Kelimpahan kendaraan investasi di luar sana menciptakan tantangan bagi investor rata-rata yang berusaha memahami apa sebenarnya masalahnya. Saham merupakan andalan investasi, obligasi selalu menjadi tempat yang aman untuk memarkir uang Anda, opsi meningkatkan leverage bagi spekulan, dan reksa dana dianggap sebagai salah satu kendaraan termudah bagi investor. Salah satu jenis investasi yang tidak masuk dalam kategori ini dan yang sering dilupakan adalah kepercayaan investasi real estat, atau REIT.

Apa itu REIT? Sebuah perusahaan kepercayaan REIT yang mengumpulkan segumpal uang, melalui penawaran umum perdana (initial public offering / IPO), yang kemudian digunakan untuk membeli, mengembangkan, mengelola dan menjual aset di real estat. IPO identik dengan penawaran keamanan lainnya dengan banyak peraturan yang sama mengenai prospektus, persyaratan pelaporan dan peraturan; Namun, alih-alih membeli saham di satu perusahaan, pemilik satu unit REIT membeli sebagian dari kumpulan real estat yang dikelola. Kolam real estat ini kemudian menghasilkan pendapatan melalui penyewaan, penyewaan dan penjualan properti dan mendistribusikannya langsung ke pemegang REIT secara reguler. (Untuk penjelasan lebih lanjut, baca artikel kami: Apakah REIT itu? )

Keuntungan Bila Anda membeli sebagian dari REIT, pada dasarnya Anda membeli aset fisik dengan jangka waktu yang telah lama diharapkan dan potensi pendapatan melalui peminjaman dan apresiasi properti. Ini berbeda dengan saham biasa dimana investor membeli hak untuk berpartisipasi dalam profitabilitas perusahaan melalui kepemilikan. Saat membeli REIT, seseorang tidak hanya mengambil saham nyata dalam kepemilikan properti melalui kenaikan dan penurunan nilai, tapi juga berpartisipasi dalam pendapatan yang dihasilkan oleh properti tersebut. Ini menciptakan sedikit jaring pengaman bagi investor karena mereka akan selalu memiliki hak atas properti yang mendasari kepercayaan sambil menikmati keuntungan dari pendapatan mereka.

Keuntungan lain yang diberikan produk ini kepada investor rata-rata adalah kemampuan berinvestasi di bidang real estat tanpa modal dan kebutuhan tenaga kerja yang biasanya terkait. Selanjutnya, karena dana kepercayaan ini digabungkan, sejumlah besar diversifikasi dihasilkan karena perusahaan kepercayaan dapat membeli banyak properti dan mengurangi dampak negatif dari masalah dengan aset tunggal. Investor individu yang mencoba meniru REIT akan perlu membeli dan memelihara sejumlah besar properti investasi, dan ini umumnya memerlukan sejumlah besar waktu dan uang dalam investasi yang tidak mudah dilikuidasi. Saat membeli REIT, investasi modal terbatas pada harga unit, jumlah investasi yang diinvestasikan dibatasi pada jumlah penelitian yang diperlukan untuk melakukan investasi yang tepat, dan saham tersebut likuid di bursa biasa.Keuntungan akhir, dan mungkin yang paling penting, yang diberikan oleh REITs adalah persyaratan mereka untuk mendistribusikan hampir 90% dari penghasilan kena pajak tahunan mereka, yang dihasilkan oleh pendapatan yang menghasilkan real estat, kepada pemegang saham mereka. Jumlah ini dapat dikurangkan di tingkat perusahaan dan umumnya dikenai pajak di tingkat pribadi. Jadi, tidak seperti dividen, hanya ada satu tingkat perpajakan untuk distribusi yang dibayarkan kepada investor. Tingkat distribusi yang tinggi ini berarti bahwa pemegang REIT sangat berpartisipasi dalam profitabilitas manajemen dan properti di dalam kepercayaan, tidak seperti pada kepemilikan saham biasa di mana korporasi dan dewan direksi memutuskan apakah kelebihan uang tersebut didistribusikan kepada pemegang saham atau tidak. (Ketahui masalah yang mempengaruhi REIT Baca

Dampak Suku Bunga Terhadap Trust Investasi Real Estat .) Memilih REIT YANG BENAR

Dengan investasi apa pun, Anda harus melakukan pekerjaan rumah Anda sebelum memutuskan dimana REIT untuk membeli. Ada beberapa tanda yang jelas yang harus Anda perhatikan sebelum mengambil keputusan: 1. Manajemen

Selalu penting saat membeli aset pengelolaan atau kepercayaan untuk memahami dan mengetahui track record para manajer dan tim mereka. Profitabilitas dan apresiasi aset sangat erat kaitannya dengan kemampuan manajer dalam memilih investasi yang tepat dan menentukan strategi terbaik. Saat memilih apa REIT untuk diinvestasikan, pastikan Anda mengenal tim manajemen dan rekam jejak mereka. Periksa untuk melihat bagaimana mereka diberi kompensasi. Jika didasarkan pada kinerja, kemungkinan besar mereka mencari-cari kepentingan terbaik Anda juga.
2. Diversifikasi

REITs adalah kepercayaan terfokus pada kepemilikan properti. Seiring pasar real estat berfluktuasi menurut lokasi dan jenis properti, penting bagi REIT yang Anda putuskan untuk dibeli dengan benar terdiversifikasi. Jika REIT banyak berinvestasi di real estat komersial dan ada penurunan tingkat hunian, maka Anda akan mengalami masalah besar. Diversifikasi juga berarti kepercayaan memiliki akses modal yang cukup untuk mendanai prakarsa pertumbuhan di masa depan dan memanfaatkannya dengan baik untuk keuntungan yang meningkat. 3. Penghasilan

Item terakhir yang harus Anda pertimbangkan sebelum membeli REIT spesifik adalah dana dari operasi dan uang tunai yang tersedia untuk distribusi. Angka-angka ini penting karena mengukur kinerja REIT secara keseluruhan, yang pada gilirannya berarti uang dikirim ke investor. Hati-hati agar Anda tidak menggunakan angka pendapatan reguler yang dihasilkan oleh REIT karena akan mencakup penyusutan properti dan dengan demikian mengubah jumlahnya. Angka-angka ini hanya berguna jika Anda telah memperhatikan dua tanda lainnya dengan hati-hati, karena REIT mungkin mengalami pengembalian anomali karena kondisi pasar real estat atau keberuntungan manajemen dalam memilih investasi. (Untuk lebih lanjut, lihat Cara Menilai REIT . Kesimpulan

Dengan begitu banyak cara untuk menginvestasikan uang Anda, penting bagi keputusan yang Anda buat mendapat informasi dengan baik. Ini berlaku untuk saham, obligasi, reksadana, REIT, atau investasi lainnya.Meskipun demikian, REIT memiliki beberapa fitur menarik yang mungkin sesuai dalam portofolio Anda. Mudah-mudahan artikel ini memberi Anda beberapa wawasan tentang jenis keamanan unik ini dan memperluas peluang investasi Anda.