Investor reksadana sering mencari keunggulan apa pun yang dapat mereka temukan untuk memilih investasi terbaik untuk portofolio mereka. Banyak investor beralih ke alat skrining reksa dana untuk mempersempit daftar pilihan yang luas hingga jumlah yang lebih mudah diatur berdasarkan kriteria yang penting bagi mereka. Dengan ribuan dana berbeda yang tersedia, tidak mengherankan jika memilih yang benar dapat dengan cepat menjadi sangat banyak.

Tidak membantu penyebabnya adalah ada puluhan alat screener reksa dana yang tersedia secara online. Beberapa memberikan kriteria yang sangat mendasar sementara yang lain bisa sangat canggih. Tidak ada satu ukuran yang cocok untuk semua screener reksa dana, namun ada beberapa kriteria seleksi yang termasuk dalam screener yang menjadikannya pilihan yang baik. Kriteria Seleksi Yang Harus Ada

Mungkin bagian terpenting dari screener reksa dana adalah kemampuan untuk melihat struktur biaya dana. Ini termasuk skrining dengan rasio biaya, beban dan biaya penebusan. Membatasi biaya reksa dana adalah salah satu faktor terbaik dan terkendali untuk memaksimalkan pengembalian dari waktu ke waktu. Secara umum, investor harus dapat menyaring dana yang mengandung beban atau rasio biaya di atas rata-rata. Dana indeks termasuk di antara reksa dana dengan biaya terendah yang tersedia, dan kemungkinan ini akan muncul dalam banyak pemutaran.

Tujuan dana juga harus menjadi pertimbangan utama. Investor memilih dana yang berbeda tergantung pada tujuan atau tujuan investasi. Contoh tujuan bisa berupa pertumbuhan modal atau pelestarian modal. Beberapa screeners juga memungkinkan penyaringan oleh jenis investasi seperti pertumbuhan topi besar atau obligasi kelas investasi. Mengetahui dengan tepat apa tujuannya mungkin mengambil beberapa pemikiran atau penelitian namun bisa menghilangkan pilihan yang tidak tepat membantu mencapai kesuksesan.

Kriteria Seleksi Yang Menyenangkan Memiliki

Beberapa jenis reksadana biasanya merupakan hal yang menyenangkan bila mempersempit pilihan dana. Investor harus mencari rating Morningstar, Inc. atau Zacks Investment Research di screener. Perusahaan-perusahaan ini mengembangkan peringkat untuk reksa dana berdasarkan tingkat kinerja dan risiko rekan sejawat dengan tujuan dana serupa. Misalnya, mereka mengukur dana pertumbuhan kecil terhadap dana pertumbuhan kecil lainnya untuk melihat mana yang mengungguli dengan dasar yang disesuaikan dengan risiko. Cukup mengukur satu pengembalian dana terhadap yang lain bisa membandingkan apel dengan jeruk, dan peringkat ini membantu tingkat lapangan bermain.

Mampu menyaring tingkat aset kelolaan (AUM) mungkin merupakan informasi penting yang harus dimiliki oleh dana yang dikelola secara aktif. Dana indeks tidak harus mengalami masalah ini karena mereka hanya mencoba untuk meniru sebuah indeks, namun AUM dari dana yang dikelola secara aktif dapat menyarankan bagaimana dana tersebut terlihat ke depan.Jumlah uang yang dikelola tidak secara langsung mempengaruhi kinerja suatu dana namun sejumlah besar uang dikelola dapat menghambat kemampuan dana untuk mencapai tujuannya. Ini bukan bagian penting dari sebuah layar, tapi ini adalah sesuatu yang perlu dipertimbangkan untuk masa depan.

Investor yang mencari produk dengan pembayaran dividen harus dapat memilah hasil yang dihasilkan oleh dana tersebut. Meskipun tergoda untuk hanya memilih dana dengan hasil tertinggi, imbal hasil juga dapat menunjukkan tingkat risiko keseluruhan dari dana tersebut. Dana obligasi dengan hasil di atas rata-rata mungkin berinvestasi dalam obligasi jangka panjang yang berisiko atau di bawah tingkat investasi untuk mencapai hasil yang tinggi. Jenis sekuritas ini dapat menjadi berisiko selama pasar yang bergejolak dan mungkin tidak menghasilkan tingkat pengembalian yang diharapkan. Imbal hasil dividen yang tinggi pada dana saham juga bisa menunjukkan risiko yang lebih besar. Imbal hasil dividen yang lebih tinggi bisa berasal dari saham yang harganya baru saja turun, atau bisa berasal dari aset berisiko seperti master limited partnership (MLP). Hasil yang luar biasa tinggi harus memicu peringatan.

Mampu menyaring tingkat risiko mungkin sedikit rumit tapi bisa jadi informasi bermanfaat untuk investasi. Pemeriksa reksa dana dapat membiarkan seseorang menyaring hal-hal seperti beta atau standar deviasi. Faktor-faktor ini mungkin tidak intuitif bagi banyak investor, namun bisa membantu orang-orang yang memahaminya. Beta hanyalah sebuah ukuran dari riskiness investasi dibandingkan produk sejenis lainnya. Nilai kurang dari 1 berarti investasi kurang berisiko dibanding rata-rata. Tingkat risiko seperti beta dan standar deviasi tidak sempurna, namun dapat terarah benar untuk membantu menyaring pilihan investasi yang kurang sesuai.

Kriteria Seleksi Yang Tidak Penting

Walaupun rata-rata tahunan tahunan bisa menjadi kriteria seleksi yang paling populer, kriteria tersebut tidak harus menjadi kriteria penting di banyak layar. Sementara pengembalian historis dapat membantu menunjukkan apakah manajer investasi aktif telah menunjukkan kemampuan untuk mengungguli indeks dari waktu ke waktu, menggunakan pengembalian karena kriteria sering kali mengarah pada perolehan kembali masa lalu. Individu yang memilih dana berdasarkan pengembalian masa lalu biasanya akan memilih yang tidak berisiko atau sesuai dengan tujuan. Seperti pernyataan penafian yang populer, "Kinerja masa lalu tidak memprediksi hasil masa depan."

Tanggal awal sebuah dana muncul di beberapa penyaringan namun sebenarnya bukan kriteria yang penting atau bahkan penting. Usia dana hampir tidak berdampak pada potensi pengembalian atau kelayakan dana. Yang lebih penting mungkin adalah masa kerja dan kinerja manajer. Seorang manajer yang telah memimpin dana untuk jangka waktu yang panjang menyediakan track record jangka panjang untuk digunakan untuk menilai keefektifannya. Jika manajer itu kebetulan meninggalkan dana tersebut, track record dana tersebut benar-benar sesuai dengan dia. Jika itu terjadi, rekam jejak sejarah dan waktu dalam bisnis menjadi hampir tidak berarti.

Penyaring dana reksa dana bisa menjadi alat yang sangat membantu investor yang tertarik untuk mempersempit sejumlah besar pilihan investasi hingga jumlah yang lebih mudah dikelola.Mereka tidak dirancang untuk menghasilkan satu investasi yang sempurna, namun dirancang untuk membuat daftar pilihan reksa dana yang lebih sesuai dengan tujuan dan sasaran investasi seseorang.