Kebanyakan orang meneliti restoran, film dan hotel, namun mengejutkan, hanya beberapa riset profesional investasi yang mungkin sebelum menyerahkan uang hasil jerih payah mereka. Jika Anda berpikir bahwa semua broker memiliki catatan yang bersih, pikirkan lagi. Dalam sebuah tinjauan baru-baru ini tentang hampir 900 pengarsipan SEC, Wall Street Journal menemukan lebih dari 100 mantan pialang yang terus memberikan nasehat investasi meskipun telah ditangguhkan atau dilarang oleh Otoritas Regulasi Industri Keuangan (FINRA).

Pada tahun 2013, lebih dari 70.000 pialang U. S. setidaknya memiliki satu pengungkapan pada catatan mereka dengan FINRA, dan lebih dari 3.000 memiliki lebih dari lima pengungkapan. Itu kira-kira satu dari delapan penasihat keuangan yang berlatih di pasar pada saat itu. Secara keseluruhan, jumlah total broker yang telah ditangguhkan atau dilarang telah berkembang sejak 2011. Pada artikel ini, kita akan melihat-lihat BrokerCheck FINRA dan bagaimana hal itu dapat digunakan untuk membantu menyingkirkan apel yang buruk dan menemukan keuangan yang tepat. penasihat atau broker.

Apa itu BrokerCheck?

BrokerCheck FINRA adalah alat gratis yang dirancang untuk mempermudah proses menemukan penasihat keuangan atau broker yang tepat. Sebagai regulator utama industri keuangan, FINRA mengawasi orang-orang dan perusahaan yang menjual saham, obligasi, reksa dana dan sekuritas lainnya, memberi mereka akses ke rincian intim tentang broker dan perusahaan pialang. Aplikasi ini juga memberikan informasi tentang penasihat keuangan selain hanya broker. (Untuk lebih lanjut, lihat: FINRA: Bagaimana Melindungi Investor .)

BrokerCheck adalah cara terbaik untuk melakukan pencarian latar belakang cepat pada penasihat atau firma mereka. Sebagai one-stop shop, aplikasi ini menyediakan akses terhadap keluhan, tindakan pengaturan, pemberhentian untuk menyebabkan, dan kebangkrutan pribadi, di antara informasi lainnya. Informasi yang terkandung di dalam laporan 30+ halaman ini dapat terbukti sangat berharga dalam menghindari calo keuangan atau penasihat keuangan yang mengganggu dan berpotensi menghemat ribuan dolar. Alat gratis tersedia online disini.

Ambillah dengan butiran garam

FINRA adalah perusahaan swasta yang berfungsi sebagai organisasi pengaturan mandiri untuk industri sekuritas dan bukan organisasi pemerintah seperti Komisi Sekuritas dan Bursa Efek U. S.. Akibatnya, informasi tentang BrokerCheck sebagian besar dilaporkan sendiri, yang berarti informasi itu mungkin tidak sepenuhnya akurat dan dapat kehilangan beberapa informasi tertentu, seperti pengungkapan negatif untuk broker individual atau seluruh perusahaan pialang. (Lebih banyak lagi, lihat: Bagaimana FINRA Berbeda dengan SEC? )

Menurut laporan Wall Street Journal , lebih dari 1, 600 pialang saham memiliki catatan yang gagal diungkapkan pengajuan kebangkrutan pribadi, tuntutan pidana, atau bendera merah lainnya.Laporan terpisah dari Asosiasi Arbitrasi Bar Investor Publik menunjukkan bahwa broker yang meminta penghentian arbiter mendapat persetujuan hampir 97% kasus antara tahun 2009 dan 2011, yang berarti bahwa banyak broker dan penasihat dapat secara hukum menghindari pengungkapan.

Kunci sukses menggunakan BrokerCheck adalah belajar membaca antar baris. Misalnya, broker yang pergi dengan pemberitahuan dua minggu dari suatu posisi hanya bisa mengganti pekerjaan karena adanya perselisihan, tapi seseorang yang dihentikan tiba-tiba tanpa pemberitahuan memerlukan penyelidikan lebih lanjut. Persoalan antara perselisihan pelanggan juga penting dalam menentukan siapa yang salah dalam kejadian yang dimaksud. (99)> Pengacara harus menggunakan salah satu bagian dari proses uji tuntas yang lebih besar yang melibatkan pencatatan catatan publik dan mewawancarai calon pialang atau penasihat. Menurut SEC, individu harus memastikan untuk memeriksa Formulir ADV saat meneliti penasihat keuangan, yang berisi banyak informasi - termasuk tindakan disipliner - disusun untuk badan pemerintah daripada program sukarela FINRA. SEC juga merekomendasikan untuk mengajukan sejumlah pertanyaan seperti: Pengalaman apa yang Anda miliki, terutama dengan orang-orang dalam situasi saya?

Kemana kamu pergi ke sekolah? Apa riwayat pekerjaan terbaru Anda?

Lisensi apa yang kamu pegang? Apakah Anda terdaftar di SEC, negara bagian atau FINRA?

Apakah perusahaan, perusahaan kliring, dan anggota perusahaan SIPC lainnya?

• Bagaimana Anda dibayar untuk layanan Anda?
• Pernahkah Anda didisiplin oleh regulator pemerintah atau dituntut oleh klien yang tidak senang dengan pekerjaan yang Anda lakukan?
• Dengan melakukan uji tuntas yang tepat dan mengingat semua pertanyaan ini, individu dapat membantu memastikan bahwa mereka menghindari masalah dengan memilih calo atau penasihat yang tidak etis. (Untuk lebih lanjut, lihat:
• 7 Langkah untuk Mengevaluasi Penasihat Keuangan
• .
• Bottom Line

Banyak orang meneliti penyedia layanan, namun hanya sedikit yang memilih broker mereka dengan banyak penelitian, meskipun lebih dari 70, 000 memiliki setidaknya satu sukarela pengungkapan. BrokerCheck FINRA adalah langkah awal yang bagus dalam menentukan apakah broker atau penasihat keuangan memiliki sejarah buruk yang mungkin menjadi penyebab keraguan. Karena FINRA adalah organisasi pengaturan mandiri pribadi, pengajuannya bersifat sukarela dan tidak dapat sepenuhnya diandalkan untuk mendapatkan cerita lengkapnya. Individu harus menggabungkan pengetahuan yang diperoleh dengan BrokerCheck dengan sumber informasi lainnya sebelum memilih broker atau penasihat. (Untuk lebih lanjut, lihat:

Belanja untuk Penasihat Keuangan

.)