Perguruan tinggi itu mahal. Bergantung pada apa yang Anda baca, ada yang bilang tidak perlu menabung untuk kuliah. Bagian dari logika ini adalah semakin banyak yang telah Anda selamatkan, semakin sedikit Anda akan mendapatkan bantuan keuangan. Mungkin ada beberapa kebenaran untuk ini, tapi masih masuk akal untuk menyelamatkan sebanyak mungkin pendidikan anak-anak Anda.

Beberapa orang mengatakan bahwa menabung untuk masa pensiun Anda sendiri harus menjadi prioritas yang lebih tinggi daripada menabung untuk pendidikan anak-anak Anda. Saya setuju - Anda hanya mendapat kesempatan untuk pensiun dan anak-anak Anda akan berterima kasih karena tidak menjadi beban keuangan bagi mereka di kemudian hari.

Berikut adalah beberapa hal yang harus dipertimbangkan oleh klien dan penasihat keuangan mereka ketika harus menabung untuk pendidikan. (Untuk yang lebih, lihat: 529 Rencana: Tutorial A. )

529 Rencana Tabungan Perguruan Tinggi

529 rencana tabungan perguruan tinggi adalah cara yang bagus untuk mengumpulkan uang untuk kuliah. Mereka dimiliki, umumnya oleh orang tua dengan anak sebagai penerima manfaat. Mereka ditawarkan berdasarkan negara berdasarkan negara dan paling memungkinkan investasi dalam reksa dana individual atau dalam kendaraan berbasis usia; alokasi aset disesuaikan berdasarkan usia anak. Mereka bekerja seperti target date dana untuk masa pensiun.

Beberapa negara bagian menawarkan pengurangan pajak penghasilan negara untuk penduduk yang memberikan kontribusi dalam rencana negara mereka. Ini bisa menjadi bagus selama rencana yang mendasari mengandung biaya rendah, investasi dasar yang solid.

Agar jelas, Anda tidak dibatasi untuk berinvestasi dalam rencana yang ditawarkan oleh negara Anda dan Anda dapat berbelanja untuk merencanakan yang paling sesuai dengan kebutuhan Anda.

Morningstar menetapkan empat rencana sebagai "peraih medali emas" - peringkat teratasnya. Tidak mengherankan, dua dari rencana ini, dari Alaska dan Maryland, dijalankan oleh T. Rowe Price. Rencana Nevada dijalankan oleh Vanguard dan rencana Utah menampilkan sejumlah dana dari Vanguard dan Dimensional Fund Advisors. (Untuk lebih, lihat: Memilih Rencana Tabungan 529 yang Tepat. )

529 Rencana Belajar Prabayar

529 prabayar pada dasarnya memungkinkan Anda untuk membayar terlebih dahulu sebagian uang sekolah masa depan dengan membeli unit untuk anak Anda. Beberapa mencakup sekolah negeri, yang lain mungkin memiliki cakupan yang lebih luas. Ada juga versi sekolah swasta yang mencakup sejumlah perguruan tinggi swasta secara nasional.

Selama krisis keuangan ada beberapa rencana yang mengalami masalah karena penurunan di pasar saham. Beberapa rencana ini mendekati pengembalian uang yang dibayarkan - kedengarannya seperti kesepakatan bagus, namun kenyataannya, akan menempatkan banyak penerima manfaat di tempat yang sulit dalam hal membayar kuliah. (Untuk lebih lanjut, lihat: Menyimpan untuk College: Membantu Klien Lewat Rencana 529 .

529 prabayar bisa sangat berisiko, jadi sebelum Anda pergi ke rute ini, pastikan untuk memeriksa asumsi yang mendasarinya, dimana uang itu bisa digunakan, berapa banyak pengurangan yang akan dialami anak Anda jika dia tidak menghadiri sekolah yang merupakan bagian dari program dan, jika mungkin, bagaimana uang itu diinvestasikan.(Untuk bacaan terkait, lihat: A 529 Merencanakan Fit untuk Pendidikan Ivy League )

Lengkapi FAFSA

Aplikasi Gratis untuk Bantuan Siswa Federal, atau FAFSA, adalah titik awal untuk Sebagian besar jenis bantuan keuangan, termasuk beberapa beasiswa berdasarkan prestasi. Siswa dan orang tua mereka harus menyelesaikan ini lebih awal. Hal ini umumnya tersedia pada awal Januari dan harus diselesaikan selama tahun senior siswa di sekolah menengah dan kemudian untuk setiap tahun berikutnya kuliah.

