Daftar Isi:
- 403 (b) rencana khususnya adalah rencana pensiun umum untuk para pendidik. Marcia Wagner, kepala sekolah di The Wagner Law Group, mengatakan kepada InvestmentNews dalam sebuah wawancara, "Ini hampir laissez-faire. Para guru dapat dipasarkan oleh orang-orang yang merupakan penyedia layanan yang sangat baik ke pasar dan orang-orang yang tidak, dan ini adalah masalah. "Meskipun memiliki kesamaan dengan rencana yang memenuhi syarat dalam hal batas kontribusi dan rencana sponsor, 403 (b) rencana tidak termasuk dalam pedoman ERISA dan karena itu tidak tunduk pada persyaratan baru peraturan DOL.
- Dampak Fiduciary Rule: Bagaimana Ini Sudah Merasa.
- Aturan Fidusia Baru: Akankah Tuntutan Hukum Membubarkannya?
Aturan baru dari Departemen Tenaga Kerja (DOL) yang secara otomatis meningkatkan semua penasihat keuangan yang bekerja dengan rencana pensiun atau rekening untuk status fidusia telah memiliki dampak besar pada industri perencanaan pensiun. Perusahaan besar menghabiskan jutaan dolar untuk merestrukturisasi model bisnis dan kompensasi mereka agar mematuhi peraturan ini. Tujuan dari peraturan baru ini adalah untuk mencegah penasehat merekomendasikan produk yang membayar komisi tinggi kepada mereka, namun tidak harus demi kepentingan terbaik klien.
Namun, peraturan baru tersebut hanya berlaku untuk IRA dan rencana pensiun yang memenuhi syarat di sektor swasta. Mereka tidak mengajukan permohonan ke 403 (b) atau rencana pensiun lainnya yang digunakan oleh badan nirlaba yang memenuhi syarat sebagai badan amal berdasarkan Bagian 501 (c) 3 dari Internal Revenue Code. Dan segmen pasar perencanaan pensiun ini dianggap sebagai salah satu yang terburuk dalam hal rencana yang memiliki biaya tinggi, pilihan investasi yang buruk dan manajemen yang lemah oleh kustodian yang direncanakan. (Untuk lebih lanjut, lihat: Aturan Fidusia: Apa Artinya bagi Investor .
Kebutuhan untuk Reformasi403 (b) rencana khususnya adalah rencana pensiun umum untuk para pendidik. Marcia Wagner, kepala sekolah di The Wagner Law Group, mengatakan kepada InvestmentNews dalam sebuah wawancara, "Ini hampir laissez-faire. Para guru dapat dipasarkan oleh orang-orang yang merupakan penyedia layanan yang sangat baik ke pasar dan orang-orang yang tidak, dan ini adalah masalah. "Meskipun memiliki kesamaan dengan rencana yang memenuhi syarat dalam hal batas kontribusi dan rencana sponsor, 403 (b) rencana tidak termasuk dalam pedoman ERISA dan karena itu tidak tunduk pada persyaratan baru peraturan DOL.
Rencana pribadi di institusi pendidikan tinggi dan beberapa gereja juga dibebaskan dari pedoman ERISA serta rencana kontribusi pasti federal dan negara bagian, seperti rencana penghematan penghematan. Hal ini juga memungkinkan untuk menyusun rencana yang biasanya berada di bawah pedoman ERISA sehingga dapat dikecualikan, seperti dengan melarang kontribusi pemberi kerja. 457 rencana juga kebal dari peraturan ERISA. (Lihat juga,
Dampak Fiduciary Rule: Bagaimana Ini Sudah Merasa.
) Dan beberapa sekolah bahkan membuat rencananya dengan jenis pengaturan yang terbuka dimana setiap vendor dapat menawarkan opsi investasi di 403 mereka ( b) rencanakan asalkan persyaratan tertentu terpenuhi.Akibatnya ada beberapa rencana yang memiliki lebih dari seratus vendor berbeda yang menawarkan alternatif investasi untuk merencanakan peserta. Tentunya, tingkat keragaman ini memberi rencana bagi ribuan pilihan investasi untuk dipilih, yang bisa sangat banyak bagi banyak peserta yang tidak paham secara finansial. Dan banyak peserta juga tidak tahu berapa banyak mereka membayar biaya investasi. TIAA-CREF menerbitkan sebuah laporan pada tahun 2010 yang mengungkapkan bahwa biaya pengelolaan aset tahunan rata-rata untuk rencana pensiun sekolah di negara bagian California adalah 211 basis poin, sedangkan peserta rencana sekolah di Texas membayar 171 basis poin. Kedua negara bagian ini menggunakan pendekatan akses terbuka dengan rencananya. Tetapi peserta di sekolah-sekolah di negara bagian dengan akses terkontrol membayar jauh lebih sedikit. Rencanakan peserta di Iowa dan Arizona hanya membayar 87 dan 80 basis poin per tahun untuk masing-masing rencana tersebut.
Garis Dasar
Meskipun sponsor rencana yang berada di luar pedoman ERISA tidak secara hukum diminta untuk memenuhi persyaratan peraturan fidusia baru DOL, mereka mungkin merasa mendapat tekanan dari anggota mereka atau dari distrik sekolah untuk memulai bergerak ke arah itu Waktu akan memberitahu bagaimana peraturan fidusia DOL mempengaruhi rencana ini. (Untuk lebih lanjut, lihat:
Aturan Fidusia Baru: Akankah Tuntutan Hukum Membubarkannya?
)
Perusahaan lama saya menawarkan rencana 401 (k) dan atasan saya hanya menawarkan rencana 403 (b). Dapatkah saya mengumpulkan uang dalam rencana 401 (k) untuk rencana 403 (b) baru ini?
Itu tergantung. Sementara peraturan mengizinkan pembagian aset antara 401 (k) rencana dan 403 (b) rencana, pengusaha tidak diharuskan untuk mengizinkan penggabungan ke dalam rencana yang mereka pertahankan. Akibatnya, rencana penerimaan (atau pemberi kerja yang mensponsori / mempertahankan rencana) akhirnya memutuskan apakah akan menerima kontribusi rollover dari rencana 401 (k) atau rencana lainnya.
Saya adalah seorang guru di sistem sekolah umum dan saya tidak Saat ini memiliki rencana 403 (b), tapi saya memiliki sejumlah uang di Roth IRA dan juga IRA yang diarahkan sendiri. Dapatkah saya memindahkan dana IRA saya ke dalam rencana 403 (b) yang baru dibuka, karena saat ini saya dipekerjakan oleh sekolah sy
Jika Anda membuat akun 403 (b) berdasarkan rencana 403 (b) sekolah, Anda dapat menggulirkan aset IRA Tradisional ke akun 403 (b). Seperti yang mungkin Anda ketahui, pengguliran dari IRA Tradisional ke 403 (b) tidak dapat mencakup jumlah setelah pajak atau jumlah yang mewakili distribusi minimum yang dipersyaratkan.
Jika ada dua rencana dan satu diakhiri, membuat acara yang dapat didistribusikan, dapatkah pinjaman dalam rencana yang dihentikan akan digulirkan?
Itu tergantung. Jika pinjaman dalam keadaan baik - peserta tidak default dalam pinjaman dan pinjaman tersebut memenuhi persyaratan hukum lainnya - maka pinjaman tersebut diperlakukan sebagai offset dan merupakan rollover yang memenuhi syarat. Jika pinjaman dalam keadaan default, maka jumlahnya tidak rollover yang memenuhi syarat.