Pertanyaannya sederhana: Jika Anda memiliki rumah Anda langsung, dapatkah Anda meminjam terhadap ekuitas dan menginvestasikannya dengan keuntungan?

Jawabannya sama sederhananya: Ya, asalkan Anda mengerti risikonya dan asalkan matematika sesuai dengan keinginan Anda. Berikut ini adalah melihat kewajiban serta peluangnya.

Risiko Berinvestasi dengan Ekuitas Rumah

Pertama, ada risiko inheren untuk berinvestasi di pasar saham. Tidak ada jaminan. Ungkapan, kinerja masa lalu tidak menunjukkan hasil di masa depan ada karena suatu alasan - itu benar.

Hanya karena saham telah membayar dividen tinggi atau telah menunjukkan pertumbuhan yang luar biasa dalam jangka panjang tidak berarti akan melakukannya selamanya. Cullen Roche, pendiri Orcam Financial Group, LLC, mengatakan, "Saham dengan dividen tinggi seringkali merupakan saham berisiko di sekitar. "

Jurnalis keuangan Herb Greenberg, menulis untuk TheStreet. com, tambahkan garis bawah ini: "Jika Anda harus mendapatkan pinjaman untuk membeli saham yang Anda percaya akan menghasilkan keuntungan lebih besar daripada tingkat hipotek Anda - Anda tidak memiliki bisnis yang membeli saham. Anda berada di luar liga Anda. "

Kepada Roche, risiko yang lebih besar adalah pasar itu sendiri dan fakta bahwa sebagian besar tidak dapat diprediksi. Sejauh menyangkut Greenberg, ketidaktahuan Anda tentang investasi mungkin adalah kejatuhan Anda.

Alasan Berinvestasi

Meskipun ada risiko, rumah Anda kemungkinan adalah aset inti terbesar Anda. Berinvestasi beberapa ekuitas dapat membantu diversifikasi aset tersebut.

Dari perspektif aritmatika, ini juga merupakan fakta bahwa banyak saham memiliki imbal hasil dividen lebih besar daripada suku bunga hipotek. Mengapa Anda tidak menjadi penerima penyebaran ini?

Akhirnya, ada masalah likuiditas. Saham itu likuid dan bisa dijual jauh lebih mudah daripada real estat. Memiliki sebagian ekuitas rumah Anda yang diinvestasikan dalam saham memberi Anda fleksibilitas yang tidak seharusnya Anda miliki.

Pertanyaan untuk Tanya - dan Jawab

Sebelum benar-benar meminjam terhadap ekuitas di rumah Anda dan berinvestasi di pasar saham, Wall Street Journal menyarankan agar Anda mengajukan dua pertanyaan kepada diri sendiri:

Apa toleransi saya terhadap risiko?

1. Beberapa orang ingin "bermain dengan aman" tidak peduli apa. Jika Anda adalah salah satu dari orang-orang itu, menginvestasikan dana pinjaman yang harus dibayar kembali, tidak peduli bagaimana kinerja pasar, mungkin bukan ide bagus. Apakah saya memiliki cukup persediaan cadangan untuk menutupi ayunan mendadak dalam nilai rumah dan pasar?
2. Karena pasar saham, menurut definisi, berisiko naik turun, ada baiknya, saat menginvestasikan ekuitas rumah, memiliki fleksibilitas untuk keluar dari kondisi pasar yang goyah. Sebagai aturan praktis, itu berarti - paling sedikit - dana lima tahun dan rencana untuk tinggal di rumah Anda selama periode tersebut. Line atau Loan?

Ada dua cara utama untuk meminjam terhadap ekuitas rumah Anda: ekuitas ekuitas (HELOC) dan pinjaman ekuitas rumah.

Banyak peminjam memilih jalur kredit karena sering menawarkan tingkat bunga yang lebih rendah dan karena uang dapat dilunasi dan digunakan berulang-ulang.