FAFSA meminta informasi keuangan siswa dan orang tua termasuk pendapatan dan aset. Aset tertentu akan lebih banyak dihitung baik oleh siswa atau orang tua dan ada beberapa perencanaan yang dapat dilakukan pada tahun-tahun menjelang penyelesaian FAFSA. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat: Panduan Cepat untuk Cara Kerja Pinjaman FAFSA )

Setelah FAFSA selesai, pemerintah akan memberi Anda Kontribusi Keluarga yang Diharapkan, atau EFC. Ini adalah formula kompleks yang tidak beriman yang tidak menentukan jumlah uang yang akan diharapkan keluarga Anda kontribusi, namun lebih merupakan angka yang setiap sekolah dihubungkan ke matriks bantuan keuangan untuk menentukan seberapa besar dan jenis bantuan apa yang mungkin Anda memenuhi syarat untuk.

Formulir Tambahan

Mungkin ada formulir bantuan keuangan tambahan untuk sekolah tertentu. Banyak perguruan tinggi swasta memerlukan Profil Bantuan CSS / Keuangan selain FAFSA. Aplikasi untuk beasiswa perorangan sering dilakukan langsung ke organisasi yang menawarkan beasiswa, meskipun banyak juga akan mempertimbangkan data FAFSA.

Bantuan Merit

Bantuan bantuan seperti apa adanya - bantuan atau beasiswa berdasarkan beberapa standar prestasi yang dianggap oleh institusi tersebut. Beberapa sekolah memberikan bantuan berdasarkan biaya kehadiran, sementara yang lain akan menawarkan beasiswa kepada siswa yang mencari terlepas dari situasi keuangan mereka. Jika anak Anda adalah siswa kelas atas dengan nilai tes yang bagus (SAT and ACT), ia dapat membayar untuk berbelanja di sekolah yang memberikan bantuan terbaik. Terkadang proses ini membuat universitas swasta terkemuka memiliki kesepakatan yang jauh lebih baik daripada memilih universitas unggulan negara. (Untuk informasi lebih lanjut, lihat: Jenis Bantuan Keuangan dan Pinjaman Sekolah .

Peluang Perencanaan

Klien dan penasihat keuangan mereka dapat melakukan beberapa perencanaan untuk menemukan posisi keuangan terbaik saat menyelesaikan FAFSA. Tahun dasar adalah operasi. Misalnya, bagi siswa yang masuk perguruan tinggi pada musim gugur tahun 2015, tahun yang berakhir pada 31 Desember 2014 adalah tahun dasar dimana pendapatan dipertimbangkan untuk FAFSA.

Mengambil penghasilan lebih awal atau menunda satu tahun lagi untuk menghindari lonjakan pendapatan bagi orang tua yang akan menolak bantuan selama satu atau dua tahun merupakan langkah yang baik. Contoh yang terakhir mungkin merupakan bonus dari pekerjaan.

Mengambil kerugian modal selama tahun dasar dan membuat taksiran pajak pra-pajak maksimum untuk rencana pensiun adalah contoh cara untuk mengurangi pendapatan dasar tahun. (Untuk lebih lanjut, lihat: Menyimpan untuk College: Asuransi Jiwa atau 529? )

Penarikan dana pensiun pada umumnya akan memicu penghasilan kena pajak, jadi ini harus dihindari sebagai cara untuk menutup perguruan tinggi jika memungkinkan.

Sejauh aset, formula bantuan keuangan cenderung berasumsi bahwa aset atas nama anak akan disumbangkan pada persentase yang jauh lebih tinggi daripada pada nama orang tua. Sisi lain dari hal ini adalah bahwa pendapatan dari aset yang menghasilkan pendapatan akan dikenakan pajak dengan tarif pajak yang rendah. Ini adalah kesempatan perencanaan yang sangat baik untuk penasihat keuangan berpengetahuan yang dapat membantu keluarga menyelesaikan masalah ini, idealnya beberapa tahun sebelum menyelesaikan FAFSA pertama. (Untuk pembacaan yang terkait, lihat: Apakah Rencana Pemulihan 529 Tepat untuk Anda? )

Garis Dasar

Proses bantuan keuangan setidaknya sekompleks proses pendaftaran ke perguruan tinggi. Orangtua dan siswa harus melengkapi formulir bantuan FAFSA dan bantuan lainnya lebih awal dan melakukan beberapa perencanaan untuk mengurangi pendapatan dan aset mereka sejauh mungkin secara sah dan jujur ​​menempatkan diri mereka pada posisi terbaik. (Untuk bacaan terkait, lihat: 8 College Financing Flubs. )