ETF berbasis futures adalah dana yang diperdagangkan di bursa yang berinvestasi dalam kontrak berjangka komoditas, bersama dengan jenis kontrak futures lainnya, alih-alih menyimpan aset fisik dalam portofolio. Biasanya, jenis dana ini berpotensi menghasilkan uang bagi investor dengan tiga cara. Pertama, jika harga spot mendasari aset naik, maka kontrak berjangka harus menghasilkan uang. Kedua, modal yang tidak diinvestasikan di masa depan biasanya ditempatkan di berbagai instrumen pasar uang, yang menghasilkan imbal hasil bagi investor. Dan terakhir, ada potensi pengembalian selama periode rollover kontrak berjangka, tergantung pada harga kontrak berjangka pada saat itu. Berikut adalah tiga ETF berbasis futures yang sangat berbeda yang mungkin layak disertakan dalam portofolio Anda.

Dana Indeks Komoditas Amerika Serikat

Dana Indeks Komoditas Amerika Serikat (NYSEARCA: USCI USCIUS Cmmdty Index41. 55 + 0. 47% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) adalah ETF yang melacak indeks komoditas berbasis luas yang dikenal sebagai indeks Komoditi Total Return SummerHaven Dynamic. Setiap bulan indeks tersebut dibentuk kembali untuk membentuk 14 komoditas berjangka berbeda dari calon potensial dari 27 kontrak berjangka komoditas yang berbeda. Aset dasar kontrak yang memenuhi syarat mencakup beragam komoditas. Setelah 14 kontrak dipilih, portofolio tersebut juga terbobot dalam portofolio dan mewakili sektor berikut: energi, logam mulia, logam industri, biji-bijian, ternak dan lunak, yang mencakup komoditas seperti kakao, kapas dan gula. Indeks menggunakan proses berbasis aturan untuk memilih 14 kontrak setiap bulannya, yang mencakup perubahan harga kontrak 12 bulan, mundur dan sinyal pasar lainnya.

Pada April 2016, dana tersebut telah mencapai $ 553. 6 juta pada aset kelolaan (AUM) dan rasio beban sebesar 1%. Dana tersebut memiliki tanggal mulai 10 Agustus 2010. Sampai dengan 31 Maret 2016, USCI mengalami imbal hasil tahunan sebesar negatif 19. 18%. Pada 22 April 2016, dana tersebut memiliki tingkat pengembalian tiga bulan dan tahunan masing-masing sebesar 5. 92% dan 2. 59%. Deviasi standar tiga tahun USCI adalah 10. 42%, dan bila dibandingkan dengan indeks Return Komoditi Total Return, nilai beta dan r-squared tiga tahun masing-masing adalah 0,75 dan 0, 84. Terakhir, terhadap indeks Commodity Long-Only Morningstar, rasio kenaikan naik dan turunnya tahun ini 70-an dan 73. 6% masing-masing.

Dana Energi DB DBDPS DB Engy Fd14 31 + 2. 29%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), dibuat pada tanggal 5 Januari 2007, bertujuan untuk melacak indeks Pengembalian Kelebihan Energi DBIQ Optimum Yield.Indeks tersebut merupakan indeks berbasis peraturan yang dibentuk kembali setiap tahun di bulan November dan mencakup kontrak berjangka dalam komoditas seperti minyak mentah, bensin, gas alam dan minyak pemanas. Pada 21 April, portofolio dana tersebut dibobot sebagai berikut: minyak mentah, minyak pemanas, blendstock yang diformulasikan ulang untuk bensin campuran oksigenat (RBOB) dan minyak mentah ringan masing-masing 22. 5% dari portofolio, sementara gas alam ditimbang sebesar 10% dari portofolio. Beberapa bobot portofolio ini bervariasi dari indeks hampir plus atau minus 3%. Dana tersebut memiliki $ 79. 6 juta di AUM pada April 2016 dan rasio biaya sebesar 0,75%. Sejak awal, dana tersebut menghasilkan return negatif tahunan sebesar 8. 22%. Melalui 22 April 2016, pengembalian dana tiga bulan dan tahun terakhir adalah 17,2% dan 1,64%. Dengan deviasi standar tiga tahun sebesar 23,7%, dana tersebut terbukti cukup fluktuatif. Ketika dihitung terhadap indeks Commodity Morningstar Energy, dana tersebut memiliki beta dan R-squared masing-masing sebesar 0. 86 dan 0. 98. Rasio kenaikan naik dan turunan lima tahun dana tersebut masing-masing adalah 112, 5% dan 129, 0% terhadap indeks Morningstar Only-Commodity. Dana Strategi Futures ManagdomTree Managed

Dana Strategi Futures WisdomTree Managed (NYSEARCA: WDTI

WDTIWT Mngd Fut Stg39. 53 + 0 17%

Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) adalah ETF berbasis futures yang sedikit berbeda dibandingkan dengan dana sebelumnya. Dana ini adalah dana berbasis aturan kuantitatif yang bertujuan untuk meniru tingkat pengembalian dari Alpha Financial Technologies, Indikator Diversifikasi LLC's LLC. Dana tersebut berinvestasi dalam berbagai efek yang mencakup komoditas, Treasury dan futures mata uang, serta swap komoditas. Pada 21 April 2016, portofolio tersebut 43% menginvestasikan produk komoditas melalui energi, logam, biji-bijian, ternak dan lunak, dan 57% berinvestasi dalam mata uang dan suku bunga berjangka. Pada tanggal 21 April 2016, dana tersebut telah menghasilkan $ 189. 2 juta di AUM dan rasio biaya sebesar 0,95%. Melalui saat ini, dana tersebut memiliki tingkat pengembalian tiga bulan dan tahun terakhir masing-masing sebesar 0,7% dan 0,67%. Sejak dimulainya tanggal 5 Januari 2001, dana tersebut mendapat imbal hasil negatif negatif 3. 09%. Dana ini memiliki deviasi standar yang jauh lebih rendah daripada dua dana lainnya yang disebutkan di atas, hanya 5, 56%. Versus indeks Credit Suisse Managed Futures Liquid, rasio tangkapan naik dan turun lima tahun ke depan adalah masing-masing 19. 3% dan 65. 8%.