Jika Anda sedang dalam proses meninjau layanan startup hedge fund daripada yang sudah Anda ketahui bahwa ada banyak pilihan untuk dibuat. Tambahkan tekanan ekspektasi investor terhadap infrastruktur kelembagaan dan kebutuhan untuk memulai track record portofolio hedge fund Anda dan hal-hal yang tampaknya benar-benar mengintimidasi. (Pengalaman dan kerja keras terus berlanjut untuk mendapatkan posisi di bidang yang menantang ini. Lebih banyak lagi, lihat 10 Langkah Untuk Karir di Hedge Funds )
TUTORIAL: Hedge Funds: Introduction

Dalam artikel singkat ini, kami akan segera meninjau beberapa opsi, penyedia layanan dan proses yang dapat Anda ikuti saat memulai hedge fund Anda sehingga Anda akan merasa lebih baik untuk pilihan apa yang tersedia bagi Anda.

Dewan Penasehat Konstruksi
Dilema umum dalam industri hedge fund adalah setiap orang ingin Anda memiliki tim dengan keahlian dan pengalaman yang dalam, sering disebut sebagai "silsilah tingkat tinggi". Masalahnya adalah jika Anda membutuhkan tim hebat untuk meningkatkan modal, bagaimana Anda bisa membangun tim itu saat Anda memulai dengan nol nol dengan mengatakan $ 2 juta modal atau bahkan $ 200.000 atau kurang modal? Salah satu solusinya adalah membangun dewan penasehat pembunuh. Papan Anda bisa memasukkan investor ke dalam dana Anda, teman sebaya di industri, teman, atau mereka yang Anda bayar per jam atau memberi kompensasi dengan cara lain untuk bertindak sebagai bagian dari dewan penasihat Anda. Sementara banyak investor pemilih akan segera menunjukkan bahwa bisnis hedge fund tiga orang dengan dewan penasehat 10 orang bukanlah operasi kualitas kelembagaan, inilah cara tercepat untuk mendapatkan saran konsisten yang hebat untuk membangun bisnis hedge fund Anda tanpa mempekerjakan 15 orang. ke tim Anda dalam beberapa tahun pertama Anda. (Untuk lebih, lihat Sejarah Singkat Dana Hedge. )

Layanan Pembentukan Dana
Ada dua pilihan untuk membentuk dana lindung nilai Anda. Anda bisa menyewa seorang pengacara untuk merancang dokumen untuk Anda atau menggunakan layanan template formasi dana. Dalam kasus pertama Anda mungkin akan melihat pengeluaran sekitar $ 15.000 - $ 25.000 ditambah biaya hukum, dengan perusahaan template pembentukan dana Anda mungkin melihat sekitar $ 5, 000- $ 7, 500 dalam total biaya.

Pemasar Pihak Ketiga
Anda akan melihat banyak artikel dan diskusi tentang pemasar pihak ketiga yang dapat membantu Anda meningkatkan modal, kebanyakan mengabaikan informasi ini. Pemasar pihak ketiga adalah konsultan yang membantu manajer dana meningkatkan modal dan mengambil persentase biaya pengelolaan dan kinerja biasanya sebagai pembayaran. Masalahnya adalah 98% dari semua perusahaan pemasaran pihak ketiga mengharuskan Anda untuk memiliki track record dua sampai tiga tahun atau lebih, $ 10 juta-plus modal atau aset yang dikelola (AUM) dan kinerja kuartil teratas.Sampai Anda memiliki ketiga hal itu, Anda lebih baik belajar bagaimana meningkatkan modal Anda sendiri. Sesegera mungkin Anda harus mulai mempelajari semua hal yang dapat Anda lakukan tentang pemasaran lindung nilai, materi pemasaran lindung nilai, strategi peningkatan modal dan apa yang dicari investor. (Untuk lebih lanjut, lihat Tren Menuju Pengelolaan Berbasis Aset )

Kepatuhan dan Regulasi Penasihat
Kepatuhan dan peraturan dana lindung nilai berubah sehingga bijaksana untuk bertemu atau makan siang dengan dua- ke-tiga profesional kepatuhan di ruang untuk memetakan apa yang harus Anda hati-hati atau pertimbangkan saat memulai dana lindung nilai Anda. Sebagian besar dana lindung nilai baru tidak memiliki profesional kepatuhan penuh waktu pada staf tetapi mereka memiliki seseorang yang dapat mereka bayar per jam untuk mendapatkan saran seperlunya. Ketahuilah bahwa cara terbaik untuk melakukan bisnis di industri ini adalah memastikan bahwa tidak ada pesan pemasaran atau materi yang dikirim keluar, dan tidak ada strategi yang dijalankan tanpa penggantian atau persetujuan sebelumnya dari proses tersebut oleh penasihat hukum Anda. (Untuk lebih lanjut, lihat Hedge Funds Go Retail )

