Bagi sebagian besar organisasi nirlaba, seperti perguruan tinggi dan universitas, tatanan agama dan museum, pembentukan dana abadi sangat penting untuk menghasilkan sumber dana berkelanjutan dari dividen, bunga dan keuntungan modal. yang dihasilkan oleh aset dana tersebut. Biasanya, pembayaran endowmen, karena keterikatan pada organisasi nirlaba, tidak dikenai pajak. Namun, potensi perpajakan masih ada, tergantung siapa yang menerima dana dan apa gunanya.

- Endah dan Dana Endowmen

Dana abadi adalah sumbangan, umumnya berarti aset keuangan yang diberikan kepada kelompok atau organisasi nirlaba. Sumbangannya terdiri dari dana investasi, uang tunai, atau harta benda dan aset lainnya. Pemberian anugerah mungkin, namun tidak selalu, memiliki penggunaan yang sesuai berdasarkan permintaan donor. Secara umum, endowmen dirancang untuk mempertahankan prinsipal, dengan menggunakan dividen yang masih harus dibayar atau capital gain untuk mendanai operasi amal.

Dana abadi adalah penyatuan anugerah dan sumbangan yang dibuat oleh usaha nirlaba atau organisasi untuk tujuan spesifik atau lebih luas, melakukan penarikan secara reguler pengembalian dari modal yang diinvestasikan. Sumbangan yang diberikan untuk dana abadi tersebut dapat dikurangkan dari pajak untuk individu atau perusahaan yang menawarkan donasi tersebut.

Perpajakan Penghasilan yang Diterima

Bila sumbangan yang disumbangkan tersebut menghasilkan dividen, keuntungan modal dan bunga atas aset pokok, pendapatan hasil yang dihasilkan mungkin akan dikenakan pajak. Namun, hal ini sangat bergantung sepenuhnya pada sifat organisasi nirlaba atau lembaga yang mengendalikan dana abadi. Dalam kebanyakan kasus, endowmen adalah badan hukum, seperti kepercayaan atau korporasi, yang sepenuhnya terpisah dari kelompok nirlaba yang menerima keuntungan. Jika pihak yang diuntungkan adalah organisasi bebas pajak, dana abadi memenuhi syarat untuk status bebas pajak, dalam hal mana penghasilan yang masih harus dibayar tidak dikenakan pajak.

Pembayaran Penerima Manfaat

Sebagian besar wakaf penuh dengan ketentuan yang mewajibkan manajer untuk melakukan pembayaran tahunan, sampai batas pembayaran yang ditentukan, dan untuk menginvestasikan kembali kelebihan apapun, sehingga meningkatkan prinsipal abadi. Sementara pendapatan yang masih harus dibayar dari endowmen biasanya bebas pajak, pembayaran mungkin akan dikenakan pajak, tergantung pada penerima. Misalnya, dana abadi yang mendanai lembaga nirlaba dapat menawarkan pembayaran bebas pajak karena lembaga penerima dibebaskan dari pembayaran pajak penghasilan. Di sisi lain, jika dana abadi memberikan pembayaran yang melengkapi anggaran operasional bisnis nirlaba, bisnis diharuskan untuk memperlakukan pembayaran sebagai penghasilan kena pajak.

Posisi Pengabdian dan Pembayaran Lain-lain

Wakaf sering digunakan untuk menjamin pembayaran gaji dan tunjangan, seperti untuk dosen atau rekan dari universitas atau perguruan tinggi.Dana abadi membayar departemen tempat profesor tersebut berada, namun tidak dianggap sebagai atasan profesor. Namun, sebagai pegawai institusi, profesor diharuskan membayar pajak atas penghasilan dan tunjangannya, terlepas dari fakta bahwa pembayaran abadi kepada lembaga nirlaba bebas dari perpajakan.

Pendanaan yang tersedia dengan anugerah dapat dilalui, meski tidak secara langsung, ke tangan seseorang pada suatu titik tertentu. Misalnya, asumsikan bahwa dana abadi berupa beasiswa yang mencakup biaya uang sekolah, atau bahwa dana operasional mencakup jumlah total dolar dari layanan atau bantuan yang diberikan amal kepada seseorang. Pembayaran atau dana ini dikenakan pajak, berdasarkan hukum negara yang berlaku dimana dana abadi atau bisnis berada atau beroperasi. Beasiswa dan beasiswa bebas pajak hanya sejauh panduan yang ditentukan dipenuhi dan biaya pendidikan memenuhi syarat. Sehubungan dengan manfaat amal, penerimanya terhindar dari membayar pajak apa pun.

Pajak sebagai Aliran Pendapatan

Di Amerika Serikat, Komite Cara dan Sarana bertanggung jawab untuk menetapkan peraturan dan peraturan yang mengatur perpajakan, tarif dan cara lain untuk meningkatkan pendapatan. Karena pajak merupakan sumber pendapatan utama negara tersebut, Komite secara konsisten mencabut status nirlaba institusi, dan sering mengusulkan revisi perlakuan pajak untuk wakaf.