3 Reksa Dana Yang Tertutup untuk Investor Baru

3 Reksa Dana Yang Tertutup untuk Investor Baru

Investor memiliki ribuan reksa dana untuk dipertimbangkan; Namun, tidak semua dana ini menerima uang investor baru. Reksadana mendapatkan biaya pengelolaan yang lebih besar karena jumlah uang yang dikelola meningkat, jadi nampaknya agak berlawanan dengan intuisi bahwa reksa dana akan memilih berhenti menerima investasi baru.

Reksadana biasanya menutup pintu mereka ketika ukuran aset mereka mulai menghambat tujuan manajer investasi. Sebagai dana menjadi populer atau memberikan kinerja yang kuat, biasanya mulai menarik lebih banyak dolar investor. Ini adalah masalah yang baik untuk memiliki sampai dana menarik lebih banyak uang daripada yang dapat digunakan oleh para manajer secara efektif. Manajer biasanya mengidentifikasi beberapa saham sesuai dengan preferensi mereka. Karena semakin banyak uang investor masuk, para manajer kadang-kadang dipaksa untuk berinvestasi pada saham di mana mereka memiliki keyakinan yang rendah untuk mengembalikan uang tersebut. Tindakan ini berpotensi menciptakan serentetan kinerja dana dan terlihat paling sering dengan dana kecil. Hal ini juga dapat mempengaruhi tradability saham jika cukup banyak uang beredar.

Vanguard PRIMECAP Core Fund

Dana Inti PRIMECAP Vanguard membawa nama Vanguard namun sebenarnya dikelola oleh PRIMECAP Management for Vanguard. Manajer dana tersebut terus memantau dana tersebut sejak awal, dan pada tahun 2009, ketika aset kelolaan (AUM) mulai mendekati $ 4 miliar, Vanguard menutup dana tersebut kepada investor baru dan juga membatasi dana tersebut kepada pemegang saham yang ada. Berkat kinerja dana yang solid, bersamaan dengan sejumlah kecil investasi baru ke dalam dana tersebut, Core Fund PRIMECAP Vanguard mengelola sekitar $ 7 miliar namun masih terlampaui bagi investor baru.

Fidelity Small Cap Discovery Fund

Fidelity Small Cap Discovery Fund adalah penutupan yang lebih baru karena Fidelity menutup dana tersebut ke investor baru di awal 2013. Dana pinjaman kecil sangat rentan terhadap aset besar. ukuran karena terbatasnya jumlah isu dan saham yang tersedia untuk dibeli. Kapsul kecil juga tidak selalu memiliki likuiditas yang sama dengan perusahaan topi besar mereka, yang dapat menghadirkan masalah bagi manajer investasi. Dalam kasus dana ini, aset telah berlipat ganda sepanjang tahun 2012 menjadi hampir $ 4 miliar.Meskipun terjadi peningkatan dana yang cepat dalam pengelolaan aset, Fidelity Small Cap Discovery Fund telah mempertahankan peringkat Morningstar, Inc. berbintang lima selama periode waktu tiga, lima dan 10 tahun terakhir.

Nilai Dana Mid Cap Value JPMorgan Kelas A

Nilai Dana Mid Cap Value JPMorgan A memutuskan untuk tutup hampir bersamaan dengan Fidelity Small Cap Discovery Fund dan dengan alasan yang sama. Setelah menjalankan kinerja yang kuat pada pertengahan penutupan menjelang penutupannya pada tahun 2013, manajer dana tersebut membuat keputusan untuk membatasi investasi baru untuk mengelola basis aset yang ada dengan benar.

JPMorgan Mid Cap Value Fund dibuka pada tahun 1997 dan berada di sekitar selama lebih dari 15 tahun sebelum para manajer dana memutuskan untuk menutup pintunya, menjadikannya dana tenurial terpanjang dalam daftar ini. Sementara dana tersebut ditutup untuk investor baru, pemegang saham yang ada masih bisa berinvestasi. Dana tersebut mengelola lebih dari $ 15 miliar totalnya.