Obligasi konversi adalah kelas aset yang dapat memberikan keuntungan diversifikasi bagi kebanyakan portofolio investasi. Obligasi konversi adalah jenis keamanan pendapatan tetap yang dapat dikonversi oleh pemegang saham menjadi jumlah saham biasa yang telah ditentukan sebelumnya di perusahaan penerbit atau uang tunai dengan nilai setara. Obligasi konversi biasanya memiliki imbal hasil tinggi. Mereka memberikan beberapa perlindungan downside, karena nilai obligasi konversi hanya bisa jatuh ke nilai lantai obligasi. Obligasi konversi mempertahankan potensi kenaikan imbal hasil ekuitas dan biasanya kurang fluktuatif dibandingkan dengan ekuitas perusahaan.

Dana Konversi Lord Abbett ("LACFX") berusaha memberikan pendapatan saat ini dan kesempatan untuk memberikan apresiasi modal dengan berinvestasi terutama pada surat berharga konversi. Hal ini didukung oleh 48 profesional investasi, masing-masing dengan rata-rata 13 tahun pengalaman industri investasi. Alokasi dana saat ini adalah obligasi konversi 87. 1%, ekuitas 7,9%, 3. obligasi yield tinggi 4% dan 1. 7% kas dan setara. Sedangkan untuk kualitas kredit, 55. 5% dari 105 investasi individual dana tersebut dinilai B atau di atas. Namun, 45. 5% dari sekuritas yang tersisa tidak dinilai. Kupon rata-rata pada efek adalah 2. 44%, dan rata-rata jatuh tempo adalah 8. 49 tahun. Hasil 30 hari dana tersebut adalah 3. 05%. The Lord Abbett Convertible Fund memiliki rasio biaya sebesar 1, 06%, terutama di bawah rasio rata-rata rasio rata-rata 500 unit Lipper dari reksa dana obligasi konversi.

The Lord Abbett Convertible Fund memiliki beban penjualan berjenjang yang dimulai pada 2. 25% untuk orang yang menginvestasikan $ 100.000 atau kurang. Level ini turun dan akhirnya mencapai 0% untuk investasi $ 500.000 atau lebih ke dalam dana tersebut.

Fidelity Advisor Convertible Securities Fund (FACVX)

Dana Sekuritas Konversi Fidelity Advisor Advisory ("FACVX") mencari tingkat pengembalian yang tinggi melalui pendapatan lancar dan apresiasi arus modal dengan menginvestasikan setidaknya 80% asetnya dalam bentuk konversi sekuritas dan kadang saham biasa. Ini adalah salah satu reksa dana obligasi konversi terbesar yang ada di pasaran, dengan $ 1. 7 miliar pada aset kelolaan (AUM). Dana tersebut memiliki 89 investasi berbeda yang dikeluarkan oleh 80 emiten berbeda, dengan 10 investasi teratas setara dengan 42,73% dari total portofolio. Portofolio saat ini dialokasikan sebagai berikut: 39. 03% pada obligasi konversi, 36,79% saham preferen konversi, 22,69% saham, dan 1. 49% pada aset tunai dan aset lainnya. Hasil 30 hari kerja Fidelity Advisor Convertible Securities Fund adalah 2. 28%, dan rasio pengeluarannya adalah 0, 84%. Dana tersebut memiliki investasi awal minimum sebesar $ 2, 500 dan saldo minimum setelahnya sebesar $ 1.000. Dana tersebut juga memiliki beban maksimum 5.75%, namun menurut prospektus, investor mungkin memenuhi syarat untuk potongan harga penjualan.

Dana Efek Konversi Vanguard Convertible Securities (VCVSX) bertujuan untuk menghasilkan pendapatan lancar dan penghargaan modal jangka panjang dengan berinvestasi dalam portofolio AS yang terdiversifikasi secara luas. sekuritas konversi asing dan dengan menggunakan pendekatan investasi dari bawah ke atas. Dana ini memiliki $ 1. 5 miliar AUM, menjadikannya salah satu dari dana obligasi konversi terbesar yang tersedia.

The Vanguard Convertible Securities Fund memiliki kelebihan yang berbeda atas Lord Abbett Convertible Fund, Fidelity Advisor Convertible Securities Fund dan banyak lainnya yang menjadikannya salah satu reksa dana konvertibel konvertibel yang paling murah di pasaran. Ini tidak memiliki beban, dan rasio biaya sangat rendah adalah 0,38%.

The Vanguard Convertible Securities Fund berinvestasi di 159 sekuritas yang berbeda, dan memiliki kupon rata-rata 2. 1% dan durasi rata-rata 5,6 tahun. Alokasi saat ini adalah 93,3% pada obligasi, 5,1% pada saham dan 1,6% pada cadangan jangka pendek. Investasi dalam sekuritas konversi tersebar di semua sektor, namun sebagian besar investasi berada di sektor teknologi informasi, keuangan, perawatan kesehatan dan konsumen.