar real estat. Mereka yang tahu apa yang mereka lakukan dan meluangkan waktu untuk meneliti properti di mana mereka membeli hak gadai dapat menghasilkan keuntungan besar dari waktu ke waktu. Namun, potensi risiko membuat arena ini tidak sesuai untuk investor yang tidak canggih. Untuk informasi lebih lanjut tentang hak gadai pajak properti, hubungi agen real estat atau penasihat keuangan Anda dan periksa

Bagaimana cara berinvestasi di bidang pajak?