IRA yang diarahkan sendiri, di mana seorang kustodian memegang uang individu dan menginvestasikannya sesuai dengan mandat kliennya, menawarkan pilihan investasi yang lebih luas daripada persediaan saham dan obligasi biasa. reksa dana berbasis IRAs. Self-directed IRA dapat berinvestasi pada kepentingan bisnis, properti real estat, masalah penempatan pribadi dan aset berwujud lainnya.

Tapi investor do-it-yourself rentan terhadap jebakan jika mereka gagal beroperasi dalam peraturan peraturan yang ketat. Sederhananya: aset akun pensiun yang diimunisasi oleh pajak mungkin tidak membawa keuntungan pribadi investor sampai setelah didistribusikan saat pensiun. Tapi kepatuhan seperti itu tidak selalu begitu jelas. (Untuk bacaan yang terkait, lihat: IRA yang Direkayasa Sendiri: Pindah Kanan untuk Anda? )

--- IRA Missteps

Ahli IRA Ed Slott, yang menulis untuk Perencanaan Keuangan, menceritakan contohnya. Sepuluh tahun yang lalu, Terry Ellis mengakhiri pekerjaan jangka panjangnya dengan pembuat obat Aventis Pharmaceuticals. Selama berada di perusahaan itu, ia memperoleh $ 254,76 dalam portofolio rencana 401 (k), yang kemudian digulirkan ke IRA sendiri, yang dijuluki "Terry Ellis IRA. "Keesokan harinya, Ellis menggunakan $ 254.000 uangnya untuk membiayai 98% saham perusahaan mobil bekas yang dia bentuk, CST LLC, di mana Ellis berfungsi sebagai general manager dan salesman lantai. Untuk peran sebelumnya, Ellis mengumpulkan kompensasi $ 9, 754, dibayarkan langsung dari rekening giro CST yang diunggulkan oleh IRA-nya. Hal ini ternyata merupakan peraturan yang tidak mengikat, menurut Internal Revenue Code Section 4975 (c) (1) (D) (E), yang melarang pelaku bisnis menerima kompensasi jika mereka adalah fidusia dari IRA yang memiliki 50% lebih banyak bisnis afiliasi. Akibatnya, pada tahun 2013, Pengadilan Pajak AS menganggap Ellis sebagai "orang yang didiskualifikasi" yang melakukan transaksi terlarang, dan memerintahkan Ellis untuk membayar 10% tambahan pajak dan membebani dia dengan hukuman ketepatan 20%. Pengadilan Banding U. S. di St. Louis menegakkan keputusan tersebut.

Ellis bukan satu-satunya yang tersandung dengan IRA yang diarahkan sendiri. Pada tahun 2008, Barry Kellerman dan istrinya Dana masing-masing memiliki 50% saham di Panther Mountain Land Development, LLC. Untuk membiayai proyek pengembangan baru, sebuah kemitraan didirikan dimana Panther memiliki 50% kepemilikan dan IRA mandiri Kellerman mendanai 50% sisanya. Sebagai bagian dari pengaturan ini, Panther menyumbang $ 160.000 sementara Kellerman mengomandoi kustodian IRA pribadinya untuk melikuidasi asetnya agar menghasilkan kontribusi uang tunai sebesar $ 40.523,93, sekaligus memberikan properti real estat senilai $ 122,830 dengan rencana untuk menyalurkan tambahan uang tunai ke dalam kemitraan selama beberapa tahun ke depan.Sayangnya, pada tahun 2009 kemitraan tersebut telah dilakukan dengan baik, dan kedua Kellerman dan Panther Mountain berakhir di pengadilan kebangkrutan. (Untuk bacaan terkait, lihat:

Tip Pensiun: Bagaimana Memilih Kustodian IRA Terbaik ) Kellerman mencoba menunjuk IRA sebagai aset bebas pajak. Tapi seperti kasus Ellis, Kellerman memiliki kontrol bebas terhadap IRA-nya, dan oleh karena itu dianggap sebagai fidusia. Penggunaan IRA pribadinya sebagai badan pemberi pinjaman untuk mendapatkan properti real estat dianggap sebagai transaksi terlarang, yang secara efektif membatalkan kelayakan IRA-nya untuk perlindungan kebangkrutan.

Bagaimana Menghindari Masalah Seperti itu

Baik Ellis maupun Kellerman menghadapi masalah dengan IRA mereka sendiri. Tapi kendaraan ini tidak secara otomatis memiliki akhir yang tidak menyenangkan. Mereka yang tetap patuh dapat sangat diuntungkan dari status IRA yang diimunisasi oleh pajak yang diimunisasi membawa - terutama dengan investasi real estat yang bijaksana. Bila ragu, investor harus ingat bahwa seorang individu dan IRA sendiri yang diarahkan sendiri adalah dua entitas yang berbeda. Garis yang memisahkan seseorang dan akun pensiunnya harus tetap jelas berbeda satu sama lain. Dan IRA mendanai investor real estat dapat melakukannya dengan mengindahkan aturan sederhana berikut ini:

Hindari menerima pendapatan sewa.

Abaikan godaan untuk secara pribadi mengantongi pendapatan sewa dari penyewa, yang seharusnya menyalurkan biaya sewa bulanan langsung kembali ke akun IRA. Sementara menerima cek sewa yang dilakukan ke rekening giro pribadi Anda, lalu menulis cek untuk jumlah yang sama dengan IRA Anda sepertinya tidak ada salahnya, tidak ada praktik kotor, ini bisa dengan mudah menaikkan bendera merah.

• Hindari bertransaksi dengan "orang-orang yang didiskualifikasi. " Hati-hati dengan siapa yang Anda hadapi dalam semua transaksi IRA mandiri Anda. Misalnya, membeli properti dari salah satu keturunan lineal Anda, atau bahkan mempekerjakan seseorang untuk mempertahankan properti Anda, dianggap sebagai transaksi terlarang dan dapat menimbulkan denda. Akibatnya, sebagian besar investor real estat yang diarahkan langsung IRA menyewa perusahaan pengelolaan properti luar untuk melakukan perawatan di tempat.

• Pertahankan bantal uang tunai. Semua biaya yang terkait dengan properti IRA mandiri harus didanai secara ketat dengan uang tunai yang diadakan di dalam IRA. Jadi jika ada perbaikan senilai $ 10.000 yang dibutuhkan di kompleks apartemen tapi IRA hanya memiliki cadangan $ 1.000, investor dapat menghadapi dilema yang signifikan yang dapat dengan mudah dihindari dengan mempertahankan modal pelestarian yang sesuai di akun IRA.

• Garis Bawah Pilihan investasi yang lebih luas membuat IRA mandiri menjadi pilihan yang menarik bagi investor yang ingin membangun sarang telur dengan portofolio keuntungan pajak yang lebih beragam. Tapi investor harus berhati-hati dalam menghindari transaksi terlarang yang bisa menyabot mereka dengan denda pajak yang menindas. (Untuk bacaan terkait, lihat:

IRA Self-Directed vs. IRA Tradisional.

)