Dana dengan target adalah salah satu kendaraan investasi terpopuler yang terdapat di portofolio 401 (k) pemegang. Tapi apakah itu hal yang baik? Inilah yang melihat apakah portofolio investasi Anda harus memiliki jenis dana ini - atau jika Anda dapat memasukkan uang itu untuk bekerja dengan cara yang lebih baik.

Apakah Dana Target-Tanggal?

Ada kemungkinan Anda memiliki salah satu dari dana ini - pada dasarnya, sejenis reksa dana - tapi tidak tahu apa-apa tentang mereka. Itu mungkin karena dana target-target diciptakan untuk menjadi one-stop shopping untuk uang pensiun Anda: Anda memutuskan pada tahun Anda berencana untuk pensiun, kemudian memilih dana target-target yang paling dekat dengan tahun itu. Jika Anda bermaksud untuk pensiun pada tahun 2035, misalnya, Anda dapat memilih Dana Pensiun Target Amerika tahun 2035. Dana tersebut secara otomatis mengalokasikan aset Anda ke campuran saham dan obligasi yang sesuai dengan apa yang diyakini oleh manajer sesuai dengan toleransi risiko Anda. Ketika Anda mendekati tanggal target 2035, dana menyeimbangkan kembali alokasi aset Anda, memindahkannya lebih banyak ke obligasi dan investasi yang lebih aman lainnya.

Ini adalah cara mudah untuk berinvestasi, terutama jika Anda hanya tahu sedikit tentang saham dan obligasi. Karena itu, pada akhir tahun 2013, 41% karyawan 401 (k) memiliki dana target di antara asetnya. Itu juga mengapa brokerages secara otomatis akan mendaftarkan karyawan yang tidak menentukan pilihan investasinya ke dana target-date. Pada 2019, para analis memperkirakan bahwa aset senilai $ 2 triliun akan berada dalam dana ini, mewakili 88% dari seluruh 401 (k) uang.

Keuntungan

Tidak ada yang bisa membantah kenyamanan dana ini. Mereka mengambil semua pekerjaan dari investasi untuk seseorang yang sedikit tahu apa-apa tentang bagaimana membuat uangnya tumbuh. Uang pensiun Anda bisa dibilang merupakan aset terpenting yang Anda miliki. Anda ingin para profesional mengelola pertumbuhannya untuk Anda. Dana target-date dikelola secara profesional, dan untuk sebagian besar, ini adalah jenis investasi yang menurut mereka oke. Jika Anda tidak berada di bidang jasa keuangan, mungkin Anda tidak punya waktu untuk belajar berinvestasi dengan baik. Waktu Anda mungkin lebih baik menghabiskan waktu untuk mengembangkan karir Anda dan membiarkan pengelolaan uang Anda menjadi profesional.

Data juga menunjukkan bahwa target-date investor dana mengungguli orang-orang dalam reksa dana reguler. Jika saat ini Anda berada dalam dana target, Anda melihat, rata-rata, 1. 1% kinerja lebih baik daripada dana itu sendiri. Sebaliknya, orang-orang di reksa dana lainnya di bawah-melakukan dana sekitar 1% Lihat Siapa Sebenarnya Manfaat Dari Dana Target-Tanggal? dan kapan harus menggunakan dana target-target untuk informasi lebih lanjut.

Kekurangan

Tidak ada kendaraan investasi yang sempurna. Sebagai investor, Anda harus memilih opsi yang paling tidak sempurna. Tapi ada beberapa isu penting yang perlu dipertimbangkan dengan dana target-date.

Toleransi Risiko - Setiap penasihat keuangan yang baik akan menanyakan toleransi risiko Anda karena usia bukanlah satu-satunya faktor. Dua anak berusia 40 tahun dapat memiliki toleransi risiko yang sangat berbeda karena tipe dan pengalaman kepribadian mereka. dana target-target tidak dirancang untuk memperhitungkan toleransi risiko dari basis investor yang bervariasi. Namun, dana berbeda yang ditargetkan ke tahun yang sama mungkin memiliki filosofi yang berbeda (lihat bagian selanjutnya), jadi pastikan yang Anda pilih cocok dengan tingkat kenyamanan Anda. Baca lebih lanjut di Pengantar Dana Target-Tanggal .

Alokasi Aset - Tidak ada alokasi aset standar berdasarkan usia. Setiap dana diinvestasikan sedikit berbeda tergantung pada kepercayaan tim manajemen. Dua dana dengan target pada tahun yang sama bisa memiliki proporsi saham dan obligasi yang sangat berbeda. Beberapa mungkin lebih banyak diinvestasikan dalam investasi luar negeri daripada yang lain, atau orang mungkin mempertimbangkan efisiensi pajak lebih banyak daripada yang lain. Ada variabel yang mempengaruhi kinerja yang rata-rata diketahui oleh karyawan.

Biaya dan Biaya - Tidak seperti stok dan obligasi murni, dana memiliki biaya yang melekat padanya. Manajer tidak bekerja secara gratis dan dana itu sendiri menimbulkan biaya yang dikurangkan dari keuntungannya. Seperti bisnis apa pun, biaya tersebut bervariasi tergantung pada banyak faktor. Dana Pensiun Target Vanguard 2035 memiliki rasio biaya tahunan sebesar 0,18%, sedangkan Dana Pensiun Harga T. Rowe 2035 memiliki rasio biaya sebesar 0, 74%. Semakin tinggi jumlahnya, semakin banyak keuntungan Anda masuk ke biaya, bukan ke akun Anda. Itu uang dari kantongmu.

Orang Tidak Tahu Cara Menggunakannya - Jika Anda berinvestasi dalam dana target-target, aturan umumnya tidak memiliki aset lain. Jika Anda menambahkan dana lain ke dalam campuran Anda, itu akan membuang pembobotan dana. Alih-alih memiliki alokasi saham 80% saat Anda menuju ke tanggal pensiun 2035 Anda, misalnya, Anda mungkin memiliki 90% jika Anda memegang dana saham lain. Itu mungkin terlalu tinggi.

Garis Dasar

Jika Anda membuang dana target-date Anda? Ingatlah bahwa tujuan investasi adalah mendapatkan keuntungan terbaik dengan risiko yang tepat sambil membayar biaya terendah. Dana target akhir mudah dipahami di permukaan, namun karena 401 (k) tidak mungkin menawarkan banyak pilihan untuk dana ini selain tanggal, dana indeks biasa mungkin pilihan yang lebih baik tergantung pada biaya, biaya dan kembali. (Lihat Index Investing dan Target-Date vs Index Funds: Apakah Satu Lebih Baik? )

Bandingkan pilihan Anda untuk diputuskan. Jika Anda tahu sedikit tentang investasi, dapatkan saran dari penasihat keuangan tepercaya, siapa yang tidak mendapatkan komisi berdasarkan saran yang dia berikan kepada Anda.