a:

Penjualan dengan keuntungan tinggi mengurangi risiko kredit dengan memberikan insentif keuntungan yang lebih besar jika peminjam tidak dapat membayar hutangnya. Risiko kredit menyangkut kemungkinan peminjam tidak mampu membayar hutang secara finansial. Semakin kecil kemungkinan hutang bisa dibayar, semakin tinggi pula risiko kredit. Hal ini terkait dengan risk-return tradeoff. Hasil yang lebih signifikan tersedia karena kemungkinan kehilangan uang dalam kontrak tertentu meningkat. Karena menghasilkan keuntungan melibatkan sejumlah risiko tertentu, beberapa kreditur menawarkan pinjaman kepada peminjam berisiko untuk mengantisipasi keuntungan yang besar. Usaha yang berisiko dianggap tepat bilamana potensi pengembalian cukup besar. Ketika mempertimbangkan sebuah kesepakatan dengan risiko kredit yang tinggi, pemberi pinjaman harus melihat probabilitas default peminjam, ukuran pinjaman dan tingkat pemulihan.

Peminjam dapat dinilai untuk kelayakan kredit untuk menentukan apakah potensi keuntungan benar mengurangi risiko kredit. Jika peminjam cenderung gagal membayar pinjaman, default dapat terjadi sewaktu-waktu selama masa pinjaman dan dapat menekan kreditur dengan kerugian yang diharapkan selama periode akuntansi tersebut. Kemungkinan default dalam tahun pertama dapat digunakan sebagai patokan. Dengan asumsi default peminjam, ukuran kemungkinan kerugian juga dihitung saat menentukan risiko kredit. Tingkat pemulihan digunakan untuk memperkirakan berapa besar kewajiban pinjaman dapat dipulihkan jika peminjam mengajukan kebangkrutan atau menyelesaikan pembayaran dengan jumlah pelunasan yang lebih rendah. Dengan menggunakan ketiga faktor ini, pemberi pinjaman dapat membandingkan peminjam berbeda dan memutuskan seberapa besar risiko terkait dengan setiap potensi transaksi. Peminjam dengan risiko kredit yang lebih tinggi memerlukan keuntungan pinjaman yang lebih besar untuk menyeimbangkan risiko yang dibutuhkan pemberi pinjaman. Analisis kredit ini menentukan kemampuan peminjam untuk membayar kembali kewajiban kepada pemberi pinjaman.

Kredit umumnya dinilai dalam dua cara yang berbeda. Individu dan perusahaan lebih sering dinilai menggunakan analisis kredit dan diberi nilai kredit yang digunakan untuk membandingkan kredit antar berbagai pihak. Investor yang mencari informasi kredit tentang perusahaan tertentu dapat melihat ke lembaga pemeringkat kredit untuk mendapatkan informasi rating, seperti Standard & Poor's. Analisis kredit mengkuantifikasi beberapa faktor kompleks yang digunakan dalam pengambilan keputusan kredit dan menciptakan sejumlah atau kumpulan huruf yang mengekspresikan kelayakan kredit orang atau perusahaan tertentu. Sistem ini sering digunakan oleh lembaga perbankan dalam menilai aplikasi pinjaman. Perusahaan yang mencari investasi langsung dari masyarakat dan dari berbagai investor institusional dan individual biasanya diberi nilai dan diberi nilai letter oleh lembaga pemeringkat kredit.Risiko kredit ditentukan sama baik untuk perorangan maupun perusahaan besar. Ketiga faktor tersebut menentukan risiko kredit yang terlibat dalam memberikan pinjaman kepada peminjam dan merupakan praktik standar dalam menilai risiko.