Pinjaman, di sisi lain, cenderung lebih banyak digunakan untuk pengeluaran besar, konsolidasi hutang atau perbaikan rumah. Tentu saja, jika pinjaman ekuitas rumah menawarkan tingkat terendah, mungkin perlu dipertimbangkan. (Untuk yang lebih, lihat

Home-Equity Loan vs. HELOC: The Difference . Aturan Pinjaman Umum

Selain aturan hunian dan dana lima tahun yang dijelaskan di atas, ada beberapa faktor potensial lainnya yang perlu diingat saat meminjam terhadap ekuitas rumah.

Bagian dari biaya pinjaman terhadap ekuitas rumah dapat mencakup biaya seperti biaya penutupan, biaya originasi, pajak hipotek dan biaya tahunan lainnya. Belanja tanpa biaya atau biaya terendah yang tersedia.

• Periksa dulu dengan institusi yang sudah memiliki hubungan dengan Anda. Bank lokal Anda mungkin menawarkan diskon yang mungkin tidak diberikan kreditur lain.
• Jika Anda tunduk pada AMT (pajak minimum alternatif), Anda tidak akan dapat mengurangi kepemilikan rumahan. Ini bisa jadi penting jika Anda menghitung deduksi itu.
• Bagaimana dengan Pajak?

Meskipun Anda dapat mengurangi hingga $ 100.000 bunga atas pinjaman ekuitas rumah atau jalur kredit, pertumbuhan investasi tunduk pada pajak keuntungan modal.

Di luar itu, apakah penting keuntungan atau keuntungan jangka pendek atau jangka panjangnya? (lebih dari satu tahun); Keuntungan jangka panjang dikenakan pajak pada tingkat yang lebih rendah.

Harga untuk Mengalahkan

Apakah Anda mencari rumah ekuitas kredit (HELOC) atau pinjaman ekuitas rumah, Anda harus dapat meminjam uang pada tingkat yang lebih rendah daripada yang mungkin Anda hasilkan dengan investasi Anda .

Bulan Januari yang lalu, tingkat suku bunga rata-rata nasional untuk pinjaman ekuitas rumah sedikit lebih dari 5%; untuk HELOC, itu adalah 5. 2%. Namun, pada bulan Juni, Simple Dollar menemukan tingkat pinjaman ekuitas rumah serendah 4. 25% dan tingkat HELOC serendah 3. 5%.

Pertimbangkan Dividen Sendiri

Tingkat pengembalian tahunan jangka panjang (10 tahun) standar yang diterima di pasar saham adalah 7%. Tidak menghitung biaya, dan dengan asumsi Anda meminjam sekitar 3. 5%, adalah mungkin untuk menghasilkan keuntungan mendekati 3. 5% dengan meminjam pada ekuitas di rumah Anda.

Tapi bagaimana jika Anda tidak ingin mengatasi ketidakpastian stok perdagangan? Bagaimana dengan menghasilkan uang dari hasil dividen (agak lebih stabil) saja?

Tidak kurang dari Warren Buffett, Oracle of Omaha, mengungkapkan saham pembayaran dividen utamanya untuk tahun 2016. Antara lain, termasuk General Motors, yang menghasilkan 5%; IBM, dengan hasil dividen 3. 8%; Phillips 66, dengan hasil 3. 2%.

Sementara menghasilkan keuntungan dari uang pinjaman berdasarkan dividen saja merupakan tantangan, hal itu bisa dilakukan. Perhatian yang cermat antara biaya pinjaman dan hasil dividen sangat penting.

Untuk lebih lihat:

Pengantar Dividen Hasil . Bottom Line

Mengatakan ada sedikit atau tidak ada risiko dalam meminjam ekuitas rumah dan menginvestasikan uang itu sangat naif. Ada banyak risiko dan hanya berani yang harus mencobanya.

Bagi investor yang cerdas, menginvestasikan uang yang dipinjam pada 3. 5% atau lebih rendah dan berpenghasilan 5% atau lebih, dapat menjadi penghasilan pendapatan yang menguntungkan dalam jangka panjang. Sabar, perhatikan dengan seksama angka - dan kebutuhan untuk menjadi fleksibel karena perubahan pasar - tentu bisa melunasi dari waktu ke waktu.