Saat Anda pensiun, mungkin ada dua sampai tiga dekade masa depan yang dapat Anda harapkan. Tapi jumlah yang dibeli dolar Anda di tahun pertama Anda pensiun tidak akan mendekati yang terakhir. Seorang pensiunan yang cukup menumpahkan cukup banyak untuk mendapatkan $ 1.000 per bulan pada tahun 1990 akan mendapatkan uang setara dengan $ 550 dolar sekarang, menurut Biro Statistik Tenaga Kerja, menggunakan data indeks harga konsumen.

Tingkat inflasi rata-rata di U. S. sekitar 3, 2% dari abad terakhir; cukup rendah menurut standar internasional. Namun, angka itu banyak menimbulkan varians. Lebih dari 40 tahun mungkin ingat tahun 1970an, ketika tingkat inflasi mencapai dua digit. Tiga sampai lima persen per tahun telah menjadi peraturan selama dua dekade terakhir, jadi mungkin bijaksana untuk mengasumsikan sesuatu di ujung atas kisaran itu.

Itu berarti laba atas investasi minimal 4-6% per tahun, di samping pendapatan apa pun yang dihasilkan atau disimpan. Artinya, orang harus berasumsi bahwa jumlah dolar mutlak yang dikeluarkan dari tabungan pensiun akan naik sebesar jumlah itu setiap tahunnya. Jadi tahun pertama seseorang bisa mengeluarkan $ 10.000, tahun depan $ 10, 500, dan lain-lain. Dengan demikian, berikut adalah beberapa strategi bagi investor, serta penasihat keuangan, mungkin ingin mengadopsi.

Sewa Rumah Anda

Jika Anda memiliki rumah Anda, menyewa sebagian darinya bisa menjadi lonjakan inflasi yang bagus karena harga sewa mencerminkan inflasi lokal. Jika lokasinya bagus, menaikkan harga sewa dari waktu ke waktu tidak akan berdampak pada penyewa.

Lebih banyak warga senior menyewakan ruang karena kebutuhan. Harvard Joint Center for Housing Studies menerbitkan sebuah laporan yang menunjukkan bahwa pada tahun 2010, lebih dari 30% pemilik rumah berusia antara 65 dan 69 tahun masih memiliki hutang hipotek. Jika Anda sudah pensiun, inflasi dan minat ganda membuat menyewakan kamar cadangan pilihan yang lebih menarik. (Untuk informasi lebih lanjut, lihat: Bagaimana Menyewa Rumah Anda sehingga Anda Bisa Membayar Mortgage Anda .

Dapatkah Anda menggunakan rumah Anda untuk menabung untuk masa pensiun? Mungkin tidak. Ada perbedaan besar antara memonetisasi real estat yang Anda miliki dan berinvestasi untuk masa pensiun. Untuk menghasilkan keuntungan pada properti, diperlukan kenaikan nilainya lebih cepat daripada inflasi dan tingkat suku bunga pinjaman, yang mungkin paling sedikit 3-5%. Jadi, real estat seseorang harus mendapatkan nilai pada tingkat mendekati 6% setiap tahun minimal, dan lebih mungkin dua digit. Di luar gelembung real estat, itu tidak mungkin terjadi. Ada banyak alasan bagus untuk membeli ekuitas bangunan rumah - tapi investasi untuk pensiun mungkin bukan salah satunya. (Untuk lebih lanjut, lihat: Panduan Lengkap untuk Menjadi Tuan Tanah .

TIPS

Obligasi Inflasi yang Dilindungi Inflasi, atau TIPS, adalah jenis obligasi yang didukung pemerintah yang diperkenalkan pada tahun 1997.Tidak seperti tagihan treasury konvensional, TIPS memiliki prinsipal yang dapat disesuaikan, terkait dengan indeks harga konsumen, dan tingkat kupon tetap. Itu berarti bahwa saat inflasi naik (atau turun) jumlah uang yang masuk ke pemegang berbeda dengan itu.

Di sisi positifnya, tidak ada bahaya bahwa inflasi akan cukup tinggi untuk membuat mereka kehilangan uang, tidak seperti obligasi konvensional. Tingkat kupon 3. 5% tidak baik jika inflasi mencapai 4%. Resikonya, meskipun, adalah ketika inflasi negatif atau sangat rendah. Deflasi tidak sering terjadi - periode deflasi besar terakhir di U. S. adalah Depresi Hebat. Bahkan resesi besar tidak mengelola tingkat negatif - yang paling dekat adalah di tahun 2008, ketika inflasi mencapai 0. 1%. Tingkat inflasi yang sangat rendah dapat mendorong imbal hasil treasury ke wilayah negatif karena investor panik dan terburu-buru terhadap keamanan relatif T-bills. (Untuk informasi lebih lanjut, lihat: Perisai Portofolio Anda dari Inflasi .

