Seiring tahun yang akan berakhir, pembayar pajak di mana-mana perlu mengambil alih pendapatan, deduksi dan kredit mereka untuk tahun ini dan mengambil langkah-langkah yang diperlukan untuk meminimalkan tagihan pajak mereka untuk tahun 2014. Berikut adalah daftar dari hal-hal yang dapat Anda lakukan sebelum Anda menelepon di Tahun Baru untuk mengurangi jumlah hutang Anda kepada Paman Sam dan memompa pengembalian uang Anda.

Sebelum memulai, lakukan perkiraan kasar tentang apa yang Anda harapkan dari penghasilan kena pajak Anda dan apakah Anda dapat memerinci deduksi Anda tahun ini. Kemudian, tinjau daftar berikut.

1. Dapatkan Pengurangan dalam Menulis

Jika Anda telah membuat jenis kontribusi amal tahun ini, dapatkan tanda terima tertulis dari organisasi penerima untuk catatan Anda (untuk mengurangi sumbangan lebih dari $ 250, tanda terima diperlukan oleh IRS). IRS sekarang mewajibkan pengirim untuk membagi kontribusi mereka pada Jadwal A dan dapat memberikan bukti bahwa kontribusi mereka - dan deduksi - adalah asli.

Jika hadiah noncash Anda, seperti pakaian atau barang berwujud lainnya melebihi nilai $ 500, Anda sekarang harus memasukkan Formulir 8323 dengan kepulangan Anda untuk mengklaim potongannya. Jumlah yang dapat Anda klaim harus sama dengan hasil yang dibayarkan ke badan amal saat barang atau barang Anda terjual. Amal akan memberi Anda Formulir 1098-C saat ini terjadi. Namun, jika donasi Anda tidak terjual sebelum akhir tahun, Anda harus menunggu sampai sebelum Anda dapat menguranginya. Untuk informasi lebih lanjut, klik di sini untuk informasi IRS tentang mendukung kontribusi non-tunai.

2. Tangguhkan Jika Anda Tidak Dapat Itemize

Jika kelihatannya Anda tidak dapat merinci deduksi Anda tahun ini, pertimbangkan untuk menunda kontribusi amal akhir tahun sampai tahun depan, bila Anda memiliki kesempatan lebih baik untuk dapat tuliskan mereka Ini juga berlaku untuk biaya pengobatan yang tidak naik-turun dan jenis transaksi atau biaya yang dapat dikurangkan dimana Anda dapat mengendalikan waktunya. Ingat bahwa jika Anda membuat hadiah amal pada bulan Desember dengan kartu kredit Anda dan kemudian melunasinya kemudian, itu akan dapat dikurangkan untuk bulan / tahun di mana barang itu dibeli.

Sebaliknya, jika Anda dapat merinci tahun ini, tapi sepertinya Anda tidak dapat melakukannya tahun depan, pertimbangkan untuk membayar biaya yang dapat Anda deduksi tahun depan sekarang, seperti sumbangan amal, perkiraan pembayaran pajak negara kuartalan, biaya pengobatan dan pajak properti. Ini bisa membuat pengembalian dana Anda untuk tahun ini tanpa pengurangan yang sesuai di tahun berikutnya jika Anda tidak dapat merincinya.

3. Waktu Keuntungan dan Kerugian Anda

Bekerja dengan perencana pajak dan penasihat investasi untuk menentukan kapan dan bagaimana menjual sekuritas yang dihargai atau disusutkan sehingga Anda dapat meminimalkan keuntungan dan memaksimalkan kerugian.Untuk mengurangi kerugian, Anda harus bisa menuliskannya terhadap keuntungan. Umumnya, Anda harus dapat menghapus kerugian dari menjual sekuritas yang Anda miliki dalam jangka panjang (lebih dari setahun) terhadap keuntungan yang Anda hasilkan dari penjualan sekuritas jangka panjang lainnya. Pemenang dan pecundang yang Anda pegang jangka pendek (satu tahun atau kurang) harus diperlakukan dengan cara yang sama. Anda kemudian akan menghitung keuntungan dan kerugian jangka panjang atau jangka pendek Anda terhadap satu sama lain untuk mencapai keuntungan atau kerugian jangka pendek atau jangka pendek akhir.

Jika Anda hanya menjual pecundang untuk dihapus dari pemenang pada tahun 2014, pastikan untuk menempatkan semua perdagangan Anda pada hari kerja terakhir Desember paling lambat untuk menghitungnya tahun ini. Ada batas $ 3, 000 berapa banyak yang dapat Anda hapus dalam satu tahun pada kerugian saham; Jika Anda kehilangan lebih banyak lagi, Anda mungkin bisa mengurangi saldo pajak tahun 2015 Anda.

Salah satu strategi yang terlalu terlambat untuk digunakan: menjual sekuritas yang kehilangan uang, kemudian membelinya kembali sebelum akhir tahun, untuk mewujudkan kerugian tersebut. Aturan Jual Cuci IRS mengharuskan penjual menunggu setidaknya 31 hari untuk membeli kembali kehilangan kepemilikan. Untuk lebih lanjut, lihat Kerugian dan Pajak Modal .

