Selain berbagai pilihan pinjaman perguruan tinggi yang tersedia bagi siswa, orang tua dapat meminjam jumlah yang sama dengan biaya total untuk menghadiri kuliah melalui Pinjaman Orang Tua federal untuk Siswa Program PLUS atau PLUS untuk orang tua. Selain pemeriksaan kredit dasar ada beberapa batasan. Orangtua menginginkan yang terbaik untuk anak-anak mereka dan terkadang hal ini dapat menyebabkan orang tua membuat pilihan finansial yang buruk seperti meminjam uang dalam jumlah banyak untuk membiayai pendidikan perguruan tinggi untuk anak-anak mereka.

Pensiun Pensiun Pertama

Kebijaksanaan konvensional di antara penasihat keuangan adalah bahwa orang tua harus membuat dana pensiun mereka menjadi prioritas yang lebih tinggi daripada mendanai pendidikan anak-anak mereka. Kebijaksanaan konvensional dan aturan keuangan ibu jari tidak selalu merupakan jawaban yang benar, namun dalam hal ini menabung untuk pensiun terlebih dahulu adalah nasehat yang baik. Sering ada banyak cara bagi siswa untuk mendanai perguruan tinggi termasuk pinjaman, beasiswa dan meminta anak bekerja untuk mendanai sebagian dari pendidikan mereka. Pensiun pensiun jauh lebih terbatas dalam hal pilihan dan cakrawala waktu orang tua. Apalagi dengan tren terhadap orang tua yang memiliki anak di kemudian hari, PLUS hutang pinjaman bisa menjadi beban nyata sebagai alat tenun pensiun. (Untuk lebih lanjut, lihat:

Masalah Perencanaan Keuangan Teratas untuk Orang Tua Tua .)

Kemampuan untuk Membayar

Mengejutkan kemampuan orang tua untuk melunasi pinjaman bukanlah kriteria pemberian PLUS Loan. Analisis tahun 2012 oleh pakar bantuan keuangan Mark Kantrowitz menemukan bahwa rata-rata pembayaran PLUS Loan mengkonsumsi rata-rata 38% dari pendapatan peminjam PLUS Loan di bawah 10% dari semua pendapatan. Kira-kira 1 dari 5 PLUS Pinjaman peminjam juga memiliki anak-anak yang memenuhi syarat untuk Hibah Pell federal yang tersedia untuk siswa dengan pendapatan rumah tangga sebesar $ 50.000 atau kurang.

Implikasi bagi Orang Tua dengan Pendapatan Menengah dan Menengah

Beban PLUS Loan dapat ditempatkan pada orang tua berpenghasilan rendah yang bermaksud baik tampaknya intuitif. Strain keuangan bisa sama atau lebih besar untuk kelas menengah dan bahkan orang tua berpenghasilan tinggi. Orangtua mengambil PLUS PLUS untuk membiayai semua atau sebagian biaya pengiriman anak mereka ke sekolah swasta elit mungkin melihat hutang sebesar $ 150.000 atau lebih per anak. Beberapa anak dapat meningkatkan jumlah ini dengan cepat. Ini adalah uang yang tidak akan disimpan orang tua saat pensiun. Jika orang tua berusia di atas 40an, usia mereka yang ke 50an atau lebih ini dapat berdampak buruk pada kemampuan mereka untuk pensiun dengan nyaman atau sama sekali. Paling tidak ini mungkin berarti bekerja lebih lama untuk melunasi hutang ini. (Untuk lebih lanjut, lihat:

6 Tip Tabungan Pensiun untuk Usia 45 sampai 54 Tahun . Perbedaan antara membayar $ 300.000 dalam hutang perguruan tinggi dan menghemat $ 300.000 untuk masa pensiun mereka dapat menjadi ayunan negatif sebanyak $ 1 juta untuk sumber daya yang tersedia untuk masa pensiun mereka saat Anda memperhitungkan potensi keuntungan investasi atas uang tersebut.Dengan menggunakan aturan 4% untuk penarikan pensiun sebagai alat ukur, ini akan menghasilkan penurunan tahunan sebesar $ 40.000 dalam arus kas pensiun.

Pahami Aturan dan Ketentuan

PLUS Loan mengharuskan orang tua memulai pembayaran pinjaman 60 hari setelah uang dicairkan tidak seperti kebanyakan pinjaman siswa yang memungkinkan penangguhan sampai enam bulan setelah siswa lulus. Saat ini, PLUS Loan memiliki tingkat suku bunga yang jauh lebih tinggi daripada pinjaman yang diberikan kepada siswa. PLUS Loans adalah tanggung jawab orang tua dan tidak bisa ditransfer ke siswa. Defaulting pada PLUS Loan dapat memiliki konsekuensi buruk pada kredit orang tua dan kelayakan untuk bantuan bantuan keuangan untuk anak-anak berikutnya. Pemerintah dapat menuntut orang tua dan dapat menghias upah atau memberi hak gadai atas pengembalian pajak penghasilan masa depan jika orang tua gagal melunasi pinjamannya. (99)> Implikasi Perencanaan Keuangan

Idealnya penasihat keuangan akan meminta klien mereka untuk mulai lebih awal untuk menabung untuk pendidikan perguruan tinggi anak-anak mereka. Mereka mungkin menyarankan kendaraan seperti rencana 529. Kadang-kadang keadaan klien tidak memungkinkan mereka untuk mengumpulkan tabungan yang memadai untuk menutupi perguruan tinggi tanpa menggunakan pinjaman atau kendaraan bantuan keuangan lainnya. Penasihat keuangan yang berpengalaman dalam seluk-beluk pendanaan perguruan tinggi dapat membantu klien mereka menghasilkan sebuah rencana yang diharapkan tidak akan memberi beban yang tidak semestinya pada kemampuan mereka untuk pensiun. Pada akhir hari anak-anak Anda akan berterima kasih untuk menabung untuk masa pensiun Anda dan karena tidak menjadi beban bagi mereka di usia tua Anda. Lihatlah Sulit Pendanaan Orangtua perlu memastikan bahwa mereka dan anak-anak mereka mencari dana di mana saja mereka bisa. Mintalah siswa dan orang tua menyelesaikan aplikasi FAFSA? Beberapa keluarga berpikir bahwa mereka menghasilkan terlalu banyak uang untuk memenuhi syarat untuk mendapatkan bantuan keuangan dan sering kali terkejut dengan apa yang mungkin memenuhi syarat di beberapa sekolah. Selain itu banyak beasiswa memerlukan FAFSA untuk dipertimbangkan. Beberapa majikan menawarkan beasiswa untuk anak-anak karyawan. Seorang konselor perguruan tinggi yang berpengetahuan luas di sekolah menengah anak bisa menjadi sumber yang tak ternilai harganya. (Untuk lebih lanjut, lihat:

Pengantar Pinjaman Siswa dan FAFSA

Garis Dasar

Orangtua menginginkan kehidupan yang lebih baik untuk anak-anak mereka dan pendidikan perguruan tinggi dapat menjadi jalan menuju tujuan itu. . Meminjam lebih dari yang dapat mereka harapkan untuk dilunasi dan berpotensi melumpuhkan usaha pensiun mereka adalah keputusan yang dapat memiliki implikasi jangka panjang untuk orang tua dan keluarga. (Untuk lebih, lihat Bayar untuk College Tanpa Menjual Ginjal. )