Annuities dapat menawarkan perlindungan inflasi, tergantung pada jenisnya. Anuitas pada dasarnya adalah "asuransi pensiun". Anda membayar premi dan pada akhir jangka waktu tertentu Anda mendapatkan pembayaran bulanan tetap. (Untuk lebih lanjut, lihat:

Gambaran Anuitas Annuities .) Anuitas tetap umumnya menang di sini; kombinasi dari biaya yang lebih rendah dan keamanan yang datang dengan tidak perlu khawatir tentang nilai underlying asset membuat mereka lebih baik bagi kebanyakan orang.

Variabel anuitas adalah anuitas yang menawarkan tingkat pengembalian yang lebih tinggi jika pasar berjalan dengan baik. Seseorang dapat terus memberikan kontribusi setelah pensiun, dan terkadang mereka dikenai pajak dengan tarif lebih rendah. Mereka memiliki biaya yang lebih tinggi, dan merupakan investasi yang kompleks. (Untuk informasi lebih lanjut, lihat:

Anuitas Pelepasan Inflasi: Bagian dari Rencana Keuangan yang Solid . Tentu saja selalu ada investasi tradisional untuk pendapatan, memasukkan uang ke dana, saham, atau dana yang diperdagangkan di bursa dan hidup dari tingkat pengembalian. Jika seseorang menginvestasikan hanya $ 1.000 di pasar saham pada tahun 1994, dengan dana yang melacak S & P 500, kekayaan bersihnya akan menjadi $ 3, 240, pengembalian 224%. Menjaga inflasi pada periode tersebut hanya akan memerlukan pengembalian sekitar 160%.

Dana, saham dan ETF semuanya sangat likuid, dan bahkan jika ada yang memperhitungkan kenaikan modal, tarif pajaknya kurang, sekitar 20% di akhir yang tinggi, daripada untuk pendapatan biasa. Dividen dikenakan pajak pada tingkat biasa, namun keuntungan modal jangka panjang - yang merupakan sesuatu yang bertahan selama satu tahun atau lebih - tidak.

Pada saat pensiun, perhatian biasanya menyediakan aliran pendapatan, daripada menumbuhkan aset. Dan seperti kata pepatah, "waktu adalah segalanya." Siapa pun yang memasukkan uang ke dalam dana S & P 500 pada tahun 2003, ketika pasar mencapai titik terendah setelah gelembung dot-com dan serangan 9/11, akan kehilangan uang pada tahun 2008. Seandainya mereka mundur pada akhir 2007, mereka akan memiliki menggandakan investasi mereka. Bedanya hanya beberapa bulan saja. Banyak calon pensiunan harus terus bekerja setelah krisis keuangan karena banyak kekayaan mereka diikat di saham.(99)> Jamsostek

Kemudian kita memiliki standbys lama: rencana manfaat pasti dan Jaminan Sosial. Jaminan Sosial adalah "pendapatan tetap", namun memiliki penyesuaian biaya hidup. Dan menunda masa pensiun juga bisa berjalan lama, bagi seorang pekerja yang menghasilkan sekitar $ 50.000 (pendapatan rata-rata) yang akan pensiun dan berusia 65 tahun, keuntungannya didapat $ 1, 302 per bulan. Tetapi jika mereka menunda sampai mereka berusia 67 tahun, cek tersebut akan mencapai $ 1, 556. (Untuk lebih lanjut, lihat:

Menunda Jaminan Sosial dapat Tambah Hingga .) Jaminan Sosial dengan sendirinya tidak banyak, dari Tentu saja, tapi dalam kombinasi dengan tabungan dan rencana 401 (k), ini bisa sangat membantu.

Rencana manfaat pasti (jika Anda cukup beruntung memilikinya) sering menyusun keuntungan sesuai dengan beberapa tahun terakhir gaji. Menunda masa pensiun dapat meningkatkan jumlah bulanan, memberikan lindung nilai lebih lanjut terhadap inflasi meskipun cek tersebut merupakan jumlah tetap.

Bottom Line Ada beberapa strategi untuk mengelola inflasi pada tabungan pensiun Anda atau klien. Kemungkinan besar, kombinasi dari strategi di atas akan digunakan untuk memastikan daya beli terlindungi dan penarikan tabungan tidak terjadi terlalu cepat.