Layanan Pialang Perdana
Pialang Perdana sendiri adalah sedikit dari layanan komoditas sehingga Anda akan segera menemukan bahwa perusahaan pialang utama dan profesional penjualan cepat untuk menawarkan saran tentang penambahan modal atau membentuk dana secara legal. Ini adalah kabar baik, ini berarti mereka akan mencoba dan memberikan nilai kepada Anda sebelum Anda menjadi klien untuk membuktikan bahwa mereka mengetahui barang mereka dan bisa menjadi sumber daya jangka panjang untuk Anda. Satu hal yang harus diperhatikan adalah janji meningkatkan modal untuk Anda. Seringkali, perusahaan pialang utama dapat terlalu menjanjikan kemampuan tim pengenalan modal mereka yang meningkatkan modal untuk beberapa klien mereka dan gagal untuk menyebutkan bahwa kebanyakan klien tidak pernah mendapat perhatian dari tim pengenalan modal ini. Untuk menjaga diri terhadap hal ini, pastikan dan tanyakan sumber daya modal yang nyata yang akan mereka tawarkan terlepas dari kinerja atau rekam jejak Anda. Sumber daya ini bisa berupa live workshop, program pelatihan berbasis video, buku atau kontak investor sejenis. (99)> Layanan Administrasi Dana Layanan pengelolaan dana lindung nilai pihak ketiga namun dibutuhkan untuk dana lindung nilai sekarang berhari-hari. Sekali lagi, layanan ini telah agak dikomoditisasi jadi cobalah untuk bekerja dengan kelompok yang menurut Anda paling nyaman, dan yang memiliki kepentingan terbaik dalam pikiran jangka panjang. Jika Anda bertemu dengan empat sampai lima perusahaan administrasi secara pribadi, Anda akan mendapati bahwa satu atau dua dari mereka akan meningkat melebihi yang lain. Jangan tergoda untuk mendaftar dengan cepat dengan yang pertama yang membawa Anda ke happy hour untuk mendiskusikan dana baru Anda. Layanan Audit Dana Tahunan

Layanan auditing adalah penyedia layanan lain yang perlu Anda teliti. Banyak perusahaan audit ingin mengembangkan bisnis hedge fund mereka, namun hanya ada sedikit yang sudah mengkhususkan diri di bidang ini. Pastikan Anda bukan bagian dari impian perusahaan untuk mendapatkan lebih banyak dana lindung nilai, Anda tidak ingin menjadi benjolan pada kurva belajar mereka.Sebagai gantinya, cobalah untuk mengidentifikasi auditor hedge fund yang telah bekerja di lapangan selama bertahun-tahun dan memiliki minimal 30 klien hedge fund saat ini, dan setidaknya ada 50 klien audit investasi total. (Selengkapnya, lihat
Analisis Kuantitatif Hedge Funds

)
Pelatihan dan Sertifikasi Seluruh industri investasi adalah industri berbasis pengetahuan. Cara portofolio dikelola, modal dinaikkan dan metode penempatan perdagangan semuanya didasarkan pada pengetahuan ahli di bidang tersebut. Ini berarti Anda dapat memperoleh keunggulan kompetitif atas dana lindung nilai lainnya yang dimulai saat ini dengan mempelajari lebih lanjut tentang industri ini. Hal ini dapat dilakukan dengan menghadiri seminar manajer pemula yang lengkap, lokakarya pemasaran lindung nilai, atau melalui penyelesaian program sertifikasi lindung nilai. Meskipun penunjukan hedge fund mungkin memakan waktu lebih lama, semakin menambah wewenang terhadap bio dan tingkat pengalaman industri Anda. Grup Asosiasi dan Jaringan

Ini dapat membantu Anda terhubung untuk bergabung dengan beberapa asosiasi hedge fund dan kelompok jaringan di industri ini. Dengan mengikuti beberapa lokakarya, seminar, atau sumber pelatihan berbasis video online, Anda dapat lebih cepat mengetahui apa yang diharapkan investor dari Anda sebagai manajer hedge fund.
The Bottom Line

Daftar di atas tidak lengkap tapi seharusnya Anda memulai ke arah yang benar. (Untuk informasi lebih lanjut, lihat
7 Tips Startup Hedge Fund

)