4. Pilih Dasar Biaya Anda dengan Hati-hati

Ada beberapa cara berbeda untuk menghitung biaya Anda, namun metode yang Anda pilih dari satu tahun ke tahun terkadang dapat membuat perbedaan besar dalam pajak Anda.

Misalnya, jika Anda menjual banyak saham dengan keuntungan sangat besar dan harus mengumumkan pendapatan ini, Anda mungkin memiliki pilihan untuk memilih jumlah saham yang sama dengan yang dibeli dengan harga lebih tinggi sebagai dasar jika mereka belum pernah digunakan (Aturan untuk ini bisa menjadi rumit dalam beberapa kasus dan mungkin memerlukan bantuan profesional.)

Jika Anda tidak memiliki banyak barang yang dapat Anda gunakan untuk harga yang pantas, pertimbangkan untuk menyumbangkan sebagian atau seluruh saham yang Anda hargai. untuk amal. Anda dapat mengambil pengurangan untuk nilai pasar wajar penuh sampai batas tertentu dan menghindari pajak capital gain sama sekali selama Anda memiliki sekuritas lebih dari satu tahun. Hal ini dapat dilakukan sebagai ganti sumbangan uang tunai, yang dapat mengurangi anggaran Natal Anda. Menghitung dan melaporkan basis biaya akan lebih mudah mulai saat ini, karena perusahaan keuangan telah diminta oleh undang-undang untuk memasok informasi ini untuk semua transaksi beli dan jual Anda setiap tahun.

5. Sadarilah Pendapatan, Jika Diperlukan

Jika penghasilan Anda tahun ini ternyata jauh lebih rendah dari yang Anda perkirakan, maka Anda mungkin bijaksana untuk menjual sekuritas yang dihargai atau mengubah rencana IRA atau pensiun tradisional menjadi akun Roth. Ini memungkinkan Anda menggunakan kredit pajak, deduksi dan pengecualian yang mungkin Anda lewatkan.

Misalnya, jika Anda diberhentikan pada bulan Februari dan tidak dapat menemukan pekerjaan lain sampai hari Thanksgiving, pengecualian gabungan Anda, deduksi dan kredit Anda mungkin akan melebihi penghasilan Anda sepanjang tahun. Anda dapat menggunakan kesempatan ini untuk secara efektif mengurangi atau menghilangkan tagihan pajak Anda pada efek berharga atau konversi Roth Anda dengan melakukannya sekarang dan mengkredit deduksi Anda terhadapnya.

6. Membuat atau Meningkatkan Kontribusi Rencana Pensiun

Jaga agar uang berguna untuk membuat atau meningkatkan iRA atau kontribusi dana pensiun yang disponsori perusahaan jika perkiraan pendapatan akhir tahun Anda menunjukkan bahwa Anda mungkin masuk ke dalam kelompok pajak yang lebih tinggi tahun ini. Anda dapat membuat kontribusi IRA untuk tahun 2014 sampai batas akhir pengajuan April mendatang, namun kontribusi 401 (k) atau 403 (b) Anda harus masuk pada tanggal 31 Desember 2014. Jika berusia 50 tahun ke atas, ingatlah bahwa Anda dapat membuat tangkapan tangkapan- up kontribusi untuk sebagian besar rencana yang akan meningkatkan pengurangan pajak Anda.

7. Beli untuk Tahun Depan, Turunkan Tahun Ini

Jika Anda pemilik bisnis atau memiliki biaya profesional yang dapat Anda mengurangi, lakukan pembelian atau pengeluaran yang diperlukan di masa mendatang pada akhir tahun 2014. Ini akan memungkinkan Anda untuk menghapusnya untuk tahun 2014 dari tahun depan, dan dengan demikian mengurangi penghasilan Anda. Hal ini dapat membuat perbedaan yang sangat besar jika Anda membeli barang utama yang harga pembeliannya dapat dibebankan pada tahun 2014.

Seperti yang mungkin Anda sadari, lebih dari 50 keringanan pajak telah berakhir pada tahun 2013. Pada tanggal 3 Desember, House of Perwakilan menyetujui perpanjangan sementara sampai akhir tahun ini sehingga individu dan pemilik bisnis dapat terus memasukkannya ke dalam pengembalian pajak 2014 mereka. Pada tulisan ini, Senat sedang mempertimbangkan RUU tersebut. Nantikan dan pastikan untuk memeriksa nasib keringanan pajak yang berlaku untuk Anda - dan membuat akomodasi akhir tahun yang dapat membantu Anda saat Anda mengajukan pajak Anda. Sementara itu, periksa 10 Manfaat Pajak untuk Wiraswasta .

The Bottom Line

Jangan menjadi salah satu dari pengutang pajak sial yang akhirnya bertanya, kapan mereka mengajukan beberapa minggu dari sekarang, "Mengapa saya tidak melakukannya pada bulan Desember? "Kecuali untuk IRA, sekarang adalah kesempatan terakhir Anda untuk mengambil tindakan untuk mengurangi tagihan pajak Anda untuk tahun 2014, jadi jangan menunggu lebih lama lagi. Untuk informasi lebih lanjut tentang bagaimana Anda dapat mengurangi pajak Anda, berkonsultasilah dengan perencana pajak atau penasihat keuangan Anda.